3 TOP tradingové tipy na příští rok od Goldman Sachs
|

3 TOP tradingové tipy na příští rok od Goldman Sachs

Ke konci roku Goldman Sachs pravidelně zveřejňuje svých 10 velkých obchodů. Na začátek nutno říci, že ne vždy se vyplatí doporučení GS držet (většina top obchodů z let 2011 a 2012 skončila propadákem). Pokud vás přesto zajímá, na co banka v příštím roce sází, tři velké "dealy" na příští rok jsou tady.

Komodity Goldman Sachs 2013

Ve svém doporučení Goldman Sachs nabízí dlouhodobější strukturální pohled. Uvádí přibližné stop-lossy a posuzuje, zda fundamenty podporují střednědobou investiční myšlenku.

  • Zůstat short na AUD/NOK: pozice byla otevřena 3. prosince 2012 na hodnotě 5,88 s cílem 5,00. Vystoupit z obchodu, pokud zavírací cena překročí 6,35.

  • Zůstat long risk (sell zajištění) na CDX High Yield on-the-run index, otevřeno na 506 bazických bodech 4. prosince 2012 s cílovým spreadem 450 a stop-lossem na zavírací ceně nad 550 bazickými body.

  • Long na Commodity Carry Basket (ropa, kukuřice a základní kovy), otevřený 5. prosince 2012 na hodnotě 100 s cílem 112 se stop-lossem pod 94.

Abyste využili vývoje na klíčových komoditních trzích, GS doporučuje otevřít váženou pozici v těchto indexech.

  • Ropa: long S&P GSCI Petroleum Index

  • Kukuřice: long S&P GSCI Corn Index

  • Základní kovy: long S&P GSCI Copper Index proti short S&P GSCI Aluminium Index*

*GS využívá 4měsíční rolování, abyste eliminovali případný negativní výkyv v předešlém měsíci.

Krátkodobé fundamenty umocňují pozitivní výhled na ceny ropy, kukuřice a mědi. U ropy bude napětí působit kombinace íránských sankcí, nízkých zásob a snížení produkční kapacity OPEC. U mědi je to silný růst stavebnictví v Číně a vzestup čínských prodejů nemovitostí, ale i mírné oživení poptávky mimo Čínu.

Všechny tyto faktory mohou podporovat poptávku do poloviny až konce roku 2013. Přestože GS očekává růst těžby mědi, který zapříčiní, že bude nabídka v roce 2013 stoupat rychleji než dosud, není pravděpodobné, že by se trh s mědí dostal do znatelnějšího přebytku dříve než v roce 2014.

U kukuřice GS předpovídá nižší produkci v USA. Silná poptávka bude vyvíjet další tlak na růst ceny, aby nedošlo k poklesu zásob na kritickou úroveň. Cena kukuřice je stále příliš nízko. Další růst by měl následovat rally na sójových bobech. U kukuřice není možné přijít o další plochy před začátkem jarní setby.

GS předpovídá trh hliníku nadále v přebytku a pokračování contango efektu, se specifickými tržními riziky směrem dolů. Proto je obchod doplněn short pozicí, aby snížil riziko komoditního koše a využil výhody přetrvávajícího contanga.

Horší ropa je dražší než ta kvalitnější. Kdo na tom vydělá?
Americká ropa typu WTI je kvalitnější než evropský Brent. Tak jak je možné, že Brent je aktuálně zhruba o 25 % dražší? A může na tom investor vydělat?

Zdroj: Goldman Sachs
Americké akcie ve středu po zveřejnění zápisu ze zasedání Fedu…
Americké akcie ve středu po zveřejnění zápisu ze zasedání Fedu…
včera v 22:30

Americké akcie ve středu po zveřejnění zápisu ze zasedání Fedu zpevnily

Americké akcie měly ve středu tendenci oslabovat pod vlivem komentáře prezidenta USA Donalda Trumpa, který zchladil...
Americké akcie Shrnutí obchodování v USA
Američané podle Fedu nemyslí na zadní kolečka
Američané podle Fedu nemyslí na zadní kolečka
včera v 22:13

Američané podle Fedu nemyslí na zadní kolečka

Přestože většina obyvatel Spojených států je finančně zabezpečena lépe než před pěti lety, valná část z nich se...
Spojené státy americké (USA) Americká ekonomika Fed
Macron přijal šéfy technologických firem, nabádá je k solidaritě
včera v 22:03

Macron přijal šéfy technologických firem, nabádá je k solidaritě

Šéfy Facebooku, Microsoftu či IBM a desítek dalších technologických firem ve středu v Paříži přijal francouzský...
Francie Technologie Americké akcie
Těžařská AngloGold propustí v JAR téměř čtvrtinu zaměstnanců
včera v 21:24

Těžařská AngloGold propustí v JAR téměř čtvrtinu zaměstnanců

Těžařská společnost AngloGold Ashanti, která je třetím největším producentem zlata na světě, propustí v Jihoafrické...
Jihoafrická republika Těžba Komodity
Zápis z květnového zasedání Fedu potvrzuje záměr centrální banky dále…
Zápis z květnového zasedání Fedu potvrzuje záměr centrální banky dále…
včera v 21:19

Zápis z květnového zasedání Fedu potvrzuje záměr centrální banky dále zvyšovat úrokové sazby

Většina představitelů centrální banky USA se domnívá, že pokud se nezmění výhled americké ekonomiky, budou úrokové...
Americká ekonomika Spojené státy americké (USA) Centrální banky
E15: Broker CYRRUS dostal od ČNB milionovou pokutu
včera v 20:38

E15: Broker CYRRUS dostal od ČNB milionovou pokutu

Česká brokerská společnost CYRRUS dostala od České národní banky pokutu milion korun za to, že bez vědomí klientů...
ČNB Regulace
Řecký premiér představil růstový plán země po ukončení pomoci
včera v 20:22

Řecký premiér představil růstový plán země po ukončení pomoci

Řecký premiér Alexis Tsipras ve středu představil v parlamentu strategický růstový plán, který má být zaveden poté,...
Řecko PIIGS Dluhová krize
Babiš jednal s americkými investory o hospodářské spolupráci
včera v 19:17

Babiš jednal s americkými investory o hospodářské spolupráci

Premiér v demisi Andrej Babiš (ANO) ve středu jednal o hospodářské spolupráci se zástupci amerických firem, kteří...
Česká republika Česká ekonomika Spojené státy americké (USA)
United Technologies chce v příštích pěti letech investovat v USA 15…
včera v 18:40

United Technologies chce v příštích pěti letech investovat v USA 15 miliard USD

Společnost United Technologies plánuje investovat v příštích pěti letech ve Spojených státech do výzkumu a vývoje a...
United Technologies Investice Spojené státy americké (USA)
Britské automobilce Jaguar Land Rover loni klesly prodeje i zisk
včera v 18:21

Britské automobilce Jaguar Land Rover loni klesly prodeje i zisk

Největší britské automobilce Jaguar Land Rover se v uplynulém finančním roce 2017/18 (do konce března) snížil zisk...
Spojené království Výsledková sezóna Auta
Evropské burzy ve středu výrazně oslabily, akcie Marks & Spencer však…
Evropské burzy ve středu výrazně oslabily, akcie Marks & Spencer však…
včera v 18:00

Evropské burzy ve středu výrazně oslabily, akcie Marks & Spencer však zdražily o více než 3,5 %

Evropské akciové trhy zakončily středeční obchodování v červených číslech, když investory znervóznila nejistota...
Evropské akcie Shrnutí obchodování v Evropě
Turecká lira se propadla na rekordní minimum vůči dolaru
včera v 17:24

Turecká lira se propadla na rekordní minimum vůči dolaru

Turecká lira se ve středu propadla o více než pět procent na rekordní minimum 4,929 liry za dolar. Nejnovější pokles...
Turecko Americký dolar Měny
V Aténách bude otevřen první Grand Hyatt v Řecku
včera v 17:05

V Aténách bude otevřen první Grand Hyatt v Řecku

Americká hotelová společnost Hyatt Hotels otevře svůj první Grand Hyatt v Řecku. Pětihvězdičkové luxusní zařízení s...
Řecko Spojené státy americké (USA) Bydlení
Pražská burza ve středu klesla, nedařilo se energetické skupině ČEZ
Pražská burza ve středu klesla, nedařilo se energetické skupině ČEZ
včera v 16:45

Pražská burza ve středu klesla, nedařilo se energetické skupině ČEZ

Pražská burza ve středu nenavázala na zisk z předcházející seance, když index PX odepsal 0,34 % na 1 099,54 bodu....
Akcie ČR Shrnutí obchodování v ČR
Deutsche Bank chce propustit až desetinu zaměstnanců
Deutsche Bank chce propustit až desetinu zaměstnanců
včera v 16:17

Deutsche Bank chce propustit až desetinu zaměstnanců

Největší německá banka Deutsche Bank plánuje zrušit až 10 000 pracovních míst, což představuje zhruba desetinu...
Deutsche Bank Pracovní trh Německo
Prodeje nových domů v USA v dubnu klesly méně, než se čekalo
včera v 16:02

Prodeje nových domů v USA v dubnu klesly méně, než se čekalo

Prodeje nových domů v USA se v dubnu meziměsíčně snížily o 1,5 % na celoročně přepočítané tempo 662 tisíc jednotek....
Spojené státy americké (USA) Americká ekonomika Realitní trh
USA: Index nákupních manažerů ve zpracovatelském sektoru v květnu…
včera v 15:48

USA: Index nákupních manažerů ve zpracovatelském sektoru v květnu podle předběžných dat stoupl na 56,6 bodu, tempo růstu sektoru služeb se rovněž zvýšilo

Index nákupních manažerů ve zpracovatelském sektoru USA v květnu podle předběžných údajů společnosti Markit vzrostl...
Spojené státy americké (USA) Americká ekonomika Indexy nákupních manažerů (PMI)