Island jako vzor pro reformu přerostlých bank

| redakce

Island se ocitl na pokraji bankrotu, když se do problémů dostaly jeho největší banky. Nyní je pro svět příkladem toho, jak po finančním kolapsu provádět bankovní reformy.

Banka Kaupthing

Islanďané se rozhodli bankovní systém reformovat od základů, aby již k další katastrofě, kdy banky narostou do obrovských rozměrů a z domácí ekonomiky udělají "trpaslíka", nemohlo dojít. Prvním z cílů vlády bylo znemožnit bankám, aby využívaly státem pojištěná depozita k financování rizikových investic. Island je první západní zemí, která se po prodělané finanční krizi rozhodla prosadit rozštěpení aktivit velkých finančních konglomerátů.

Nucené rozdělení

Islandští zákonodárci mají jasno: jediný způsob, jak bankám zabránit v tom, aby vytvářely spekulativní bubliny, je schválit zákon podobný americkému Glass-Steagall Act z roku 1933, jenž na více než šedesát let v USA oddělil komerční bankovnictví od investičního. Investiční bankovnictví tvoří v současnosti na Islandu méně než 5 % byznysu bank, jejichž depozita jsou kryta státem. Před krizí byl v největší islandské bance tento poměr 33 %.

Šéf islandské Staumur Investment Bank Petur Einarsson vzkazuje Evropě, aby se podívala, jak moc může být pro ekonomiku přebujelý bankovní systém nebezpečný. "Evropa trpí stejnou chorobou, jakou prodělal Island před rokem 2008. S reformami by autority neměly otálet. Je potřeba ochránit střadatele a firmy, až pak finanční instituce."

Varovné signály byly ignorovány

Excesy tří velkých islandských bank Kaupthing, Glitnir a Landsbanki byly devastační pro celou ekonomiku. Než zbankrotovaly, přerostly HDP celého ostrovního státu 10krát. Následovala mezinárodní pomoc a uvalení kapitálových kontrol.

Mezi lety 2000 a 2007 se nafoukla rozvaha Kaupthingu na 44 miliard USD (islandský HDP v roce 2011 byl 13,5 miliardy USD). Největší islandská banka před tím, než byla v říjnu 2008 zestátněna, otevřela pobočky v Lucembursku, Dubaji nebo New Yorku. Její velikost a komplexnost znemožňovala důkladnou analýzu rizika. Moody's do dne, než banku převzal stát, hodnotila Kaupthing známkou A1 – pátým nejvyšším stupněm.

Finanční regulátor zcela ignoroval varovné signály a v srpnu 2008 prohlásil, že tři velké islandské banky prošly bez problémů zátěžovými testy FSA a měly koncem června 2008 kapitálovou přiměřenost vyšší než 10 % hodnoty rizikově vážených aktiv.

Bude Island vzorem pro Řecko? Bude Island vzorem pro Řecko? Jen pár let poté, co mnozí ekonomové vypisovali Islandu parte, země vstává z mrtvých a ...

  • 1
  • 2
reklama
reklama