20 investičních pravidel ve jménu zdravého rozumu
|

20 investičních pravidel ve jménu zdravého rozumu

Pokud se vám nepodařilo naskočit do lednové rally, nezoufejte. Počkejte si na korekci, která dříve nebo později přijde, a po zralé úvaze nakupte akcie nebo jiná aktiva s růstovým potenciálem. Trh totiž stále kolísá, ale dlouhodobě zná především směr nahoru. Ano, je potřeba uznat, že posledních deset let nebylo pro akcie zrovna hvězdných, nicméně je to z historického pohledu výjimka potvrzující pravidlo. Pokud se při investování budete držet zdravého rozumu a dlouhodobého horizontu, další rychlý růst už neminete. Úplně bez pravidel ovšem na burze "hrát" nemůžete.

Obchodování Trading Investování Pravidla a doporučení pro investování Investiční strategie
Investování - ilustrační foto

1. Kupujte akcie středně velkých a velkých firem, jimž rostou zisky a tržby.

2. Kupujte akcie středně velkých a velkých firem, které pravidelně vyplácejí dividendu a nejsou vůbec (nebo jen málo) zadlužené.

3. Zprávy týkající se firem, jejichž akcie držíte, si přečtěte maximálně jednou za týden.

4. Ve chvíli, kdy vás zamrzí, že držíte určitý titul, nebo vás daná akcie nějak zklame, prodejte ji. Okamžitě a bez ohledu na cenu. Život je příliš krátký na to, abyste doufali, že se špatný nákup nakonec vyplatí.

5. Neopouštějte trh a nevracejte se na něj, pouze přizpůsobujte svou expozici podle toho, co se podle vás na trhu děje. Váš úsudek na základě dostupných informací je stejně dobrý jako úsudek kohokoli jiného. A jde o vaše peníze, takže na vašem mínění opravdu záleží.

6. Musíte být připraveni na kterékoli investici ztratit 20 %. Ne, to není investiční cíl, ale psychologická příprava na možné ztráty. Obchodování může bolet, proto neinvestujte peníze, které potřebujete "na život".

Pravidla obchodování na trzích, které se točí podle ekonomických kotrmelců
Trhy v posledních týdnech citlivě reagují na každý politický projev nebo summit. V nich jde o vývoj ekonomiky. Jak obchodovat v době, kdy se akcie řídí zprávami z makrosféry?

7. Nekupujte akcie s P/E (poměr ceny akcie a zisku na akcii) vyšším než 30 nebo nižším než 7. V obou případech je nejspíše něco špatně. A vyhýbejte se akciím, které jsou na tom za uplynulý rok nejhůře ze všech - poražení jsou poražení, na tom něco je.

8. Nekupujte akcie firem s menší kapitalizací než 500 milionů USD (na americké burze). Nebo se připravte na možnou 100% ztrátu investice a berte to jako hru - spekulaci.

9. Zbavte se akcií každé firmy, která prodělává nějaký kontroverzní příběh. Nikdy nevíte, jak to s ní dopadne. Roli hrdiny, který úspěšně naskočil do pozice v nejisté době, nechte klidně někomu jinému. O těch zbývajících případech se totiž většinou články nepíší.

10. Pokud v nějakém sektoru vidíte příležitost, využijte k investici burzovně obchodovaný fond (ETF), který celý sektor pokrývá. Nesnažte se vytipovat konkrétní akcii, která ten trend "táhne". Není každý Apple.

Hledáte správný ETF? Seznamy rostou, vybere si každý investor

11. Podílové fondy až na výjimečné situace nechte těm, kdo si šetří na dovolenou v důchodu. Mnohdy zaostávají za trhem, za jednotlivými akciemi a podobně. Diverzifikace je fajn věc, ale dá se zajistit i jinak. Buďte svým "portfoliomanažerem".

12. Nesnažte se být traderem, pokud to nechcete dělat jako svou hlavní práci. Denní obchodování není koníček, od kterého si odskočíte na oběd a fotbálek s kamarády. Je to mnohem menší zábava.

Ááá, panáček by chtěl obchodovat?! Trading je potřeba zvážit
Vypadá to jednoduše, že? Otevřít si online účet u brokera, poslat tam pár tisíc a PRÁSK! Zahájit každodenní obchodování není nic složitého, měla by tomu ovšem předcházet určitá úvaha. Začít se dá třemi body.

13. Nevěřte věčným pesimistům. I když věci vypadají hodně černě, buďte si jistí, že ten tunel má konec. Rok 2008 byl největší ranou pro trhy za 70 let, a přesto už nyní například Nasdaq překonal svá tehdejší maxima (pochválen buď Steve Jobs a jeho odkaz).

14 Nevěřte věčným optimistům. Takoví většinou něco prodávají. Věci občas opravdu nejdou podle představ. Kdo to nepřizná, něco skrývá. A nebo je blázen.

15. Finanční média se ve vás budou vždy snažit vyvolat dojem, že právě teď o něco přicházíte, že vám něco uniká. Editoři novin a dramaturgové televizního vysílání potřebují každý den nějakou tu senzaci, headline, novinku a citace v jiných médiích. Třeba v Česku za to mají pár stovek k platu. Ať to nejsou vaše stovky z investičního účtu.

Novináři se bojí čínského tvrdého přistání. Takže se bát nemusíme?

16. Investiční guru - zní to dobře, co? Nicméně na názory takto označovaných jedinců dejte jen s velkou rezervou. Klidně si přečtěte nějakou knihu od úspěšného investora, pokud vás zajímá, klidně se nechte inspirovat myšlenkami zkušených obchodníků, ale nenásledujte je slepě.

17. Nezapomínejte na rozdíl mezi investorem a traderem. Investoři obchodují, když je to potřeba, zatímco tradeři zadávají příkazy proto, že je to jejich práce.

18. Neobchodujte pro ten vzrušující pocit ze hry. A že trading umí být pořádně vzrušující.

19. Nikdy neobchodujte jen proto, abyste se té zpropadené akcii pomstili.

20. Až budete bohatí, najměte si na obchodování někoho jiného a jen se dívejte, jak se hýbou vaše peníze. Užijte si tu trochu času, kterou na světě máme, bez věčně svítících monitorů. Dejte pusu dětem, zahrajte si tenis a přečtěte si knížku. Ne o investování, třeba o chování různých druhů dřeva v zimě. Koho zajímá nějaká korelace zlata a výnosů německých dluhopisů? To nechte chudákům, vás se takové kraviny přece netýkají.

Zdroj: The Reformed Broker
22. 9. 2018 07:00

Schneider (Aspen Institute): Otevřenost ekonomiky znamená výhody i rizika, Češi by si to měli více uvědomovat

Osmdesát procent českého zahraničního obchodu je se zeměmi Evropské unie, a mělo by proto smysl odpovídající podíl...
Česká republika Evropská unie Ekonomické a politické hrozby
20. 9. 2018 07:00

Toto je největší výzva pro čínskou ekonomiku, říká ekonom

Nová, bohatší generace Číňanů již nemusí mít takovou chuť tvrdě pracovat, jakou měli ještě jejich rodiče. To by pro...
Čína Emerging Markets Ekonomické a politické hrozby
18. 9. 2018 07:00

Novák (AKCENTA CZ): Čína se dere do čela globálního pelotonu, tak dominantní jako USA ale nebude

Po přepočtu podle parity kupní síly je čínská ekonomika již nyní největší na světě. Spíše než globálním hegemonem se...
Světová ekonomika Čína Emerging Markets
17. 9. 2018 12:00

Investorský magazín: Desáté výročí pádu Lehman Brothers

15. září 2008 vyhlásila bankrot čtvrtá největší investiční banka v Americe. Krach Lehman Brothers odstartoval...
Lehman Brothers Finanční krize Světové akcie
14. 9. 2018 09:00

Pivoňka & Lalka: Regulace není žádná legrace

Ekonomický vývoj a rozvoj technologií mají za následek vytváření nových regulací. O některých ne zrovna povedených...
Česká republika Česká ekonomika Slovensko
13. 9. 2018 18:00

Měnové systémy a technologie: Lokálních měn, platebních platforem a aplikací bude přibývat, peníze na běžném účtu jsou na ústupu

Během finanční krize zamrzly penězovody, na což reagovaly různé segmenty ekonomiky a komunity specifickými řešeními....
Měny Světová ekonomika Trendy
13. 9. 2018 07:00

Pavel Hnát (VŠE): Evropa se na globální scéně přeceňuje, nástup Asie v čele s Čínou pro Česko může být i příležitost

Ekonomický i politický význam Evropy na globální scéně je dlouhodobě nadhodnocován. Současná nejistota ohledně...
Česká republika Ekonomické a politické hrozby Česká ekonomika
11. 9. 2018 09:00

Technologie nebo ekonomický nacionalismus (z)mění globální řetězce. Je to pro Česko hrozba?

Věřím, že si české firmy i do budoucna budou schopny najít vždy ten správný výklenek trhu, a díky tomu i v novém...
Česká republika Ekonomické a politické hrozby Česká ekonomika
10. 9. 2018 12:00

Investorský magazín: Blíží se cenový vrchol na českém realitním trhu?

Český realitní trh prožívá zlaté časy. V řadě měst byly zaznamenány nejvyšší ceny v historii a pozadu nezůstává ani...
Česká republika Česká ekonomika Bydlení
6. 9. 2018 15:00

Topolová (AAA Auto): Důraz na nízké emise nezbrzdí rozvoj automobilového průmyslu

Citlivost na ceny aut je mezi zákazníky nadále výraznější než důraz na ekologii a technologie. Zájem o dieselové...
Auta Ekologie Rozhovor
5. 9. 2018 07:00

Cla na dovoz evropských aut do USA jsou stále živé téma, upozorňuje expert

Zavádění nových cel ze strany USA bylo zatím směrem k Evropské unii spíše takovým škádlením, možnost zavedení vyšších...
Spojené státy americké (USA) Evropská unie Ekonomické a politické hrozby
4. 9. 2018 07:00

Schneider (Aspen Institute): Evropa v éře Trumpa a nástupu Číny na vrchol globálního řádu zaostává

Když si odečteme Trumpovy tweety, zůstane trend, ve kterém se USA chtějí starat v první řadě samy o sebe. Je to...
Spojené státy americké (USA) Evropská unie Čína
3. 9. 2018 12:00

Investorský magazín: Nejen o restrukturalizaci ČEZ s jeho finančním ředitelem

ČEZ je, byl a bude magnetem pro drobné české investory. Jedna z nejstabilnějších dividendových společností stojí před...
ČEZ Akcie ČR Energetika
1. 9. 2018 18:00

Tomáš Pivoňka (ČIIA): Riziko změny regulace vnímá byznys mimořádně silně, bez firemní kultury nelze pomýšlet na úspěch

Firemní kultura je jako lidská krev. Když si zlomíte kost, sroste. Unavené svaly stačí zregenerovat. Když ale...
Regulace Byznys a podnikání Světová ekonomika
1. 9. 2018 07:00

Co si myslí tržní experti: Na čem závisejí výnosy?

Investiční poradce Barry Ritholtz platí na trhu tak trochu za celebritu - píše pro Bloomberg, má firmu sdružující...
Výnosy Investování Ponaučení pro investory
29. 8. 2018 07:00

Lehman Brothers, LIBOR, Wells Fargo: Ponaučili jsme se? Pochybuji, říká expert

Pád Lehman Brothers, kauza manipulace se sazbou LIBOR a podvodné zakládání účtů v bance Wells Fargo mají minimálně...
Lehman Brothers LIBOR Finanční krize
28. 8. 2018 07:00

Toto jsou tři hlavní typy rizik pro světové firmy

Regulace, vývoj technologií a geopolitika jsou největšími riziky pro korporátní svět. Nějaká krize přijde, je to v...
Světová ekonomika Ekonomické a politické hrozby Rizika
27. 8. 2018 12:00

Investorský magazín: Zaostřeno na Turecko

Finanční trhy se po několika měsících opět dostaly do hledáčku běžných médií. Může za to volný pád turecké liry a na...
Turecko USD/TRY Emerging Markets
25. 8. 2018 12:00

Horská & Chlupatý: O (nových) penězích v době tektonických změn ve světové ekonomice

Konzultant a publicista Roman Chlupatý si s hlavní ekonomkou Raiffeisenbank Helenou Horskou v rámci projektu Alter...
Peníze Centrální banky Regulace
23. 8. 2018 18:00

Co by (také) měly děti vědět o penězích?

Někdy je jasný příklad lepší než lekce z ekonomické učebnice.
Finanční gramotnost Peníze Děti