Americké akcie v pátek díky naději na dohodu Řecka s věřiteli zdražily, Dow zpevnil i za celý týden

Dow v pátek připsal 1,21 % na 17 760,41 bodu, S&P 500 zpevnil o 1,23 % na 2 076,62 bodu a Nasdaq uzavřel se ziskem 1,53 % na 4 997,70 bodu. Index volatility VIX spadl téměř o 16 % na 16,83 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se zvýšil téměř o osm bazických bodů na 2,4 %.

V plusu skončilo všech deset hlavních sektorů. Dařilo se hlavně akciím z telekomunikačního odvětví, finančním titulům a cenným papírům ze sektoru zdravotní péče. Nejméně, necelé procento, naopak připsaly sektor veřejných služeb a energetické odvětví.

V závěru pátečního obchodování hlavní akciové indexy růst mírně omezily po vystoupení šéfky americké centrální banky (Fed) Janet Yellenové. Ta očekává, že Fed k prvnímu zvýšení úrokových sazeb po zhruba devíti letech přistoupí ještě v letošním roce.

"Akciím k růstu pomohl pokles rizika, investoři sázejí na to, že do neděle bude mít Řecko dohodu," prohlásil podle agentury Reuters Jim McDonald z investiční společnosti Northern Trust Asset Management v Chicagu. Pokud zmizí riziko, které může způsobit na trhu šok, bude to znamenat i lepší psychologické podmínky, dodal.

Index Dow za celý týden připsal 0,17 %, zatímco S&P 500 odepsal kosmetických 0,01 % a Nasdaq klesl o 0,23 %.

Z indexu Dow v pátek zdražilo všech třicet emisí. Nejvíce stoupla cena akcií technologické firmy Apple (+2,69 %), zdravotní pojišťovny UnitedHealth Group (+2,35 %) a provozovatele platebních karet Visa (+2,04 %). Nejméně se naopak zvýšila cena akcií softwarové společnosti Microsoft (+0,17 %), výrobce spotřebního zboží Procter & Gamble (+0,36 %) a maloobchodního prodejce Wal-Mart (+0,47 %).

Cenné papíry maloobchodního řetězce Costco Wholesale (+2,34 %) zdražily přes dvě procenta poté, co na ně analytik Brian Nagel ze společnosti Oppenheimer zvýšil investiční doporučení na "outperform" z "perform". Cílová cena Nagela činí 160 USD.

Dařilo se také cenným papírům kabelové televizní společnosti Cablevision Systems (+7,32 %), které pozitivně reagovaly na zprávu listu The Wall Street Journal, že by o převzetí podniku mohla mít zájem francouzská společnost Altice.

Akcie technologické společnost Apple (+2,69 %) zdražily téměř o tři procenta, a přerušily tak sérii pěti poklesů v řadě, která byla nejdelší od letošního ledna.

Nedařilo se naopak akciím maloobchodního oděvního prodejce Gap (-0,53 %), který uvedl, že mu v červnu tržby ve stejnojmenných obchodech klesly o procento. Firma v červnu utržila 1,54 miliardy USD. Loni v červnu prodejci tržby meziročně klesly o 2 %.

Akcie biotechnologické firmy Biogen (-2,77 %) zlevnily poté, co analytik Eric Schmidt ze společnosti Cowen & Co. vyslovil pochybnosti ohledně vývoje přípravku Aducanumab pro léčbu Alzheimerovy choroby.

Cenné papíry realitní agentury Zillow (-7,73 %) klesly téměř o osm procent poté, co se na trhu objevila zpráva, že společnost opouští finanční ředitel.

Dolar k euru oslabil, k jenu ale americká měna posílila

Euro v pátek na devizových trzích výrazně zpevňovalo k většině ostatních měn a zažilo nejlepší den za poslední měsíc. K nákupům eur ženou investory naděje na vyřešení řecké dluhové krize. Měny považované za bezpečné přístavy, jako jsou jen nebo frank, naopak oslabily. K posílení rizikovějších a oslabení bezpečnějších měn přispěl také další růst cen čínských akcií.

Euro k dolaru posílilo o procento na 1,115 EUR/USD a dolar k japonskému jenu přidal přes 1,1 % na 122,76 USD/JPY. Za celý týden euro k dolaru zpevnilo o 1,34 % a dolar k jenu posílil o 0,7 %.

Řecká vláda poslala věřitelům nové návrhy reforem, s jejichž pomocí si chce zajistit třetí záchranný program. Předseda schůzek ministrů financí zemí eurozóny Jeroen Dijsselbloem uvedl, že ministři možná na sobotním zasedání udělají "velké rozhodnutí". Většina trhu je naladěna optimisticky, přetrvává však opatrnost.

Světové ceny ropy v pátek navázaly na příznivý čtvrteční vývoj a dál mírně rostly. Výraznějšímu růstu cen černého zlata ale bránila nejistota ohledně dohody světových mocností s Íránem ohledně jeho jaderného programu, která zastínila i naděje na řešení řecké krize a oživení cen čínských akcií. Růst rovněž brzdila poslední prognóza Mezinárodní agentury pro energii.

Cena severomořské ropy Brent vzrostla o tři centy na 58,92 USD za barel a severoamerická lehká ropa WTI zdražila o necelých 40 centů na 53,21 USD za barel. Za celý týden Brent zlevnil zhruba o procento a ropa WTI odepsala kolem tří procent, když se počet aktivních ropných vrtů v USA zvýšil druhý týden v řadě, tentokrát o pět na 645.

Jednání o konečné dohodě o íránském jaderném programu ve Vídni se prodlužuje do 13. července, aby vyjednávači dostali více času. Dohoda měla být podle dosavadního harmonogramu hotová nejpozději dnes, tedy 10. července.

Mezinárodní agentura pro energii (IEA) v pátek předpověděla, že ceny ropy zůstanou zřejmě nadále pod tlakem kvůli slabé celosvětové poptávce a dalšímu zvyšování nadbytku ropy na trhu. Do rovnováhy by se podle IEA měl trh dostat až v příštím roce.

Zlato v pátek zdražilo o více než dva dolary na 1 161,60 USD za trojskou unci a cena stříbra stoupla o 20 centů na 15,60 USD za trojskou unci. V týdenním horizontu zlato zlevnilo o 0,56 % a cena stříbra klesla o 0,8 %.

Hlavní páteční události na amerických trzích

• Výrobce her Electronic Arts zažívá od svého propadu na dno v roce 2012 masivní comeback. V loňském roce zpevnil o 99 %, čímž si zajistil příčku nejlepší akcie v indexu S&P 500. A podle analytiků není jeho rally ještě zdaleka u konce.
• Americký ministr financí Jack Lew neočekává, že by případný Grexit a bankrot Řecka USA nějak negativně ovlivnil.
• Ceny ropy zůstanou zřejmě dále pod tlakem kvůli oslabení celosvětové poptávky a zvyšování nadbytku ropy na trhu. Uvedení trhu do rovnováhy by mohlo trvat až do příštího roku, napsala ve své páteční zprávě Mezinárodní agentura pro energii (IEA). Růst globální poptávky po ropě má příští rok zpomalit na 1,2 milionu barelů denně z letošních 1,4 milionu barelů a bude mnohem nižší, než je potřeba k vyrovnání rostoucích dodávek ropného kartelu OPEC a dalších producentů.
• Americká centrální banka pravděpodobně zvýší úrokové sazby ještě během letošního roku, bude ale pozorně sledovat vývoj ekonomiky a trhu práce. Uvedla to v pátek šéfka Fedu Janet Yellenová. Banka od prosince 2008 ve snaze o podporu ekonomiky drží svou základní úrokovou sazbu na rekordně nízké úrovni blízko nuly a již řadu měsíců naznačuje, že k jejímu zvýšení přistoupí v letošním roce.
• Počet aktivních ropných vrtů v USA stoupl v týdnu podruhé v řadě, tentokrát o pět na 645.

Hlavní události uplynulého týdne na amerických trzích

• Týdenní počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve Spojených státech v týdnu do 4. července vzrostl na 297 tisíc z 282 tisíc v předchozím týdnu (revidováno z 281 tisíc). Očekával se pokles na 277 tisíc. Počet pokračujících žádostí v týdnu do 27. června vzrostl na 2,334 milionu z 2,265 milionu v předchozím týdnu (revidováno z 2,264 milionu), čekal se pokles na 2,250 milionu.
• Evropská komise vyšetřuje amerického vydavatele platebních karet MasterCard kvůli podezření, že uměle zvyšoval náklady na zpracování karetních transakcí. Je to již podruhé, co komise začala vyšetřovat praktiky druhého největšího vydavatele kreditních a debetních karet na světě.
• Americká kosmetická skupina Coty koupí kosmetické aktivity firmy Procter & Gamble za 12,5 miliardy USD. Součástí dohody je celkem 43 značek firmy P&G včetně Max Factor či Wella. Uvedly to firmy ve čtvrtečním prohlášení. Akvizice téměř zdvojnásobí současnou velikost firmy Coty a udělá z ní jednu z předních světových kosmetických firem.
• Avon Cosmetics prodala britskou značku kosmetiky Liz Earle firmě Walgreens Boots Alliance za 215 milionů dolarů v hotovosti.
• Nomura zvyšuje cílovou cenu akcií Netflix na 750 dolarů ze 600 dolarů.
• Americký technologický gigant IBM dosáhl průlomu ve zmenšování a souběžném zvyšování kapacity počítačových čipů. Firma oznámila, že ve spolupráci s partnery vyvinula pracovní verzi mikroprocesoru, který by měl mít proti současným nejvýkonnějším čipům zhruba čtyřnásobnou kapacitu.
• V jednání o íránském jaderném programu nastal podle amerického ministra zahraničí Johna Kerryho pokrok, dohoda ale stále není připravena. Kerry připustil možnost dalšího prodloužení termínu jednání, současně ale varoval, že Spojené státy rozhovory ukončí, pokud se budou příliš protahovat. "Nebudeme sedět za vyjednávacím stolem navždy," dodal Kerry na tiskové konferenci ve Vídni.
• Členové FOMC potřebují více známek posílení americké ekonomiky, než začnou zvyšovat úrokové sazby. Vyplývá to ze zápisu z červnového zasedání Fedu, který byl zveřejněn ve středu. Vážné obavy mají členové FOMC i z řecké dluhové krize.
• Šéf sanfranciské pobočky Fedu John Williams ve středu prohlásil, že by americká centrální banka měla do konce roku přistoupit k navýšení úrokových sazeb hned dvakrát, a to navzdory vývoji v Řecku a Číně. Propad čínského akciového trhu podle něj není pro USA zásadním problémem. V případě řecké krize bude záležet především na reakci finančních trhů, dodal Williams.
• Spotřebitelské úvěry v USA v květnu narostly o 16,1 miliardy USD (v dubnu +21,4 miliardy USD), čekalo se +18,5 miliardy USD.
• Americký softwarový gigant Microsoft zruší 7 800 pracovních míst, většinu ve své mobilní divizi. Cílem propouštění je snížení nákladů a modernizace provozu. Oznámila to společnost ve středečním prohlášení. Bližší informace hodlá firma poskytnout spolu s výsledky hospodaření 21. července.
• Pacific Crest snižuje doporučení na akcie Tesla Motors na "sector weight" z "overweight".
• RBC snižuje doporučení na akcie Harley-Davidson na "market perform" z "outperform" kvůli stagnující poptávce.
• Americký úřad pro energetické informace EIA uvedl, že zásoby ropy a ropných produktů v uplynulém týdnu vzrostly o 384 tisíc barelů. Většina analytiků přitom čekala pokles.
• Provozovatel NYSE musel na více než tři hodiny zastavit obchodování se všemi akciemi na tomto trhu kvůli technickým problémům. Na ostatních akciových trzích obchodování probíhalo bez přerušení. Provozovatel burzy ujistil, že problémy nezpůsobil kybernetický útok, nýbrž vnitřní technický problém.
• Společnost Apple se připravuje na vysoký zájem o svůj nový přístroj iPhone a věří, že i jen malá změna hardwaru přiměje zákazníky k nákupu nového přístroje. Firma požádala dodavatele, aby jí do konce roku vyrobili rekordních 85 až 90 milionů nových přístrojů. Uvedl to list The Wall Street Journal s odvoláním na informované zdroje.
• Ministr financí USA Jack Lew ve středu varoval, že řecký krach by byl "geopolitickou chybou". Dohoda Atén s eurozónou je prý možná, když Řecko přijme těžká rozhodnutí, upozornily agentury Reuters a AFP.
• Schodek obchodní bilance USA se v květnu prohloubil o 2,9 % na 41,87 miliardy dolarů z dubnových 40,7 miliardy dolarů (revidováno z 40,9 miliardy dolarů). Očekával se propad na 42,75 miliardy dolarů.
• JOLTS (Job Openings and Labor Turnover Survey) v květnu 5,363 milionu (odhad: 5,3 milionu, duben: 5,334 milionu, revidováno z 5,376 milionu).
• Bernstein zvyšuje investiční doporučení na akcie Tiffany na "outperform" z "market perform".
• Brean Capital zvyšuje doporučení na akcie Salesforce.com na "kupovat" z "držet".
• Deutsche Bank snižuje doporučení na akcie společnosti Tesla Motors na "držet" z "kupovat", protože v akcii je prý již budoucí rozvoj technologií firmy započítán.
• Guggenheim jmenovala nejlepším akciovým tipem společnost lululemon athletica díky rostoucím prodejům.
• Depomed–Horizon Pharma chce koupit konkurenční firmu Depomed za zhruba 29,25 dolaru za akcii.
• Baird začala pokrývat akcie společnosti Fitbit s doporučením "outperform", protože současný konsenzus trhu ohledně výsledků firmy se prý nejspíše ukáže být příliš konzervativním.
• Morgan Stanley snižuje doporučení na akcie řetězce restaurací Shake Shack na "underweight" z "equal weight", optimismus investorů prý není podpořen tržními fundamenty.
• Po konci středního obchodování v USA bude do indexu S&P 500 zařazena společnost Advance Auto Parts. Nahradí v něm firmu Family Dollar Stores, která byla odkoupena dalším členem indexu S&P 500, společností Dollar Tree.
• Sony získá investici ve výši 14,7 milionu USD do společného podniku Sony Real Estate od firmy Yahoo! Japan. Ve výsledku bude Sony vlastnit ve společném podniku 56,3 % a Yahoo! Japan 43,7 %.
• Společnost Nike uzavřela dohodu s Michiganskou univerzitou, podle níž bude v sezóně 2016-2017 oblékat její sportovce. Nahradila tak dosavadního sponzora Adidas. Smlouva s univerzitou je uzavřená do roku 2027 s tím, že ji bude možné prodloužit až do roku 2031.
• Městská rada Anaheimu na svém úterním zasedání projednávala návrh společnosti Walt Disney na rozšíření Disneylandu. Pokud by plán společnosti schválila, Walt Disney by nejen investovala miliardu dolarů do rozšíření komplexu, ale také by si udržela výjimku z placení daně na dalších třicet let. Současná výjimka firmě končí k 30. červnu 2016. Analytický tým Atlantic Equities zvýšil doporučení na akcie Walt Disney na "overweight" z "neutral" díky potenciálnímu růstu zisku.
• Jefferies začala pokrývat akcie řetězce restaurací Wingstop s doporučením "kupovat".
• TerraForm Power, divize společnosti Sunedison, koupí od Invenergy Wind větrné farmy v USA a Kanadě za 2 miliardy USD.
• Finální index nákupních manažerů v sektoru služeb ve Spojených státech v červnu potvrdil pokles na 54,8 bodu, který hlásila předběžná data, z květnových 56,2 bodu. Kompozitní index se snížil na 54,6 bodu z předchozích 56 bodů, rovněž v souladu s předběžnými daty.
• Podle průzkumu institutu ISM se aktivita v americkém sektoru služeb v červnu zvýšila poté, co v květnu spadla na třináctiměsíční minimum. Index nákupních manažerů vzrostl na 56 bodů z květnových 55,7 bodu, trhy však očekávaly ještě lepší výsledek na 56,2 bodu. Subindex nových zakázek se zvýšil na 58,3 bodu z 57,9 bodu, naproti tomu subindex sledující zaměstnanost v sektoru klesl druhý měsíc v řadě, a to na 52,7 bodu z 55,3 bodu.
• Podle Barron's by akcie Harley-Davidson mohly posílit o 30 % díky snížení nákladů a programu zpětného odkupu akcií.
• Potash má stále zájem o koupi německé společnosti K+S, navzdory jejímu odmítnutí nabídky ve výši 8,7 miliardy dolarů.
• Dollar Tree získala povolení americké Federální obchodní komise na akvizici Family Dollar Stores.

Výsledková sezóna

• Zisk amerického výrobce nealkoholických nápojů PepsiCo se ve druhém fiskálním čtvrtletí téměř nezměnil, překonal však očekávání díky vysoké poptávce v Severní Americe. Firma ve čtvrtek oznámila, že čistý zisk za tři měsíce činil 1,98 miliardy USD, tedy zhruba stejně jako před rokem. Zisk na akcii však mírně stoupl na 1,33 dolaru z loňských 1,29 dolaru. Současně společnost zlepšila výhled na celý letošní rok.
• Výsledky Alcoa za 2Q: Upravený zisk na akcii 0,19 USD (odhad: 0,23 USD), tržby 5,9 miliardy USD (odhad: 5,8 miliardy USD).