Podílové fondy letos ztrácejí, v průměru kolem 2 %

Naprostá většina domácích podílových fondů letos prodělala. Ztrátové byly zejména dluhopisové fondy, které byly v průměru v minusu o 2,4 %. Zhruba 2% pokles vykázaly akciové a smíšené fondy. Fondy peněžního trhu zaznamenaly průměrnou výkonnost -0,1 %.

ČTK to zjistila z databáze serveru Penízenavíc.cz k 25. červnu 2013. "Ceny aktiv na finančních trzích v letošním roce klesaly hlavně v souvislosti s tím, že by americká centrální banka mohla začít s omezováním svého programu kvantitativního uvolňování dříve, než investoři původně předpokládali. To bylo po několik let adrenalinem v žilách finančních trhů, z nichž řada vystoupala na rekordní maxima. Nyní, když má Fed s 'dopingem' přestat, kondice finančních trhů klesá," popsal vývoj šéfredaktor serveru Penízenavíc.cz Petr Rozkošný.

"Vypadá to jako paradox, ale větším výprodejem prošly akcie rozvíjejících se trhů," doplnil analytik společnosti Partners Aleš Tůma. Index S&P 500 je na půlročním horizontu v plusu 13 % a tomu podle něj vesměs odpovídá i výkonnost fondů zaměřených na akcie USA. Rozvíjejícím se trhům uškodil i neklid v Turecku a Brazílii či nejistota v čínské ekonomice. "Vzhledem k počtu a různorodosti fondů je samozřejmě rozptyl v číslech velký," dodal.

K nejvýkonnějším patří akciové podílové fondy investující na japonských akciových trzích, které v tomto roce patří k těm nejvýkonnějším. Naopak "propadákem" jsou letos podílové fondy investující do akcií těžařů zlata.

Dluhopisy: High Yield vítězí

Na dluhopisových trzích se nejvíce dařilo americkým "high yield" dluhopisům, na straně "poražených" se pak po několika měsících ocitly i státní dluhopisy emitované v takzvaných komoditních měnách. Ty podle analytika Broker Consulting Jana Lenera trpěly sníženým zájmem ze strany investorů způsobeným ukončením programu kvantitativního uvolňování a následným růstem výnosů dluhopisů považovaných za "bezpečné přístavy", tedy i amerických státních dluhopisů.

Korekcí prošly i korunové dluhopisové fondy. "V půlročním horizontu jsou domácí fondy státních dluhopisů blízko nuly či v mírné ztrátě," upozornil Tůma. V plusu se drží některé fondy firemních dluhopisů. Fondy krátkodobých dluhopisů a peněžního trhu se i v prvním pololetí drží víceméně "chlupaté nuly". Sazby na peněžním trhu jsou totiž stále velmi nízké, a fondy tak neporážejí spořicí účty. I když i u nových bank na trhu jsou atraktivní sazby podle Tůmy stále vzácnější.

Majetek, který mají Češi uložen v podílových fondech, v prvním čtvrtletí roku stoupl o 13,3 miliardy Kč na 248,6 miliardy korun. V roce 2012 naprostá většina domácích podílových fondů vydělala. Ziskové byly zejména akciové fondy, které byly v průměru v plusu o téměř 15 %. Skoro 10% byly výnosy dluhopisových fondů. Průměrná výkonnost peněžních fondů činila 1,5 %.

Zdroj:
ČTK
Alokace investic
Přestat sledovat
Akciové fondy
Přestat sledovat
Podílové fondy
Přestat sledovat
Mohlo by vás zajímat
16. 1. 2021 20:30
V PONDĚLÍ V 10 HODIN ŽIVĚ: Expertní tržní výhled
Akcie ČR
Přestat sledovat
Americké akcie
Přestat sledovat
Býčí trh
Přestat sledovat
Expertní tržní výhledy
Přestat sledovat
Investiční strategie
Přestat sledovat
Medvědí trh
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Světové akcie
Přestat sledovat
WOOD & Company
Přestat sledovat
15. 1. 2021 12:22
Dolar by měl letos napravovat ztráty v páru s eurem, zajímavý může být také ruský rubl. Měna není totéž jako akcie, vysvětluje stratég
Americký dolar
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Forex (FX)
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Miroslav Plojhar
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Ruský rubl
Přestat sledovat
14. 1. 2021 6:48
El-Erian: Na akciovém trhu je racionální bublina, růst výnosů dluhopisů ale vysílá varovný signál
Americké akcie
Přestat sledovat
Americké státní dluhopisy
Přestat sledovat
Býčí trh
Přestat sledovat
Dluhopisový trh
Přestat sledovat
Investiční bubliny
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Přestat sledovat
13. 1. 2021 13:04
Úpadek dolaru? Vlhký sen Rusů se hned tak nenaplní, vedle ekonomiky pozici americké měny drží i mocenský význam USA
Americký dolar
Přestat sledovat
Ekonomické a politické hrozby
Přestat sledovat
Geopolitická rizika
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Spojené státy americké (USA)
Přestat sledovat
Světová ekonomika
Přestat sledovat