Americké akcie v pátek kvůli obavám z recese oslabily, dolar vzrostl

Index Dow v pátek oslabil o 0,85 % na 32 920,46 bodu, širší S&P 500 klesl o 1,11 % na 3 852,36 bodu a index technologického trhu Nasdaq Composite se snížil o 0,97 % na 10 705,41 bodu. Index volatility VIX klesl o 0,92 % na 22,62 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se zvýšil o necelé čtyři bazické body na 3,488 %.

S&P 500 - 16. prosince 2022, zdroj: Finviz

Všech jedenáct hlavních sektorů indexu S&P 500 kleslo. Nejhůře si vedly realitní společnosti. Akcie firmy Meta Platforms (+2,82 %) ovšem stouply, protože banka JPMorgan Chase u nich zvýšila doporučení na "overweight" z "neutral". Příznivá prognóza hospodaření za první čtvrtletí pak pomohla vzhůru akciím firmy Adobe (+2,99 %).

Investoři se snaží vyrovnat s komentářem šéfa Fedu Jeromea Powella, který tento týden signalizoval další zpřísňování měnové politiky, a prognózou centrální banky, podle které úrokové sazby v USA v příštím roce překročí pět procent.

Obavy investorů navíc podpořil prezident Fedu v New Yorku John Williams, který řekl, že je nadále možné, že centrální banka zvýší příští rok sazby více, než se očekává. Dodal nicméně, že nepředpokládá, že by zvyšování úrokových sazeb způsobilo hospodářskou recesi.

Nejnovější statistika ukázala, že podnikatelská aktivita ve Spojených státech tento měsíc dále klesla a nové zakázky se propadly na nejnižší úroveň za více než dva a půl roku. Slabší poptávka ale pomohla výrazně snížit inflaci. Zpráva přišla po čtvrtečních slabých údajích o maloobchodních tržbách, trh práce ale zůstává nadále silný a počet Američanů žádajících o podporu v nezaměstnanosti minulý týden klesl.

Za celý týden index Dow ztratil 1,66 %, S&P 500 se snížil o 2,08 % a Nasdaq Composite odevzdal 2,72 %.

Dolar v pátek stoupl k euru i vůči koši měn

Americký dolar v pátek posílil vůči koši měn. V centru pozornosti investorů zůstává vývoj úrokových sazeb. Podle analytiků obchodníci nyní upravují svá portfolia, aby zohlednili předpokládané změny ve vývoji měnové politiky v příštích měsících.

Dolarový index, který sleduje výkon dolaru ke koši šesti předních světových měn, vzrostl o 0,2 % na 104,76 bodu. Euro vůči dolaru oslabilo o 0,4 % na 1,0595 USD.

Nejdůležitější páteční události na amerických trzích

• Americký Senát schválil návrh obranného rozpočtu na příští rok v rekordní výši 858 miliard dolarů. Návrh počítá se zvýšením platů vojáků, nákupy zbraní i techniky a podporou Tchaj-wanu a pomocí Ukrajině, uvedla agentura Reuters.
• Společnost Twitter zablokovala na své stejnojmenné sociální síti účty několika renomovaných novinářů, kteří se v příspěvcích zabývali majitelem firmy Elonem Muskem a při tom podle Twitteru porušovali nové smluvní podmínky. Mezi zablokovanými jsou mimo jiné redaktoři deníků The New York Times, The Washington Post či stanice CNN. Mluvčí Twitteru serveru The Verge sdělila, že pozastavení účtů souvisí s lokalizačními daty, která tito novináři o Muskovi sdíleli.
• Americká investiční společnost Advent International koupí firmu Maxar Technologies, která vlastní a provozuje satelity určené k dálkovému průzkumu Země. Včetně převzatého dluhu má transakce hodnotu 6,4 miliardy dolarů, uvedly v pátek firmy ve společné tiskové zprávě. Jde o jeden z největších odkupů oznámených v posledních měsících, informoval ekonomický list The Wall Street Journal.
• Americká investiční banka Goldman Sachs má v úmyslu propustit až 4 000 lidí, aby splnila cíle ziskovosti. S odvoláním na své zdroje o tom v pátek informoval web Semafor, podle nějž může o práci přijít až 8 % zaměstnanců banky. Banka informace nekomentovala.
• Letecká společnost Air India se chystá objednat přes 200 letadel Boeing a nejméně 200 strojů Airbus. O obměně a rozšíření flotily pod vedením skupiny Tata v pátek s odvoláním na zdroje z odvětví informovala agentura Reuters. Hodnotu objednávek zdroje neuvedly. Agentura Reuters už v neděli uvedla, že se Air India blíží zadání objednávek bezmála 500 letadel, z toho 400 úzkotrupých, v celkové hodnotě v řádu desítek miliard dolarů.
• Pokles podnikatelské aktivity ve Spojených státech v prosinci podle předběžných indexů nákupních manažerů (PMI) nabral na síle. Kompozitní PMI se snížil na 44,6 bodu z 46,4 bodu v listopadu, dílčí index pro výrobu klesl na 46,2 bodu z 47,7 bodu v listopadu (odhad: 47,7 bodu) a ukazatel pro sektor služeb sestoupil na 44,4 bodu z 46,2 bodu v listopadu (odhad: 46,8 bodu). Klíčová je úroveň 50 bodů, která je předělem mezi pásmem růstu aktivity a pásmem jejího poklesu.

Výsledková sezóna

• Výsledky Darden Restaurants v 2QFY2023: Zisk na akcii 1,52 USD (odhad: 1,44 USD), tržby 2,49 miliardy USD (odhad: 2,43 miliardy USD).
• Výsledky Accenture v 1QFY2023: Zisk na akcii 3,08 USD (odhad: 2,92 USD), tržby 15,70 miliardy USD (odhad: 15,58 miliardy USD).

Hlavní události uplynulého týdne na amerických trzích

• Rozpočtový schodek Spojených států se v listopadu meziročně zvýšil o 30 % na rekordních 249 miliard dolarů. Příjmy do státní kasy minulý měsíc klesly, zatímco výdaje na školství, zdravotní péči a úroky z veřejného dluhu prudce vzrostly. Informovalo o tom americké ministerstvo financí.
• Americká technologická společnost Microsoft (v pondělí +2,89 %) kupuje za 1,5 miliardy liber 4% podíl ve společnosti London Stock Exchange Group, která provozuje londýnskou akciovou burzu. Je to součást desetileté obchodní dohody o přenosu datové platformy provozovatele burzy do cloudu, informoval deník Financial Times.
• Americká biotechnologická společnost Amgen (v pondělí -0,67 %) koupí za 27,8 miliardy USD výrobce léků na vzácná onemocnění Horizon Therapeutics (+15,49 %). Amgen si tak posílí nabídku přípravků na vzácná onemocnění, uvedla firma v pondělní tiskové zprávě. V letošním roce je to největší transakce v tomto odvětví. Amgen za jednu akcii firmy Horizon zaplatí 116,5 USD.
• Americký výrobce elektromobilů Rivian (v pondělí -6,16 %) oznámil, že pozastavuje plány na výrobu elektrických užitkových dodávek v Evropě a že "již nebude pokračovat" v dohodě uzavřené před třemi měsíci se společností Mercedes-Benz.
• Na internetovou sociální síť Twitter se v pondělí vrátila placená služba Twitter Blue, díky které uživatelé získají modrou ikonu a přístup ke speciálním funkcím. V listopadu Twitter službu pozastavil kvůli záplavě falešných účtů. Služba po obnovení nadále stojí osm dolarů měsíčně, pro uživatele zařízení firmy Apple však poplatek činí 11 dolarů měsíčně.
• Čínský výrobce prémiových elektromobilů Zeekr, který je součástí čínské automobilky Geely, hodlá vstoupit na akciový trh ve Spojených státech. Prodejem svých akcií by chtěl získat více než miliardu dolarů. Agentuře Reuters to řekly zdroje obeznámené se situací.
• Meziroční růst spotřebitelských cen ve Spojených státech v listopadu opět zpomalil, jeho tempo se podle dat úřadu práce snížilo na 7,1 % z říjnových 7,7 %. Pokles byl navíc výraznější, než se čekalo (7,3 %). Meziroční inflace je nyní nejníže od prosince 2021. Meziměsíčně se spotřebitelské ceny zvýšily o 0,1 %, o měsíc dříve stouply o 0,4 % a analytici nyní čekali pokles tempa růstu na 0,3 %. Nová data posilují očekávání, že by americká centrální banka mohla ve středu po konci měnověpolitického zasedání oznámit zvýšení úrokových sazeb jen o půl procentního bodu.
• Americká Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) v úterý obvinila zakladatele a bývalého ředitele kryptoměnové burzy FTX Sama Bankmana-Frieda z podvodu na investorech. Údajně spočíval mimo jiné v tajném odvádění prostředků klientů do jeho společnosti Alameda Research se sídlem v Hongkongu. Bankman-Fried navíc čelí trestnímu stíhaní kvůli obvinění z podvodu, praní špinavých peněz a porušení zákonů o financování volebních kampaní. Hrozí mu trest až 115 let vězení.
• Kryptoměnová burza Binance, která je největší na světě, přechodně zastavila výběry stablecoinu USDC. Výkonný ředitel burzy Changpeng Zhao dopoledne oznámil, že Binance registruje nárůst výběrů a že situace se zlepší, až otevřou banky v New Yorku.
• Americké aerolinky United Airlines (v úterý -6,94 %) si objednaly od společnosti Boeing (+0,46 %) sto letadel 787 Dreamliner a dalších sto letadel 737 MAX. Pro Boeing je to největší objednávka strojů Dreamliner a pro United největší objednávka velkých letadel s dvěma uličkami. Aerolinky to oznámily v úterní tiskové zprávě. Katalogová hodnota celé objednávky podle agentury Reuters činí asi 43 miliard USD. Konečná cena se může lišit, protože výrobci letadel poskytují u větších objednávek výrazné slevy.
• Největší dánská bankovní společnost Danske Bank se v úterý ve Spojených státech přiznala k podvodům a souhlasila s tím, že jí propadne rezerva dvě miliardy dolarů. O urovnání po dlouhotrvajícím vyšetřování, které se zabývalo praním špinavých peněz v estonské pobočce banky, informovalo americké ministerstvo spravedlnosti. Skandál se týká transakcí v hodnotě 200 miliard eur, které banka v letech 2007 až 2015 uskutečnila přes estonskou divizi.
• Americká centrální banka na prosincovém měnověpolitickém zasedání rozhodla o zvýšení úrokových sazeb o půl procentního bodu. Trh utažení měnové politiky v tomto rozsahu očekával, základní sazba se nyní nachází v pásmu 4,25-4,50 %. Během předchozích čtyř zasedání centrální banka rozhodla o zvýšení sazeb vždy o tři čtvrtě procentního bodu, nyní tlak na razantní zpřísňování měnových podmínek polevil s tím, jak tempo inflace ve Spojených státech setrvale klesá.
• Spoluzakladatel a bývalý ředitel společnosti Twitter Jack Dorsey připustil, že v řízení firmy pochybil. Ve svém příspěvku na blogu v úterý napsal, že firma, kterou kdysi vedl, má stále problémy, současného majitele Twitteru Elona Muska s tím ale výslovně do souvislosti nedal.
• Žalobci amerického ministerstva spravedlnosti se neshodnou v tom, zda ukončit několikaleté vyšetřování kryptoměnové burzy Binance a obvinit ji z trestné činnosti. S odkazem na své zdroje to uvedla agentura Reuters. Firmě, která je největší kryptoměnovou burzou na světě a která v úterý po vlně výběrů přechodně zastavila výběry stablecoinu USDC, se podle jejího středečního vyjádření vracejí na účty vklady.
• Meziroční růst cen dovozu do Spojených států a vývozu z USA v listopadu zpomalil. Dovozní ceny se zvýšily o 2,7 % po 4,1% růstu v říjnu (odhad: +2,6 %) a vývozní ceny stouply o 6,3 % po zvýšení o 6,9 % v říjnu (odhad: 6,4 %). Meziměsíčně dovozní ceny klesly o 0,6 % (odhad: -0,5 %, říjen: -0,4 %) a vývozní ceny se snížily o 0,3 % (odhad: -0,4 %, říjen: -0,4 %).
• Americký miliardář Elon Musk tento týden prodal téměř 22 milionů akcií firmy Tesla. Výnos z prodeje akcií činí 3,58 miliardy dolarů, vyplývá z oznámení pro americkou Komisi pro cenné papíry a burzy (SEC). Od dubna již Musk prodal akcie Tesly za téměř 23 miliard dolarů. Většina těchto peněz pravděpodobně směřovala na financování nedávného převzetí internetové společnosti Twitter.
• Spojené státy ve čtvrtek uvalily sankce na jednoho z nejbohatších Rusů Vladimira Potanina, který je šéfem a většinovým majitelem těžařského gigantu Nornickel. Informovala o tom agentura Reuters, podle níž na sankční seznam Washingtonu v souvislosti s ruskou invazí na Ukrajinu přibyly další čtyři desítky lidí.
• Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve Spojených státech v týdnu do 10. prosince klesl na 211 tisíc z 231 tisíc v předchozím týdnu (revidováno z 230 tisíc), čekal se výsledek 230 tisíc. Počet pokračujících žádostí v týdnu do 3. prosince pak v souladu s očekáváním stoupl na 1,671 milionu z 1,670 milionu v předchozím týdnu (revidováno z 1,671 milionu).
• Maloobchodní tržby ve Spojených státech se v listopadu proti říjnu snížily o 0,6 %. Čekal se pokles jen o 0,1 % poté, co v říjnu tržby stouply meziměsíčně o 1,3 %. Bez započtení prodejů aut činil listopadový pokles 0,2 % (odhad: +0,2 %, říjen: +1,2 %).
• Podnikové zásoby v USA v říjnu stouply o 0,3 % (odhad: +0,4 %, září: +0,2 %).
• Průmyslová výroba v USA v listopadu meziměsíčně klesla o 0,2 % (odhad: +0,1 %, říjen: -0,1 %), využití kapacit se se snížilo na 79,7 % (odhad: 79,8 %, říjen: 79,9 %).
• Index průmyslové aktivity filadelfského Fedu v prosinci stoupl na -13,8 bodu (odhad: -10 bodů, listopad: -19,4 bodu).
• Index průmyslové aktivity newyorského Fedu (Empire State index) v prosinci spadl na -11,2 bodu (odhad: -1 bod, listopad: +4,5 bodu).

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Výsledky Lennar v 4QFY2022: Zisk na akcii 5,02 USD (odhad: 4,88 USD), tržby 10,17 miliardy USD (odhad: 9,98 miliardy USD).
• Výsledky Adobe v 4QFY2022: Zisk na akcii 3,60 USD (odhad: 3,50 USD), tržby 4,53 miliardy USD (v souladu s odhady).

Zdroj: CNBC