|

Eurový spořicí účet pro firemní klienty: Každý kladný výnos z vkladů v eurech je nyní na trhu zajímavý

13. 2. 2015 10:00

Eurový spořicí účet pro firemní klienty: Každý kladný výnos z vkladů v eurech je nyní na…

Výhody nového spořicího účtu v eurech pro firemní klienty vysvětluje Viktor Kotlán, který je v České spořitelně ředitelem odboru ALM (Řízení aktiv a pasiv FS ČS).

Jak je na tom Česká spořitelna s likviditou?

Česká spořitelna má přebytek korunové likvidity a je připravena rozpůjčovat prostředky v řádu desítek miliard korun. Naopak v eurech máme více klientských aktiv než zdrojů.

Jak banka nedostatek klientských eur řeší?

Půjčuje si od mezinárodních institucí, od velkých finančních klientů nebo na peněžním trhu. Důležitým zdrojem je rovněž převádění korunové likvidity na eura prostřednictvím finančních derivátů.

Kolik Česká spořitelna za likviditu v eurech platí?

Vždy záleží na horizontu. Velmi "krátké" prostředky je schopna získat dokonce za záporné sazby. To znamená, že získá eura, přičemž jí navíc ten, kdo si u ní peníze třeba přes noc uloží, musí zaplatit. To je dáno tím, že ECB drží nejkratší sazbu na úrovni -0,2 % p.a. Prostředky v řádu měsíců je Česká spořitelna schopna si půjčit zhruba za 0,1 % p.a.

Je úrok na nově otevřeném účtu v eurech pro firemní zákazníky zajímavý?

To ukáže až reakce klientů. Nabízená sazba 0,1-0,2 % p.a. se zdá být na první pohled nízká. Je ale důležité si uvědomit, jak dramaticky se změnila situace na finančním trhu a že v eurech jsou nyní běžné záporné sazby. A to nejen mezi bankami, například v Německu dostávají běžně firemní zákazníci v bankách záporné sazby. Z tohoto pohledu úročení na eurovém spořicím účtu v České spořitelně vypadá zajímavě.

Proč je na účtu omezení ve výši 2 milionů eur?

Logika řízení bilance je taková, že stabilnější peníze mají pro banku vyšší hodnotu, protože je schopna je rozpůjčovat na delší dobu. Vyšší stability lze docílit různými způsoby (top 3 garance, výpovědní lhůty, transakce atd.). Česká spořitelna se rozhodla jít cestou poskládání výsledného objemu z většího množství menších úložek. Pro banku má větší hodnotu miliarda eur posbíraná od tisíce klientů po milionu než od pěti klientů po 200 milionech eur. Důvodem je menší pravděpodobnost, že peníze "odejdou" najednou. Proto také na jednu firmu lze mít pouze jeden spořicí účet.

Kolik na tom vydělají firemní poradci a kolik klienti?

Interní cena (FTP), proti níž se bude poměřovat výnos pro poradce, je aktuálně 42 bazických bodů. Vzhledem k tržní situaci každý měsíc o něco klesá, ke konci roku bude toto interní ohodnocení zhruba na 31 bazických bodech. Pokud tedy klientovi poradce nabídne úrok 0,15 % p.a., zůstane po odečtení nákladů na příspěvek do Fondu pojištění vkladů pro obchodní místo marže 11 bazických bodů. Sazba na spořicím účtu je individuální a dle smluvní dokumentace ji lze vůči klientovi změnit formou oznámení.

včera v 07:00

Petr Beneš (6D Academy): Kryptoměny jsou bublina, blockchain ale změní (nejen bankovní) svět

Za deset let uvidíme první země, které omezí používání hotovosti na minimum. Výhoda blockchainu a DLT (distributed...
Kryptoměny Fintech Banky
17. 7. 2018 07:00

Budoucnost bank: Sektor čeká desetiletí změn

Banky jako takové nezaniknou, čeká je ale desetiletí dynamických změn. Do bank se již nebude chodit, banky si budou...
Banky Finanční sektor Fintech
16. 7. 2018 12:00

Investorský magazín: Sázka na nájemní bydlení a portfolia milionářů

Zájem mladé generace o flexibilitu a klesající dostupnost vlastnictví nemovitostí. Nejen tyto faktory nahrávají...
Nemovitosti Bydlení Realitní trh
14. 7. 2018 18:00

Vácha & Zahradník: O unii kapitálových trhů a regulaci obecně

Ekonom z České spořitelny Petr Zahradník si v rámci projektu Alter Eko povídal se členem představenstva Conseq...
Banky Finanční sektor Trhy
11. 7. 2018 07:00

Lukáš Vácha (Conseq IM): Regulace v Evropě dospěla k bodu zvratu, inspirace Amerikou by nebyla od věci

Po krizi se vlády snažily novými regulacemi zamezit opakování problémů v ekonomice a na finančních trzích....
Trhy Regulace Evropská unie
10. 7. 2018 07:00

Lukáš Vácha (Conseq IM): Nařizovat soukromým společnostem "zelené" investice je zhůvěřilost

Je plným právem státu nebo celé Evropské unie podporovat, co uznají za vhodné. Typickým příkladem jsou takzvané ...
Regulace Ekologie Zelené investice
7. 7. 2018 18:00

Expertní pohled: Krize mnohé změnila, investoři ale zapomínají rychle

Kolaps Lehman Brothers před bezmála deseti lety otřásl světovými trhy a následně ekonomikou. V nejbližších kvartálech...
Finanční krize Investování Lehman Brothers
4. 7. 2018 07:00

Svět po finanční krizi: Jak (ne)pomohla regulace trhu?

Poučili jsme se z poslední finanční krize, nebo jsou finanční deriváty a další rizikové investiční nástroje opět v...
Finanční krize Finanční deriváty Regulace
3. 7. 2018 07:00

Krize na obzoru? Nemyslím si, říká portfoliomanažer

Ve světové ekonomice číhá několik významných rizik, mimo jiné to politické. Na krizi v dohledné době to ale nevypadá,...
Centrální banky Kvantitativní uvolňování Světová ekonomika
2. 7. 2018 12:00

Investorský magazín: Jak růst sazeb ovlivní (nejen) český hypoteční trh?

Česká národní banka se v červnu rozhodla přibrzdit rozjetou českou ekonomiku a zchladit realitní trh. Jsou její kroky...
ČNB Úrokové sazby Česká republika
30. 6. 2018 12:00

Petr Kovařík (Staropramen): Recept na krizi? Naslouchání zákazníkům a sázka na inovace

Pivovarnictví je specifický byznys. Zahraniční korporace si kupují české výrobce jako zlato a nechávají jim volnost v...
Pivo Potraviny Rozhovor
29. 6. 2018 07:00

Centrální banky, inflace a netradiční nástroje měnové politiky: Co se (ne)musí změnit?

Centrální banky se po finanční krizi soustředily na dodání likvidity do systému a snažily se odvrátit hrozbu deflace....
Centrální banky Úrokové sazby Kvantitativní uvolňování
27. 6. 2018 09:00

Ponaučení z krize a možnost té příští pohledem šéfa velkého byznysu

Rostoucí inflační tlaky na nákladové straně mohou vyústit v přibrzdění celé ekonomiky. Vláda výrazně a rychle...
Pivo Česká republika Česká ekonomika
26. 6. 2018 09:00

Jak krize pomohla českému pivu?

České pivovarnictví má ve světě skvělý zvuk. Ačkoli aktuálně není zastoupeno v kurzovním lístku pražské burzy ...
Pivo Česká republika Česká ekonomika
25. 6. 2018 12:00

Investorský magazín: Výhody placeného poradenství

Placené investiční poradenství je na českém trhu stále spíše ojedinělá záležitost. Kdo by platil za něco, co je na...
Investiční a finanční poradenství Finanční gramotnost Investování
25. 6. 2018 09:00

Anketa: 5 horkých investičních tipů na letošní léto

Letní měsíce bývají na trzích relativně klidné a aktivita na trzích utlumená, i obchodníci totiž potřebují dovolenou....
Investiční tipy Akciové tipy Anketa
23. 6. 2018 12:00

Petr Dvořák (VŠE): Centrální banky příliš řeší inflaci, která nezohledňuje vývoj všech cen v ekonomice. Nízké sazby nepřinesly, co se od nich čekalo

Cílování inflace jako politika centrální banky má velké rezervy. Problém je, že jsme zatím nepřišli na nic lepšího,...
Centrální banky Úrokové sazby Inflace
20. 6. 2018 07:00

Ekonom: Nová krize přijde ze strany, ze které ji nečekáme. Centrální banky se vzdálily od toho, co by měly dělat

Současný normál, kdy jsou sazby centrálních bank na minimech a měnové autority hasí případné požáry v ekonomice,...
Ekonomické a politické hrozby Centrální banky Světová ekonomika
18. 6. 2018 18:00

Petr Dvořák (VŠE): Sazby by měly růst pozvolna, léčbu šokem by ekonomika nemusela ustát

Česká národní banka, ale třeba také Fed již zahájily cyklus zvyšování sazeb, Evropská centrální banka to plánuje...
Centrální banky Světová ekonomika Česká ekonomika
18. 6. 2018 12:00

Investorský magazín: Emoce v investování a budoucnost poradenství ve světě robotů

Emoce prý do investování nepatří. Tvrdí to i jeden z nejúspěšnějších investorů všech dob Warren Buffett. Je to pravda...
Investování Chyby v investování Ponaučení pro investory