3 obchody pro skvělý start druhého kvartálu
|

3 obchody pro skvělý start druhého kvartálu

Pokud aktivně obchodujete, divoké pohyby na trhu během prvních tří měsíců roku 2014 pro vás byly pravděpodobně velmi zajímavé. Jaké strategie zvolit pro druhý kvartál?

ETF Investiční a ekonomický výhled Investiční tipy

Pokud jste byli v lednu LONG na akcie, nejspíše se vám moc nezadařilo. Pokud jste usoudili, že bude lepší být v únoru SHORT, také to asi nebyla žádná sláva. Na své si přišli jen ti důvtipní tradeři, kteří stáli na opačné straně. O březnu ani nemluvě. Trhy byly nevyzpytatelné a hýbaly se na všechny strany.

V roce 2014 zatím nelze být jen LONG a očekávat tučný výnos. Ve druhém kvartálu se proto zaměřte na krátkodobé a střednědobé trendy.

Čínské oživení

O Číně se píše hodně negativně. Především obavy o tempo ekonomického růstu a stínové bankovnictví vedly k velkému odlivu peněz z čínských akcií. Akcie z iShares China Large-Cap (FXI) od začátku roku klesly o více než 10 % až k minimu 13. března. Jde stále o ETF s jednou z nejhorších výkonností za první kvartál. Nicméně od minima se už stihly zotavit o 8 %.

Faktory pro růst čínských akcií:

  1. Vnímání trhu, že čínské akcie by už mohly být přeprodané;
  2. záměr Číny přijmout opatření pro příliv kapitálu do finančního systému (prostřednictvím různých forem monetární stimulace), což by jej stabilizovalo a do ekonomiky a na akciový trh by přitékaly "rychlé peníze".
iShares FTSE China 25 Index Fund (z 31. března 2014)

SHORT na dluhopisy

Když hovoří Fed, Wall Street naslouchá. Tradeři by měli dělat to samé. Nová šéfka Fedu Janet Yellenová po zasedání FOMC 19. března prohlásila, že očekává růst úrokových sazeb zhruba šest měsíců po konci kvantitativního uvolňování. 10 z 16 členů FOMC očekává sazby Fedu na úrovni 1 % (nebo lehce přes) do konce roku 2015. Ještě v prosinci o vyšších sazbách v roce 2015 uvažovalo jen sedm členů FOMC.

Většina traderů předpokládá, že výnosy dluhopisů letos porostou. Znamenalo by to pokles jejich cen. Pokud se trend rozvine už v druhém kvartálu, vyplatí se být SHORT na dluhopisy s trochou kapitálu určeného pro obchodování.

Nejlepší volbou je ProShares UltraShort 20+ Year Treasury. Je to ETF s dvojnásobnou pákou inverzně navázaný na denní vývoj Barclays U.S. 20+ Year Treasury Bond indexu (pokud spadnou ceny státních dluhopisů o 2 %, ETF poroste o 4 %). Je ale potřeba mít na paměti, že inverzní a pákové ETF nekopírují vývoj indexů zcela přesně. Navíc je nutné zahrnout náklady. Nemusí pak vyjít přesný poměr 2 ku 1.

ProShares Ultrashort 20+ Year Treasury (z 31. března 2014)

Malé firmy (small caps)

Pokud je váš výhled na trh pro příštích několik měsíců optimistický, chtělo by to expozici na hlavních tržních barometrech, jako jsou S&P 500 nebo Dow. U peněz vyhrazených na trading můžete být ale se svou sázkou na býka ještě agresivnější.

Oblíbený způsob, jak těžit z krátkodobého býčího trendu na trhu, je rychle rostoucí segment small caps. Zvolit lze například ETF navázaný na index Russell 2000. iShares Russell 2000 (IWM) je ETF, který kopíruje výkon tohoto indexu. Agresivnějším způsobem je ale páková verze ProShares Ultra Russell 2000 (UWM), který teoreticky umožňuje získat dvojnásobek výkonu indexu (pokud Russell 2000 vzroste o 5 % během druhého čtvrtletí, výnos dosáhne 10 %).

Ultra Russel 2000 Fund (z 31. března 2014)
Zdroj: InvestorPlace.com
Ferrero zvažuje koupi americké divize švýcarského Nestlé
09:36

Ferrero zvažuje koupi americké divize švýcarského Nestlé

Italský výrobce cukrovinek Ferrero hodlá koupit americkou divizi švýcarské firmy Nestlé. Chce tak posílit svou pozici...
Evropské akcie Potraviny Fúze a akvizice
Americké akcie v pátek mírně zlevnily, za celý týden se hlavní indexy…
Americké akcie v pátek mírně zlevnily, za celý týden se hlavní indexy…
včera v 22:30

Americké akcie v pátek mírně zlevnily, za celý týden se hlavní indexy na směru neshodly

Akcie na trzích ve Spojených státech v pátek uzavřely se ztrátami, podepsal se na nich především slabý výsledek...
Shrnutí obchodování v USA Americké akcie
Wells Fargo musí znovu přijmout propuštěného whistleblowera
včera v 21:39

Wells Fargo musí znovu přijmout propuštěného whistleblowera

Americká banka Wells Fargo musí zaplatit pokutu 575 000 dolarů a znovu zaměstnat propuštěného whistleblowera. Úřad...
Americké banky
Reuters: Krachující Alitalia dostala deset nezávazných nabídek
včera v 21:29

Reuters: Krachující Alitalia dostala deset nezávazných nabídek

Krachující italská letecká společnost Alitalia obdržela deset nezávazných nabídek k převzetí. Agentuře Reuters to...
Itálie Doprava
S&P naznačila zlepšení řeckého úvěrového ratingu
včera v 19:25

S&P naznačila zlepšení řeckého úvěrového ratingu

Mezinárodní ratingová agentura Standard & Poor's (S&P) v pátek změnila výhled hlavního řeckého úvěrového hodnocení ze...
Řecko PIIGS Rating
S&P Česku znovu potvrdila hlavní úvěrové ratingy
včera v 18:29

S&P Česku znovu potvrdila hlavní úvěrové ratingy

Mezinárodní ratingová agentura Standard & Poor's (S&P) v pátek znovu potvrdila hodnocení úvěrové spolehlivosti České...
Česká ekonomika Česká republika Rating
Evropské burzy v pátek výrazně klesly, za celý týden odepsaly necelá…
Evropské burzy v pátek výrazně klesly, za celý týden odepsaly necelá…
včera v 18:00

Evropské burzy v pátek výrazně klesly, za celý týden odepsaly necelá dvě procenta

Evropské akcie uzavřely týden v červených číslech, když posilující euro stáhlo do mínusu přední evropské exportéry....
Evropské akcie Shrnutí evropského obchodování
Koruna k euru zpevnila na novou nejsilnější úroveň od intervencí
včera v 17:32

Koruna k euru zpevnila na novou nejsilnější úroveň od intervencí

Česká měna v pátek uzavřela obchodování na nové nejsilnější úrovni k euru od začátku měnových intervencí v roce 2013....
Česká koruna EUR/CZK USD/CZK
Bank of America bude mít po brexitu základnu pro EU v Dublinu
Bank of America bude mít po brexitu základnu pro EU v Dublinu
včera v 17:05

Bank of America bude mít po brexitu základnu pro EU v Dublinu

Americká bankovní dvojka Bank of America přesune svou základnu pro služby klientům v zemích Evropské unie po odchodu...
Bank of America Spojené království Americké banky
Pražská burza v pátek klesla, za celý týden však podle indexu PX…
Pražská burza v pátek klesla, za celý týden však podle indexu PX…
včera v 16:45

Pražská burza v pátek klesla, za celý týden však podle indexu PX zpevnila o 0,4 %

Pražská burza v pátek nenavázala na čtvrteční ziskovou seanci, index PX klesl o 0,45 % na 1 004,19 bodu. Dolů burzu...
Akcie ČR Shrnutí obchodování v ČR
Investoři nabídli 2,9 miliardy GBP za platební firmu Paysafe
včera v 16:20

Investoři nabídli 2,9 miliardy GBP za platební firmu Paysafe

Globální společnosti soukromého kapitálu Blackstone a CVC Capital Partners nabídly britskému zprostředkovateli...
Fúze a akvizice Spojené království Internet
Spiegel: VW, BMW a další se domlouvaly na cenách komponentů
Spiegel: VW, BMW a další se domlouvaly na cenách komponentů
včera v 16:02

Spiegel: VW, BMW a další se domlouvaly na cenách komponentů

Německé automobilky Volkswagen, BMW, Audi a Porsche se zřejmě domlouvaly na koordinovaném přístupu k dodavatelům a...
Volkswagen BMW Německo
Americký Schlumberger koupí většinový podíl v ruské EDC
Americký Schlumberger koupí většinový podíl v ruské EDC
včera v 15:19

Americký Schlumberger koupí většinový podíl v ruské EDC

Americká společnost Schlumberger, která je největším světovým poskytovatelem služeb těžařům ropy, se dohodla na...
Spojené státy americké (USA) Americké akcie Rusko
Ze světa investičních doporučení (21. července)
včera v 15:00

Ze světa investičních doporučení (21. července)

Které akcie si v pátek vysloužily pozornost analytiků? Nabízíme přehled vybraných nových a upravených investičních...
Americké akcie Evropské akcie Investiční doporučení
Český státní dluh v pololetí stoupl o 175 miliard na 1,79 bilionu Kč
Český státní dluh v pololetí stoupl o 175 miliard na 1,79 bilionu Kč
včera v 14:45

Český státní dluh v pololetí stoupl o 175 miliard na 1,79 bilionu Kč

Český státní dluh se v prvním pololetí zvýšil o zhruba 175 miliard korun na 1,789 bilionu Kč. Za růstem je prodej...
Česká republika Zadlužení Česká ekonomika
Kanada: Maloobchodní tržby v květnu stouply o 0,6 %
včera v 14:35

Kanada: Maloobchodní tržby v květnu stouply o 0,6 %

Kanadské maloobchodní tržby se v květnu meziměsíčně zvýšily o 0,6 % po růstu o 0,7 % v dubnu (revidováno z +0,8 %)....
Kanada Maloobchod Tržby
Kanada: Index spotřebitelských cen v červnu podle očekávání meziročně…
včera v 14:30

Kanada: Index spotřebitelských cen v červnu podle očekávání meziročně vzrostl o 1 % (květen: +1,3 %)

Inflace v Kanadě v červnu klesla na 1 % z 1,3 % v květnu. Meziměsíčně se spotřebitelské ceny snížily o 0,1 % po růstu...
Kanada Inflace
ECB: Počet padělků eurobankovek zůstal v pololetí nízký
včera v 14:14

ECB: Počet padělků eurobankovek zůstal v pololetí nízký

V prvním pololetí bylo staženo z oběhu 331 000 padělaných eurobankovek. To je o šest procent méně než v předchozích...
Euro ECB
Reuters: China Unicom má slíbeno od investorů 12 miliard USD
Reuters: China Unicom má slíbeno od investorů 12 miliard USD
včera v 13:58

Reuters: China Unicom má slíbeno od investorů 12 miliard USD

Zájem o investici do čínského státního mobilního operátora China Unicom projevilo několik velkých technologických...
Čína Technologie Investice