Pravidelné investování: Otázky a odpovědi
|

Pravidelné investování: Otázky a odpovědi

Popularita pravidelného investování je rok od roku vyšší. Lidé se už při vytváření dlouhodobé finanční rezervy nespoléhají jen na stavební spoření a penzijní připojištění, ale stále častěji využívají možnosti pravidelného investování do podílových fondů. Ty de facto suplují roli dynamičtějšího spoření, když plnohodnotně zahrnují do spořících plánů akciovou složku, která je v penzijních fondech významně potlačena. Na otázky odpovídají odborníci ze společnosti Conseq Investment Management.

Investování Podílové fondy
Podílový fond

Proč strategie pravidelného investování dává stále smysl?

Ze dvou důvodů. Obecně je to vhodný způsob vytváření finančních rezerv. Stále se hodně lidí spoléhá na to, že v budoucnu získají nějaký mimořádný jednorázový příjem, ze kterého si rezervu vybudují. Ten však nepřichází, a když přijde, peníze se raději utratí s tím, že rezerva se vytvoří příště. Když jsou pak rezervy potřeba, je pozdě, a proto je vhodnější začít co nejdříve a pravidelně, byť od malých částek. Pravidelné investování navíc umožňuje průměrování nákladů, při kterém nemusíte být vůbec investiční guru, a přesto nejvíce nakupujete za nejlevnější ceny, a za ceny vysoké naopak nakupujete méně. To je obecný koncept, který funguje bez ohledu na to, co se zrovna na finančních trzích děje.

Pro koho je pravidelné investování vhodné?

Obecně pro kohokoli. Samozřejmě platí, že investice do dluhopisů by měly mít investiční horizont více než 2 roky a u akcií by měl být tento horizont ještě výrazně delší. Proto nejsou pravidelné investice do fondů vhodné pro případy, kdy si chcete na něco našetřit třeba během 2 let, na to můžete využít například spořicí účty. Čím delší časový horizont máte, tím lépe, čas je při rozhodování o investování do podílových fondů velmi důležitým aspektem.

Kolik lze pravidelně investovat?

V případě podílových fondů nabízíme pravidelné investice od 500 Kč měsíčně.

Co znamená slovo pravidelně? Měsíčně, čtvrtletně?

Podle preferencí investora, ale nejvhodnější je měsíční perioda – když přijde výplata, tak z ní kousek hned odloupnout a uschovat na horší časy.

jaká je "pragmatická" částka vhodná pro pravidelné investice?

Na tuto otázku se nedá odpovědět jedním číslem. Každý jsme unikátní, máme různé příjmy, různé výdaje, jsme v jiné etapě života, někdo potřebuje kromě úspor na stáří také úspory pro své děti na studia, někdo si pořídí nemovitost a musí splácet hypotéku. Každý si musí tyto myšlenky urovnat, případně se obrátit na poradce, kteří mají komplexní analýzy. Na webu pak existuje celá řada kalkulaček, ve kterých je možné si spočítat částku, kterou bych měl investovat, abych si pokryl požadované budoucí potřeby.

V jaké měně je vhodné pravidelně investovat?

V té měně, ve které chcete peníze utrácet, tedy pro většinu z nás v českých korunách. Striktně korunové produkty ovšem doporučujeme pouze u konzervativní složky, tedy u dluhopisů a peněžního trhu, u akciových investic doporučujeme spíše výrazně diverzifikovat i měnovou strukturu portfolia.

Online investování: Chytrá a přehledná možnost pro všechny drobné investory
Posledních šest let se věnuji popularizaci investování v České republice, a to ve všech mediálních formách. Projekt online investování s Chytrým Honzou podle mě umožní drobným investorům přechod od edukace k reálnému investování se všemi výhodami online přístupu.

Jak úspěšně investovat do podílových fondů?
Podílové fondy patří mezi nejpopulárnější formy investic v Česku. Z jaké nabídky si může drobný investor vybírat a podle jakých parametrů má volit do svého portfolia ty nejlepší? A jaký čekají další vývoj na trzích největší hráči na našem trhu? V pořadu Tržiště na Rádiu Česko odpovídali nejen na tyto otázky šéfredaktora Investičního webu šéf Investiční společnosti České spořitelny Martin Burda a obchodní ředitel investiční společnosti Conseq Lukáš Vácha?

Jak je to s likviditou mých pravidelných investic?

Pokud se bavíme o podílových fondech, vkládat i vybírat lze kdykoli bez sankcí, likvidita mezi podáním pokynu a obdržením peněz na bankovních účtech je obecně do 10 pracovních dní.

Kolik pravidelné investování stojí na poplatcích a jakých způsobem jsou placeny?

Největším nákladem je vstupní poplatek. Ten se u pravidelných investic hradí obdobně jako u jiných produktů z cílové částky, tedy celkové sumy vkladů, které chci v průběhu programu navkládat. Tento poplatek mohu uhradit buď najednou, nebo si jej lze nechat strhávat z prvních pravidelných vkladů.

Jak je to se zdaněním pravidelných investic do podílových fondů?

Fyzické osoby nemusejí zdaňovat výnos z cenných papírů v případě, že mezi nákupem a prodejem uběhlo alespoň 6 měsíců. V budoucnu se počítá s prodloužením této lhůty na 3 roky. Doba se posuzuje pro každý nákup a prodej zvlášť, takže při výběrech investor realizuje zisk nejprve z nejdříve nakoupených podílových listů, a pokud je splněn uvedený daňový test, potom je tento zisk osvobozen od daně.

Z čeho lze při pravidelných investicích vybírat?

Při investování nakupuje investor na svůj investiční účet cenné papíry, například podílové listy. Jedná se o jeho majetek, o němž se může libovolně rozhodovat, sám si určuje, kdy jaké množství nakoupí či prodá, jak bude reagovat na růst či pokles tržní hodnoty a podobně.

V poslední době jsou populární fondy životního cyklu? Jak fungují?

Jedná se o investice, které jsou nejprve spíše dynamické, tedy investují především do akciové složky, ale s probíhajícím časem a blížícím se cílovým datem investora, které může být například v našem programu Horizont Invest zcela individuální, se portfolio postupně zkonzervativňuje, snižuje se jeho rizikovost přeléváním z akciové složky do dluhopisů a peněžního trhu. Investiční portfolio se tak přizpůsobuje životnímu cyklu investora.

Je pravidelné investování do podílových fondů "alternativou" k penzijním fondům?

Transformované penzijní fondy budou fungovat velmi obdobně jako dnešní podílové fondy, tedy jsou to jistě alternativy.

Jiří Paták: Chytrý investor skončí na internetu
Moderní člověk nemá čas obcházet banky a pojišťovny. A vysedávat s bankéřem nebo finančním poradcem v pracovní době si už nemůže dovolit vůbec, říká Jiří Paták, ředitel portálu Chytrýhonza.cz, který se jako první v České republice pustil do online zprostředkování investic.

Online investice přicházejí, finanční poradci odcházejí
Ohledně investování panuje řada předsudků a polopravd. Jedním z mýtů, který je v Česku hodně přiživován, je nepostradatelnost finančních poradců při investování. Rozdíl mezi nabídkou finančních poradců a realitou online investování může hodně lidí překvapit. Nákup a prodej investic na internetu postupně ukrajuje tradičnímu finančnímu poradenství stále větší část příjmového koláče. A toho koláče bude ubývat čím dál více.

Zdroj: Conseq
23. 11. 2020 12:00

Investorský magazín: Kdo vydělá na vakcíně na covid-19?

Do cílové rovinky dobíhají první firmy s vakcínou na covid-19. Příležitosti na bilionovém globálním trhu vakcín i...
Koronavirus Světové akcie Americké akcie
20. 11. 2020 06:26

Výraznější posilování české koruny bych očekával až po zvládnutí pandemie v druhé polovině roku 2021, říká analytik

Posílení české koruny, které začalo koncem srpna, považuji za dočasné. Evropa se totiž ještě bude nějakou dobu...
Česká koruna Koronavirus EUR/CZK
19. 11. 2020 10:04

Bidenovy vztahy s Moskvou? Žádné drama (pro trhy) nečekám, zní expertní hlas z Ruska

Administrativa (předpokládaného) nového amerického prezidenta by měla být ve vztahu k Rusku předvídatelnější než ta...
Rusko Joe Biden Geopolitická rizika
18. 11. 2020 06:38

Michal Šnobr: Akcie ČEZ by si zasloužily větší "péči" managementu, růstový příběh se na burze téměř neprojevuje

Hospodaření ČEZ se vyvíjí v souladu s odhady, cena akcií ale neodráží výrazný nárůst prodejních cen elektřiny od roku...
ČEZ Energetika Jaderná energetika
17. 11. 2020 16:47

Miroslav Novák (AKCENTA CZ): Krátkodobě ještě čekám tlak na riziková aktiva, v příštím roce mohou být zajímavé komoditní měny, koruna nebo zlotý

V rámci současné vlny pandemie nemoci covid-19 očekávám podobný vývoj jako na jaře, ovšem pozvolnější. Krátkodobě...
Forex (FX) Švýcarský frank Japonský jen
16. 11. 2020 12:00

Investorský magazín: Akcie a hospodaření ČEZ pohledem managementu, makléře a investora-aktivisty

Investorský magazín se věnuje největšímu středoevropskému energetickém hráči optikou tří zasvěcených - finančního...
Investorský magazín Energetika Rozhovor
14. 11. 2020 06:37

Orwell na steroidech: Proč si přečíst novou knihu Romana Chlupatého?

Romana Chlupatého, partnera Save & Capital a dlouholetého spolupracovníka Investičního webu, znáte především jako...
Knihy a literatura Světová ekonomika Ekonomické a politické hrozby
12. 11. 2020 10:01

Pavel Hnát (VŠE): Výzvy a příležitosti probíhající revoluce ve světové ekonomice se Česka týkají v maximální míře

Recept na (hospodářský) úspěch v době po pandemii covidu-19? Nic nového, vítězi budou ti nejvíce kreativní,...
Světová ekonomika Česká ekonomika Koronavirus
10. 11. 2020 13:00

Novák (ČEZ): Část příjmů z prodeje aktiv může být vzata v potaz při rozhodování o řádné dividendě

V úterý ráno energetická skupina ČEZ zveřejnila hospodářské výsledky za třetí čtvrtletí a prvních devět měsíců roku....
ČEZ Energetika Jaderná energetika
4. 11. 2020 18:21

Kupka & Chlupatý: Podstatná je příprava na další krizi, základem jsou rezervy a diverzifikace

Pandemie koronaviru ukázala, že ačkoli o potřebě finanční rezervy slyšel asi každý, jen nemnozí si ji zvládají...
Světová ekonomika Ekonomické a politické hrozby Diverzifikace investic
3. 11. 2020 10:09

Chaos jako normál: Nerovnost ve společnosti může vyvolávat další šoky

Chaos se stává normálem, o vítězích tak bude napříště rozhodovat odolnost vůči nečekaným šokům. Ty může mimo jiné...
Světová ekonomika Geopolitická rizika Ekonomické a politické hrozby
2. 11. 2020 12:00

Investorský magazín: Situace na trzích a v ekonomice (nejen) v souvislosti s americkými volbami

Na začátku listopadu vyvrcholí jedna z největších volebních bitev novodobé historie. Možným dopadům amerických...
Investorský magazín Rozhovor Volby
31. 10. 2020 07:07

Jak vypadá osobní investiční portfolio hlavní ekonomky Raiffeisenbank?

Jarní sázka na jistotu v podobě velkých amerických společností z "digitálního světa", ale třeba také impulzivní nákup...
Americké akcie Zajímavost dne Celebrity
30. 10. 2020 12:06

Nízké sazby, inflace a volatilita aneb Co byste si (také) měli hlídat při sestavování investičního portfolia

Centrální banky hodlají držet sazby nízko po dlouhou dobu, obrovské sumy peněz napumpované do systému hrozí...
Investiční strategie Investiční portfolio Diverzifikace investic
30. 10. 2020 06:22

Tooze: Deglobalizace probíhá, globální epidemie ji může urychlit

Dodavatelské řetězce velkých nadnárodních korporací byly a stále jsou globální, pandemie covidu-19 a před ní i napětí...
Světová ekonomika Globalizace Koronavirus
28. 10. 2020 07:03

Horyna (eMan): Regulace velkých technologických korporací by se hodila. Musela by mít ale nadnárodní charakter, jinak si koledujeme o další nástup čínských obrů

Americké technologické giganty v poslední době doslova požírají jakoukoli konkurenci, která doroste do určité...
Informační technologie Technologie Regulace
26. 10. 2020 12:00

Investorský magazín: Trhy 33 let od černého pondělí a začátek velkého investičního trendu

Ačkoli se na trzích a v ekonomice kvůli covidu-19 přepisuje historie, některá srovnání s důležitými milníky...
Panika na trzích Ponaučení pro investory Burzovní almanach
23. 10. 2020 06:39

Aleš Prandstetter (eFrank.cz): Na tyto sektory má smysl dlouhodobě vsadit

Neumím říci, jak se budou vyvíjet ceny akcií v tom kterém odvětví do prezidentských voleb v USA nebo třeba do konce...
Americké akcie Světové akcie ETF
21. 10. 2020 17:42

3. listopad jako nejdůležitější den letošního roku: Do jakého světa se probudíme po prezidentských volbách v USA?

Myslím si, že Donald Trump navzdory dosavadním předvolebním průzkumům nakonec křeslo v Bílém domě uhájí. A pro trhy...
Spojené státy americké (USA) Americká ekonomika Volby
20. 10. 2020 14:51

Tenconi (ADA Economics): Inflace není, co bývala. V měnícím se světě (i) s tím musíme počítat

Jednou z nejvýznamnějších průmyslových strategií posledních let bylo omezení životnosti výrobků. Jde přitom o jistou...
Světová ekonomika Ekonomické a politické hrozby Inflace