Nová ETF sázející na rozvíjející se země
|

Nová ETF sázející na rozvíjející se země

Nabídka německé burzy se koncem července rozšířila o další fondy, které se zaměřují na rozvíjející se země. Investovat můžete v zemích východní Evropy, Africe, Malajsii, Thajsku, Indii, Číně či Čile. Všechny fondy přináší db X-trackers, jsou vedeny v euru a využívají indexy rodiny MSCI. Jaké jsou parametry jednotlivých ETFek a kolik prostředků do nich investovat?

ETF

Za posledních pět let přinesly nejzajímavější zhodnocení tituly obchodované v rozvíjejících se zemích a zemích BRIC (Brazílie, Rusko, Indie a Čína). Absolutní výkonnost byla v obou případech mírně přes padesát procent (pozn. měřeno indexy MSCI Emerging Markets a MSCI BRIC v USD). Naproti tomu nejvýznamnější společnosti obchodované v USA přinesly na stejné periodě pouhé jedno procento. Ještě hůře dopadla Evropa, index MSCI Europe ztratil za posledních pět let téměř dvacet procent.

Právě vysoké tempo růstu rozvíjejících se zemí bylo impulsem ke vzniku nových fondů, které se zaměřují na jednotlivé země. Investoři již nemusí sledovat celý region, ale mohou vybírat i mezi konkrétními zeměmi. V současné době nabízí db X-trackers 50 ETFek zaměřených na rozvíjející se země.

Vývoj jednotlivých indexů

Východní Evropu ovládá Rusko

Fond investuje v rámci čtyř zemí. Z hlediska regionální alokace má v portfoliu ETF MSCI EM EASTERN EUROPE 10/40 TRN nejvyšší váhu Rusko, a to necelých 70 %. Výrazná orientace na Rusko se promítá i v sektorové alokaci – největší váhu v portfoliu mají energetické společnosti (38,4 %) jako například Lukoil či Gazprom.

Vrátíme-li se zpět k regionální alokaci portfolia, nalezneme na druhém místě s necelými 21 % Polsko. Necelých pět procent připadá na Maďarsko a 4,6 % na Českou republiku.

Z ostatních sektorů jsou v portfoliu zastoupeny finance (23,7 %), suroviny a materiály (18,8 %), utility (8,6 %), telekomunikační služby (6,3 %) a spotřební zboží (2,5 %). Po méně než jednom procentu získaly sektory zdravotnictví, informační technologie a firmy zaměřené na výrobu luxusního zboží. Za správu fondu je účtován poplatek ve výši 0,65 % ročně.

Deset hlavních titulů:

  • LUKOIL Neftyanaya Komp.: 9,20 %

  • Gazprom (RUB): 8,99 %

  • Sberegat.Bank Rossiyskoy Fed.: 8,14 %

  • Norilsk Nickel: 4,83 %

  • Novatek GDR: 4,39 %

  • Uralkali JSC ORD: 4,25 %

  • OJSC Oil Co Rosneft: 4,20 %

  • Tatneft imeni VD Shashina OAO ORD: 3,01 %

  • KGHM Polska Miedz SA: 2,95 %

  • Mobile Telesystems ADR: 2,93 %

  • Celkem: 52,89 %

Držte se základní investiční poučky

Pohled na zhodnocení akcií obchodovaných na trzích rozvíjejících se zemích by mohl některé investory zlákat k přesunu všech prostředků do nástrojů zaměřených právě na tyto trhy. I když vypadá výkonnost za posledních pět let velmi zajímavě, nezapomínejte na volatilitu. Ta bývá u rizikovějších trhů značná. Uvedené burzovně obchodované fondy využívejte pouze k doplnění investičního portfolia.

Pokračování článku najdete na serveru ETF