Jak vypadá nejsilnější zbraň pasivního investování?

Pasivní investování se zejména ve Spojených státech těší stále větší oblibě. Ne všichni investoři ale vědí, co je jeho nejsilnější zbraní. Takže?

Mezi roky 1980 a 1999 dosahoval průměrný roční růst akciového indexu S&P 500 téměř 18 %. Kdo v roce 1980 investoval do akcií zastoupených v S&P 500 sto dolarů, měl o dvacet let později 2 600 dolarů. Kdyby při této výkonnosti portfolia investor platil roční poplatek za jeho správu ve výši 1-2 %, bylo by konečné zhodnocení prostředků o 5-11 % nižší. To je stále velmi dobrý výsledek.

Mezi roky 1999 a 2018 ale dosahovalo roční tempo růstu indexu S&P 500 v průměru jen 5,6 % Hodnota investice 100 dolarů se tak za tuto dobu zvýšila jen na 296 dolarů. Při platbě poplatku za správu portfolia ve výši 1-2 % ročně by však v takovém prostředí investor vydělal o 18-36 % méně.

Investorům toto srovnání vysílá jednoznačný vzkaz. Pokud aktivní správa fondu nedokáže nabídnout přidanou hodnotu v podobě vyšších výnosů či třeba nižší volatility při investování s kratším horizontem, jsou poplatky faktorem, který významně ovlivňuje celkový výsledek. Dvojnásob to platí ve chvíli, kdy se očekává, že výnosy na akciových trzích budou delší dobu pod tlakem.

Zdroj:
Ritholtz.com
Investování
Přestat sledovat
Investice
Přestat sledovat
Investiční strategie
Přestat sledovat
Ponaučení pro investory
Přestat sledovat
Poplatky
Přestat sledovat
Investiční fondy
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Obrázek: Profimedia
5. 10. 2022 10:19
Proč do kryptoměn a blockchainu neinvestovat přímo, ale raději přes fondy?
Certifikáty
Přestat sledovat
Informační technologie
Přestat sledovat
Investiční alternativy
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Kryptoměny
Přestat sledovat
Podílové fondy
Přestat sledovat
WOOD & Company
Přestat sledovat
Obrázek: Wikimedia Commons
4. 10. 2022 12:41
Best & Novotný: Americe může vyhovovat vleklý konflikt na Ukrajině, dolar je zatím největším…
Ekonomické a politické hrozby
Přestat sledovat
Geopolitika
Přestat sledovat
Komodity
Přestat sledovat
Politika
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Spojené státy americké (USA)
Přestat sledovat
Světová ekonomika
Přestat sledovat
Ukrajina
Přestat sledovat
Zemní plyn
Přestat sledovat
Obrázek: Pixabay.com
3. 10. 2022 15:45
ABCD investora: Akcie ČEZ, globalizace, vítězné akcie, česká ekonomika a mnoho dalšího
Akcie ČR
Přestat sledovat
Akciové tipy
Přestat sledovat
Americké akcie
Přestat sledovat
Česká ekonomika
Přestat sledovat
Přestat sledovat
Investiční alternativy
Přestat sledovat
Investiční strategie
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Nemovitosti
Přestat sledovat
Pozemky a půda
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Světová ekonomika
Přestat sledovat
Světové akcie
Přestat sledovat
Obrázek: Investiční web
1. 10. 2022 20:00
Štěpán Hájek (XTB): Akciový trh se může v nejbližších dnech technicky odrazit z letošních minim,…
Akcie ČR
Přestat sledovat
Americké akcie
Přestat sledovat
Evropské akcie
Přestat sledovat
Expertní tržní výhledy
Přestat sledovat
Investiční tipy
Přestat sledovat
Rozhovor
Přestat sledovat
Světové akcie
Přestat sledovat