3. 6. 2023 19:00
V PONDĚLÍ V 10 HODIN ŽIVĚ: Expertní tržní výhled (Pavel Hadroušek, Fio banka)
13. 5. 2022 0:00
Co musíte ráno vědět (13. května)
Zastavil se ve čtvrtek propad akciových trhů v Americe, západní Evropě a Praze, která západoevropská ekonomika už téměř přestala růst a která firma vystřídala Apple na pozici nejhodnotnější společnosti světa? I to musíte ráno vědět.
1. Americké akcie ve čtvrtek převážně oslabovaly kvůli strachu z dlouhotrvající inflace
Akcie ve Spojených státech ve čtvrtek znovu převážně oslabovaly. Dolů je tlačil strach z vysoké inflace, která by mohla přimět americkou centrální banku k agresivnějšímu zvyšování úrokových sazeb. Na devizovém trhu zpevňoval dolar. Index Dow ztratil 0,33 % a uzavřel na 31 730,30 bodu a širší S&P 500 klesl o 0,13 % na 3 930,08 bodu, zatímco index technologického trhu Nasdaq Composite zpevnil o 0,06 % na 11 370,96 bodu. Index volatility VIX klesl o 2,43 % na 31,77 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se snížil o asi šest bazických bodů na 2,855 %.
2. Evropské burzy se po čtvrtku nachází o další procento níže
Obavy z reakce americké centrální banky na vysokou inflaci se ve čtvrtek přelily přes Atlantik také na západoevropské burzy, které v průběhu obchodování oslabovaly o více než dvě procenta, aby v závěru část ztrát smazaly a uzavřely zhruba o procento níže. Čtvrtletní výsledky investorům přestavily společnosti Siemens, Allianz či belgická KBC. Panevropský benchmark STOXX Europe 600 oslabil o 0,75 % na 424,40 bodu, německý DAX ubral 0,64 % na 13 739,64 bodu, britský FTSE 100 pozbyl 1,56 % na 7 233,34 bodu a francouzský CAC 40 se snížil o 1,01 % na 6 206,26 bodu. Od začátku roku index STOXX Europe 600 ztrácí asi 13 %.
3. Pražská burza ve čtvrtek znovu oslabila, je nejníže od začátku března
Index PX pražské burzy ve čtvrtek odepsal 1,48 % na 1 279,49 bodu. Znovu tak prohloubil krátkodobá minima, níže byl naposledy 8. března. Oslabovala většina titulů v indexu, přičemž nejvíce se nedařilo akciím finančních institucí a Pilulky. Posilovaly jen akcie společnosti Photon Energy.
4. Očekávané události
V pátek zaujme investory v Evropě francouzská inflace nebo průmyslová výroba eurozóny a ve Spojených státech předběžný květnový index spotřebitelské důvěry Michiganské univerzity. Očekávané události celého týdne včetně odhadů analytiků najdete v našem burzovním kalendáři.
Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.
5. ČNB se rozhodla intervenovat na devizovém trhu proti oslabování koruny, ta posílila pod 25 EUR/CZK
Bankovní rada České národní banky na čtvrtečním mimořádném zasedání rozhodla kvůli výraznému oslabení koruny z posledních dní zahájit intervence na devizovém trhu. Podle ČNB je cílem nepřipustit dlouhodobější oslabení koruny v situaci vysoké inflace. Banka také po dobu intervencí pozastavila program odprodeje výnosů z devizových rezerv. Během několika hodin od oznámení koruna posílila pod 25 EUR/CZK.
6. Růst britské ekonomiky v prvním čtvrtletí zpomalil na 0,8 %
Britská ekonomika v prvním čtvrtletí vzrostla ve srovnání s předchozím čtvrtletím o 0,8 %. Tempo růstu tak kleslo z 1,3 % v čtvrtém čtvrtletí a zaostalo za očekáváním analytiků. V samotném březnu hrubý domácí produkt klesl proti únoru o 0,1 %, neboť na domácnosti začal dopadat růst cen.
7. Siemens opouští ruský trh, kvůli odpisům firmě výrazně klesl čtvrtletní zisk
Německý průmyslový konglomerát Siemens opustí Rusko. Firma ve čtvrtek uvedla, že se tak připojuje k mezinárodní komunitě, která odsoudila ruskou invazi na Ukrajinu. Firma zároveň zveřejnila hospodářské výsledky za druhé čtvrtletí svého finančního roku, podle kterých jí čistý zisk meziročně klesl o 49 % na 1,21 miliardy eur. Na vině jsou zejména odpisy právě v souvislosti s odchodem z ruského trhu.
8. Gazprom kvůli sankcím nebude přepravovat plyn potrubím Jamal přes Polsko
Ruská plynárenská společnost Gazprom už nebude moci vyvážet plyn do Evropské unie potrubím Jamal přes Polsko. Firma ve čtvrtek oznámila, že důvodem jsou ruské sankce na firmu EuRoPol GAZ, která vlastní polskou část plynovodu Jamal. Ten vede z Ruska přes Bělorusko a Polsko do Německa. Německý úřad pro regulaci energetického trhu ale podle agentury Reuters nepředpokládá, že by přerušení dodávek vedlo k bezprostřednímu zhoršení situace v zásobování plynem.
9. Shell prodá firmě Lukoil přes 400 čerpacích stanic a závod na maziva v Rusku
Britská ropná a plynárenská společnost Shell se dohodla, že prodá ruské firmě Lukoil přes 400 čerpacích stanic a závod na maziva v Rusku. Shell se začátkem března rozhodl postupně stáhnout z Ruska. Podobně jako řada dalších západních podniků tím reaguje na ruskou invazi na Ukrajinu.
10. ČEZ je údajně jedním z hlavních uchazečů o koupi podzemních úložišť plynu v Česku od RWE
Energetická skupina ČEZ je podle informací Lidových novin jedním z hlavních uchazečů o koupi podzemních úložišť zemního plynu v Česku od RWE Gas Storage o kapacitě 2,7 miliardy metrů krychlových, což představuje více než dvě třetiny tuzemských úložných kapacit. Dalším uchazečem je Energetický a průmyslový holding.
Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.
BONUS
Ropná společnost Saudi Aramco sesadila Apple z pozice nejhodnotnější firmy světa
Americká společnost Apple kvůli rozsáhlému výprodeji akcií technologických firem přišla o pozici nejhodnotnější společnosti na světě podle tržní kapitalizace. Po téměř dvou letech ji vystřídal saúdskoarabský producent ropy a plynu Saudi Aramco, kterému naopak pomáhá růst cen těchto surovin. Změna je spíše symbolická, ale ukazuje, jak se trhy mění, protože světová ekonomika se potýká s rostoucími úrokovými sazbami, inflací a problémy v dodavatelských řetězcích.
Akcie Applu v New Yorku už ve středu klesly o více než pět procent, a tržní hodnota firmy tak na konci obchodování činila 2,37 bilionu USD. Akcie Saudi Aramco se naopak obchodují poblíž rekordní hodnoty a tržní kapitalizace firmy nyní přesahuje 2,4 bilionu USD.
Rostoucí ceny ropy jsou skvělou zprávou pro zisk Saudi Aramco, který se loni více než zdvojnásobil. Současně ale podporují inflaci, což nutí americkou centrální banku zvyšovat úrokové sazby nejvyšším tempem za poslední desetiletí. Se zvyšováním sazeb investoři snižují odhady budoucích zisků technologických akcií, což tlačí ceny jejich akcií dolů.
Začátkem roku tržní hodnota Applu činila tři biliony dolarů a byla o zhruba bilion dolarů vyšší než hodnota Saudi Aramco. Od té doby však akcie Applu klesly o téměř 20 %, zatímco akcie Saudi Aramco o 28 % vzrostly. Analytici upozorňují, že vzhledem k tomu, že Fed je připraven letos zvýšit základní úrok ještě o nejméně 1,5 procentního bodu a že vyřešení konfliktu na Ukrajině je zatím v nedohlednu, může chvíli trvat, než technologické společnosti opět získají dominantní postavení.
Letošní oslabení technologických akcií souvisí hlavně s obavami z inflace a razantnějšího postupu Fedu, nedávné výsledky Applu ale také upozornily na potíže, kterým firma čelí kvůli omezení dodávek. Akcie Applu se ale nadále považují za relativně bezpečné v rámci sektoru, a to díky stabilnímu růstu a silné rozvaze. Apple zůstává největší firmou mezi americkými společnostmi. Za ním je Microsoft s tržní kapitalizací 1,95 bilionu USD.
