Co musíte ráno vědět (12. listopadu)

Jak zakončily uplynulý týden světové trhy, co může znamenat zpomalení inflace v Česku a která obří společnost v neděli oslavila kulatiny? I to by vás zkraje týdne mohlo zajímat.

1. Americké akcie v pátek ztrácely, za celý týden ale udržely výrazný zisk

Americké akciové indexy v pátek klesly kvůli nepříznivým údajům z čínské ekonomiky, které stáhly dolů akcie velkých technologických a průmyslových firem. K propadu přispěl také pokles cen ropy a obavy z oslabení globálního hospodářského růstu. Index Dow klesl o 0,77 % na 25 989,30 bodu (za týden +2,84 %), širší index S&P 500 ztratil 0,92 % na 2 781,01 bodu (za týden +2,13 %) a index technologického trhu Nasdaq Composite oslabil o 1,65 % na 7 406,90 bodu (za týden +0,68 %). Index volatility VIX stoupl o 3,83 % na 17,36 bodu (před týdnem 19,51 bodu) a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se snížil o šest bazických bodů na 3,18 % (před týdnem 3,21 %).

Týden na trzích podle burzovních grafů: Býci zabrali, index S&P 500 přidal přes 2 %
Americký akciový index S&P 500 za týden posílil o 2,13 %. O ještě lepší výsledek jej připravily čtvrteční a hlavně páteční poklesy.

2. Evropské akcie v pátek klesly, za celý týden však zhruba o půl procenta zpevnily

Evropské akciové trhy zakončily páteční obchodování v mínusu, když se investoři vraceli k zasedání americké centrální banky, které nepřineslo změnu v nastavení měnové politiky. Pozornost poutal také spor mezi EU a Itálií ohledně italského rozpočtového plánu. Italský ministr financí Giovanni Tria nepotěšil evropské špičky slovy, že na rozpočtu pro rok 2019 nehodlá nic měnit. Regionální index STOXX Europe 600 odepsal 0,37 % na 365,74 bodu, za celý týden však vzrostl o 0,46 %. Britský FTSE 100 klesl o 0,49 % na 7 105,34 bodu (týden: +0,16 %), francouzský CAC 40 oslabil o 0,48 % na 5 106,75 bodu (týden: +0,09 %) a německý DAX se zvýšil o 0,02 % na 11 529,16 bodu (týden: +0,09 %).

Kevin O'Leary: Když akcie krvácejí, neplačte. Diverzifikace je jediný oběd zdarma
Nemá smysl plakat, když ceny akcií padají. Je potřeba diverzifikovat a vedle akcií mít i část peněz v pevně úročených aktivech a v hotovosti. Investování má smysl v dlouhodobém horizontu, do akcií by měla směřovat část každého výdělku. Současná generace odvykla korekcím, ty jsou ale normální. Přečkat je v klidu pomohou investice do zdravých firem vyplácejících dividendy. Abecedu akciového investování vměstnal do jedné minuty Kevin O'Leary z O'Shares ETF Investments.

3. Pražská burza v pátek uzavřela v plusu, za celý týden stoupla o 2 %

Pražská burza v pátek potřetí v řadě stoupla, index PX si připsal 0,29 % na 1 089,08 bodu. Nahoru burzu táhly akcie Komerční banky a Monety Money Bank, proti trendu šly cenné papíry O2 Czech Republic. Objem obchodů byl s 446 miliony korun podprůměrný. Akcie Komerční banky byly nejobchodovanější a zdražily o 1,33 %. Dařilo se i dalším finančním titulům (Erste +0,34 %, MONETA +1,84 %, VIG +0,24 %). Nejvyšší zisk zaznamenala Kofola ČS (+3,45 %). Nedařilo se naopak O2 Czech Republic (-2 %), Avastu (-1,71 %) a CME (-1,16 %). Za celý týden pražská burza zpevnila o 2 %. Nejvíce posílila KB (+4,9 %) po oznámení silných čísel za třetí kvartál, nejhlubší pokles postihl cenné papíry Monety Money Bank (-1,4  %).

Koruna, záporné sazby a konec roku na dohled
Česká národní banka posunula sazby vysoko nad úrovně v eurozóně, ale krátkodobé korunové sazby na forexu jsou záporné. I proto česká koruna neposiluje. Propad sazeb je tažen globálními vlivy a velkým objemem pozic nerezidentů v koruně, které se rolují nakrátko. Pozor na sazby FX swapů na konci roku, mohou se opět výrazně propadnout. Výkyvy sazeb mohou na přelomu roku rozhýbat kurz koruny.

4. Očekávané události

Pondělní ekonomický kalendář je relativně klidný. Japonsko zveřejní vývoj výrobních cen, Itálie odhalí svou průmyslovou produkci a ve Spojených státech veřejně vystoupí Mary Dalyová ze sanfranciského Fedu. Hospodářské výsledky oznámí například společnosti Samsonite, Infineon Technologies nebo Euronext. Očekávané události celého týdne včetně odhadů analytiků najdete v našem burzovním kalendáři.

Očekávané výsledky světových firem v týdnu od 12. listopadu
Které světové firmy představí výsledky hospodaření za uplynulý kvartál v týdnu od 12. listopadu a jaké zisky v rámci indexu S&P 500 a od jednotlivých společností očekávají analytici oslovení agenturami Thomson Reuters a Bloomberg?

Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.

5. Růst spotřebitelských cen v Česku v říjnu meziročně zpomalil na 2,2 %

Meziroční růst spotřebitelských cen v říjnu zpomalil na 2,2 % ze zářijových 2,3 %. Zdražovalo zejména bydlení, pohonné hmoty nebo alkohol. Zlevnily naopak některé potraviny. Informoval o tom v pátek Český statistický úřad. Meziměsíčně spotřebitelské ceny vzrostly o 0,4 %.

Říjnový pokles inflace podle analytiků může pozastavit růst sazeb ČNB
Říjnové zpomalení inflace může vyvolat pauzu ve zvyšování sazeb České národní banky, shodují se analytici. Za nižší inflací v říjnu stál podle nich téměř výhradně pomalejší růst cen potravin, který doprovodil další pokles cen oděvů. Růst spotřebitelských cen v říjnu zpomalil na 2,2 procenta ze zářijových 2,3 procenta.

6. Apple rozšiřuje nabídku na Amazonu

Internetový obchod Amazon začne globálně nabízet víc výrobků společnosti Apple, včetně nových přístrojů iPad Pro, iPhone XR a XS a Apple Watch 4. Vyplývá to z dohody, kterou firmy dnes podepsaly. Nezávislí prodejci, kteří na Amazonu produkci Applu přeprodávají, musí Apple požádat o povolení.

7. DIHK: Evropskou ekonomiku poškodí i smír mezi USA a Čínou

Evropská a potažmo německá ekonomika utrpí i v případě, že obchodní spor mezi Spojenými státy a Čínou dospěje ke smíru. V pátek to v Berlíně řekl šéf Německé průmyslové a obchodní komory (DIHK) Eric Schweitzer. Čína by totiž po urovnání rozepří nakupovala v USA více zboží, a to by částečně poškodilo Evropu.

EU doufá, že USA cla na auta nezavedou, chystá si ale odpověď
Evropa doufá, že Spojené státy nepřistoupí v prvních měsících příštího roku k zavedení nových cel na dovoz automobilů z Evropské unie. Při příchodu na páteční jednání ministrů členských zemí osmadvacítky, kteří mají na starosti mezinárodní obchod, to novinářům řekla komisařka pro obchod Cecilia Malmströmová. Pro případ, že by se Washington pro nová cla, která EU pokládá za neopodstatněná, přece jen rozhodl, chystá podle Malmströmové komise odpovídající "vyrovnávací opatření".

8. Valná hromada ČEZ neprobere některé navrhované body, řekl Beneš

Valná hromada energetické společnosti ČEZ svolaná na 30. listopadu neprobere některé body navrhované minoritními akcionáři sdruženými kolem Michala Šnobra. V rozhovoru s MF Dnes to uvedl generální ředitel společnosti Daniel Beneš. ČEZ podle něj na program hromady mimo jiné nezařadil bod týkající se uhelné elektrárny Počerady nebo požadavek na úpravu koncepce, která by stanovovala, že firma nebude do budoucna podnikat mimo území Česka a Slovenska. Uvedl, že klíčovou osobou skupiny kolem Šnobra je podle analýz z veřejně dostupných zdrojů spolumajitel skupiny J&T Patrik Tkáč.

Šnobr: ČEZ udělal z programu valné hromady "bramboračku"
Vedení energetické společnosti ČEZ znepřehlednilo nezařazením části požadavků minoritních akcionářů program valné hromady firmy, která se uskuteční 30. listopadu. ČTK to v pátek řekl Michal Šnobr, který sdružuje akcionáře, kteří svolání valné hromady iniciovali. Mluvčí ČEZ Ladislav Kříž v reakci uvedl, že firma přijala všechny body, které právně mohla.

9. Tomáš Spurný (MONETA): Takto porostou naše vklady a úvěry v dalších letech, spojení s Air Bank a Home Credit dividendu neovlivní

Střednědobým cílem Monety Money Bank je po plánovaném spojení s Air Bank a Home Credit růst v příštích letech o osm procent ročně v objemu úvěrů i vkladů. Tento růst by byl mírně rychlejší, než o kolik by měl v tomto období posílit celý trh. Uvedl to generální ředitel banky Tomáš Spurný. Akvizice podle něj dává prostor pro rychlejší růst banky a pro snížení provozních nákladů, dividendu by v příštích letech přitom neměla ohrozit.

10. Tržby Alibaby překonaly na Den nezadaných rekordy. růst ale zpomalil

Tržby největšího čínského internetového prodejce Alibaba překonaly na Den nezadaných, takzvaný Singles Day, loňský rekord. Po skončení jednodenní akce se podle agentury Reuters vyšplhaly na 213,5 miliardy jüanů, v přepočtu 30,7 miliardy dolarů, loni dosáhly 25,3 miliardy dolarů. Zaostaly ale za odhady a meziroční nárůst byl nejslabší v historii akce. Firma tento svůj komerčně výjimečně úspěšný slevový svátek zavedla v roce 2009 a její tržby od té doby každoročně 11. listopadu kulminují, píše zpravodajský server BBC.

Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.

BONUS

Před 20 lety vznikla společnost Tencent Holdings

Před 20 lety (11. listopadu 1998) byla založena čínská internetová společnost Tencent Holdings, která se postupně stala spolu se společnostmi Baidu a Alibaba jedním ze tří čínských internetových gigantů. Tencent prodává především videohry, provozuje ale mimo jiné i největší čínskou sociální síť WeChat s více než miliardou uživatelů.

V souvislosti s Čínou a internetem se ale sluší připomenout, že právě Peking uplatňuje nejsofistikovanější nástroje na omezování šíření informací. Svoboda (na) internetu se globálně zhoršuje již osmým rokem a Čína na tom má výrazný podíl.

Systém nazývaný The Great Firewall, vyvinutý čínským režimem, blokuje mnohé aplikace, weby i nejpopulárnější internetový vyhledávač Google. Čína je tak v současnosti nejmocnějším cenzorem internetu, upozorňuje výroční zpráva americké organizace Freedom House.

Musíte vědět
Přestat sledovat
13. 4. 2021 17:01
Ronald Schubert (WOOD & Company): Největším rizikem je růst výnosů dluhopisů, současné úrovně ale…
Expertní tržní výhledy
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
10. 4. 2021 20:31
Jaroslav Brychta (XTB): V rámci výsledkové sezóny budou nejdůležitější výhledy samotných firem
Akcie ČR
Přestat sledovat
Americké akcie
Přestat sledovat
Evropské akcie
Přestat sledovat
Expertní tržní výhledy
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Světové akcie
Přestat sledovat
8. 4. 2021 17:01
Michal Semotan (J&T Banka): Brzdou růstu akcií ČEZ je i jeho management, zajímavými tituly jsou na…
Akcie ČR
Přestat sledovat
Expertní tržní výhledy
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
9. 4. 2021 6:41
Česká energetika má prostor se připravit na budoucnost, čas ale utíká. Panika je vyvolaná lobbisty…
Akcie ČR
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Dividendy
Přestat sledovat
Energetika
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat