Erste Group Bank loni zvýšila zisk o 39 %, navrhne dividendu 2,7 eura na akcii

Čistý úrokový výnos, což je důležitý ukazatel výnosů z úvěrů snížený o náklady na vklady, vzrostl o 21,5 % na 7,23 miliardy eur. Čistý výnos z poplatků a provizí se zvýšil o 7,6 % na 2,64 miliardy eur.

Objem úvěrů meziročně stoupl o 2,8 % na 207,8 miliardy eur. Vklady klientů se zvýšily o 3,9 % na 232,8 miliardy eur. Růst zaznamenala banka na všech hlavních trzích, zejména v Rakousku a České republice.

"Rok 2023 byl pro naši bankovní skupinu rokem velice dobrý. I přes makroekonomické zpomalení jsme dosáhli vynikajícího výsledku díky růstu objemu úvěrů a příznivému vývoji v oblasti úrokových sazeb i rizik,“ uvedl k výsledkům finanční ředitel Erste Group Stefan Dörfler.

Erste Group Bank - hospodářské výsledky, zdroj: Erste

Erste navrhuje za loňský rok zvýšit dividendu na 2,7 eura za akcii z 1,9 eura za akcii v předchozím roce. V letošním roce banka také plánuje odkup svých akcií za 500 milionů eur (3,1 % tržní kapitalizace firmy).

Letos Erste očekává příznivý vývoj díky předpokládanému zrychlení ekonomického růstu v regionu a zmírnění inflačních tlaků. Čistý růst úvěrů odhaduje na pět procent.

Za samotné čtvrté čtvrtletí 2023 Erste oznámila čistý zisk 688 milionů eur (+33 % meziročně, mírně nad odhadem trhu 677 milionů eur. Na provozní úrovni pak byly výsledky bez výraznějšího překvapení. Čisté úrokové výnosy meziročně vzrostly o 15 % zásluhou růstu sazeb spolu s pokračujícím růstem úvěrového portfolia (čisté úvěry +3 %). Čistá úroková marže mírně klesla oproti předchozímu kvartálu (2,47 % oproti 2,50 % ve 3Q2023). Růst výnosů z poplatků (+13 %) byl tažen především transakčními poplatky (+15 %) a poplatky spojenými s cennými papíry (+13 %). Vyšší růst provozních nákladů (+13 %) byl ovlivněn vyššími bonusy pro zaměstnance a rezervami na různá menší restrukturalizační opatření. Podíl nesplácených úvěrů vzrostl na 2,3 % (z 2 % ve 3Q2023), za čímž jsou potíže některých menších realitních projektů v Rakousku. Tato expozice je především v rámci rakouských spořitelen.

"Výhled na letošní rok počítá s přibližně 5% růstem úvěrového portfolia. Čisté úrokové výnosy by měly být přibližně o 3 % nižší vůči rekordním úrovním z loňska, nicméně významná část tohoto poklesu bude v segmentu rakouských spořitelen, kde je vzhledem k pouze minoritním podílům Erste dopad do čistého zisku omezený. Výnosy z poplatků by měly nadále růst tempem okolo 5 %. V kombinaci s očekávaným růstem provozních nákladů (okolo 5 %) tak management očekává mírný pokles provozního zisku. Rizikové náklady by měly zůstat na nízkých úrovních do 25 bazických bodů. Návratnost hmotného kapitálu (ROTE) by měla zůstat na vysoké úrovni okolo 15 %," shrnul informace z výhledu Erste analytik Milan Lávička z J&T Banky.

"Celkově vnímáme výsledky Erste neutrálně. Jak samotná čísla a výhled, tak dividenda a zpětný odkup akcií jsou víceméně v souladu s naším očekáváním. Akcie se v současné době obchodují na násobku P/BV (odhad pro rok 2024) na úrovni 0,8. Při očekávané 15% návratnosti vlastního kapitálu a 10% výplatě akcionářům prostřednictvím dividend a zpětného odkupu v následujících letech vidíme prostor pro další výrazný růst ceny akcií Erste," dodal Lávička.

"Erste za čtvrté čtvrtletí i za celý rok překonala očekávání trhu v provozních výnosech i čistém zisku," řekl analytik z XTB Tomáš Cverna. "Výplatní poměr navrhované dividendy se (na rozdíl od ostatních bank obchodovaných na pražské burze) pro letošek nezměnil. Hlavním tahounem výsledků byly čisté úrokové výnosy, které po rekordních letech budou mít tendenci klesat."

Rakouská Erste Group Bank patří k předním finančním institucím ve východní části Evropské unie. Kromě Rakouska a České republiky působí v dalších pěti zemích regionu.

Čistý zisk České spořitelny loni klesl o 7,7 % na 18,6 miliardy korun

Čistý zisk České spořitelny loni klesl o 7,7 % na 18,6 miliardy korun. Provozní výnosy se snížily o tři procenta na 48,4 miliardy korun, vzhledem k růstu provozních nákladů tak byl provozní zisk nižší o víc než desetinu.

Provozní náklady bance v loňském roce stouply o 8,5 % na 23,1 miliardy korun, mimo jiné vlivem nárůstu nákladů na zaměstnance. Provozní zisk tak klesl o 11,6 % na 25,2 miliardy korun. "Finanční ukazatele České spořitelny za rok 2023 jsou velice dobré z pohledu zisku, obchodních výsledků a také díky vysoké kvalitě úvěrového portfolia," komentoval čísla člen představenstva České spořitelny zodpovědný za finanční řízení Ivan Vondra.

Konsolidovaná bilanční suma České spořitelny ke konci roku meziročně vzrostla o 9,6 % na téměř 1,798 bilionu korun. "Vývoj na aktivní straně bilance byl zapříčiněn především růstem klientských úvěrů. Pasivní strana bilance byla ovlivněna vyššími vklady klientů," uvedla banka.

Hrubý objem klientských úvěrů Skupiny ČS meziročně vzrostl o 10,4 % na 1,03 bilionu korun (pozitivní vliv na to podle banky měly akvizice úvěrového portfolia Sberbank CZ a spotřebitelských úvěrů Hello bank!). Závazky ke klientům vzrostly v meziročním porovnání o 8,7 % na 1,37 bilionu korun vlivem růstu vkladů domácností, firem i veřejného sektoru.

Čistý úrokový výnos se loni meziročně snížil o 5,8 % na 34,6 miliardy korun. Čistý výnos z poplatků a provizí vzrostl o 14,6 % na 10,9 miliardy Kč. Čistý zisk z obchodních operací se zvýšil o 11,7 % na 4,2 miliardy Kč.

"Česká spořitelna vykázala dobré výsledky, když provozní výnosy dosáhly ve čtvrtém čtvrtletí mezikvartálního růstu o 3,1 %," okomentoval poslední kvartál analytik z XTB Tomáš Cverna. "Čisté úrokové výnosy České spořitelny byly pod tlakem kvůli zrušení úročení povinných minimálních rezerv České národní banky. I kvůli očekávanému snižováním sazeb v první polovině roku lze počítat s přetrváváním tohoto trendu."

Počet vydaných aktivních platebních karet České spořitelny v loňském roce stoupl o 8,3 % na 3,7 milionu. Bankomatů a platbomatů meziročně ubylo o 56 na 1 680.

Erste Group Bank - hospodářské výsledky českých aktivit, zdroj: Erste

Zdroj: ČTK, Erste Group Bank