Evropské akcie v pátek zpevnily, za celý uplynulý týden ale hlavní indexy klesly

Panevropský index STOXX Europe 600 v pátek zpevnil o 1,09 % na 510,90 bodu, britský FTSE 100 přidal 0,83 % na 8 177,15 bodu, německý DAX zpevnil o 0,93 % na 19 254,97 bodu a francouzský CAC 40 se zvýšil o 0,80 % na 7 409,11 bodu.

V indexu STOXX Europe 600 se dařilo mimo jiné akciím společností HelloFresh (+4,69 %), Schroders (+4,30 %) nebo A.P. Møller-Mærsk (+4,03 %). Pod nulou naopak skončily cenné papíry firem Deutsche Lufthansa (-2,96 %), SalMar (-2,78 %) či Allegro.eu (-2,01 %).

Za celý uplynulý týden STOXX Europe 600 klesl o 1,52 %, FTSE 100 se snížil o 0,87 %, DAX odepsal 1,07 % a CAC 40 přišel o 1,18 %.

Nejdůležitější páteční události na evropských trzích

• Téměř polovina německých průmyslových firem chce expandovat do zahraničí, ukázal průzkum poradenské společnosti EY. Domácí investice neplánuje ani šestina oslovených, podniky táhnou do zahraničí lepší podmínky, uvedla agentura Reuters.
• Spojené království: Index cen rezidenčních nemovitostí od Nationwide v říjnu meziročně vzrostl o 2,4 % (odhad: +2,8 %, září: +3,2 %) a meziměsíčně se zvýšil o 0,1 % (odhad: +0,3 %, září: +0,6 %, revidováno z +0,7 %).
• Švýcarsko: Meziroční inflace v říjnu klesla na 0,6 % (odhad: 0,8 %, srpen: 0,8 %).
• Spojené království: Výrobní PMI podle finálních údajů v říjnu klesl na 49,9 bodu (flash: 50,3 bodu, září: 51,5 bodu).

Hlavní události uplynulého týdne na evropských trzích

• Největší evropská automobilka Volkswagen plánuje zavřít v Německu nejméně tři závody a zrušit desítky tisíc pracovních míst. Chce tak snížit náklady a zvýšit konkurenceschopnost. Uvedla to podle agentury DPA šéfka podnikové rady Volkswagenu Daniela Cavallová na akci, na které informovala zaměstnance o plánech vedení. Německá vláda vyzvala k zachování pracovních míst, zatímco Volkswagen trvá na tom, že restrukturalizace je v zájmu konkurenceschopnosti nezbytná.
• Cena ropy v pondělí klesla o 6 % poté, co izraelský víkendový útok nezasáhl íránská energetická zařízení, což zmírnilo obavy z možného narušení dodávek. Izrael v sobotu zaútočil na íránská vojenská zařízení ve třech provinciích v reakci na íránské odpálení balistických střel 1. října. Íránská média uvedla, že útok způsobil "omezené" škody a vyhnul se ropným, jaderným a civilním lokalitám, přičemž íránský ropný průmysl pokračuje v provozu bez narušení.
• Akcie společnosti Philips zaznamenaly po zveřejnění výsledků za třetí čtvrtletí a snížení celoročního výhledu na amsterodamské burze propad až o 17 %. Nizozemská společnost přehodnotila celoroční cíle kvůli oslabující poptávce na čínském trhu.
• Německá průmyslová skupina Thyssenkrupp nadále předpokládá, že český podnikatel Daniel Křetínský zvýší podíl v její ocelářské divizi, takže vznikne společný podnik, v kterém bude každá strana vlastnit poloviční podíl. Uvedl to nový finanční ředitel této německé skupiny Jens Schulte. Dodal nicméně, že pokud plán selže, Thyssenkrupp je připraven jednat s jinými potenciálními zájemci o divizi, uvedla agentura Reuters.
• V Berlíně se v úterý konaly dvě konkurenční schůzky se zástupci německého hospodářství. Neuspořádala je ale vláda a opozice, nýbrž kancléř Olaf Scholz a jeho ministr financí Christian Lindner. Podle německých médií jsou dvě vrcholné schůzky místo jedné společné dalším důkazem, že spolupráce v koalici sociálních demokratů (SPD), zelených a svobodných demokratů (FDP) nefunguje. Zástupci průmyslu i odborů vyjadřují frustraci z postupu vlády v době, kdy se německému hospodářství mimořádně nedaří.
• Německá spotřebitelská důvěra se dále zlepšuje, její index se dostal na nejvyšší úroveň zhruba za dva a půl roku. Vyplývá to z průzkumu, jehož výsledky v úterý zveřejnily výzkumné instituty GfK a NIM. Německá průmyslová a obchodní komora (DIHK) nicméně zhoršila výhled německé ekonomiky na letošní rok. Nyní stejně jako německá vláda očekává pokles o 0,2 %, zatímco dříve počítala se stagnací.
• Evropská komise se chystá zahájit vyšetřování čínské internetové maloobchodní platformy Temu, protože se obává, že se jí nedaří omezit prodej nelegálních výrobků na jejích stránkách. Uvedla to agentura Bloomberg s odvoláním na informované zdroje.
• Britská vláda zvýší daně o 40 miliard liber, což bude nejvyšší zvýšení daní v zemi za posledních 30 let. Plánuje také velké investice do škol, nemocnic a silnic. Počítá s tím státní rozpočet na příští rok, který ve středu představila ministryně financí Rachel Reevesová. Vláda má podle ní mandát obnovit stabilitu a zahájit desetiletí obnovy. Reevesová sestavuje rozpočet jako první žena v historii britských vlád. Zároveň je to po 14 letech vlády konzervativních kabinetů první rozpočet od ministryně za Labouristickou stranu.
• Růst spotřebitelských cen v Německu v říjnu výrazně zrychlil a míra inflace se dostala na 2,0 procenta. Ve své předběžné zprávě to ve středu uvedl Spolkový statistický úřad. Meziměsíčně se ceny zvýšily o 0,4 procenta, zatímco v září se nezměnily. Ekonomové s růstem cen sice počítali, ale jen s mírnějším. V září inflace činila 1,6 procenta.
• Ekonomika eurozóny ve třetím čtvrtletí zdvojnásobila růst proti předchozím třem měsícům na 0,4 procenta. Ve svém rychlém odhadu to ve středu na základě sezonně přepočtených údajů oznámil statistický úřad Eurostat. Růst hrubého domácího produktu v celé EU činil 0,3 procenta, což je stejné mezičtvrtletní tempo jako ve druhém kvartálu. Růst české ekonomiky ale o 0,1 bodu zpomalil a činil 0,3 procenta.
• Německá ekonomika ve třetím čtvrtletí nečekaně vzrostla. Hrubý domácí produkt se ve srovnání s předchozím čtvrtletím zvýšil o 0,2 procenta, vyplývá z rychlého odhadu Spolkového statistického úřadu. Ve druhém čtvrtletí ekonomika vykázala pokles a většina analytiků se domnívala, že v poklesu bude pokračovat.
• Počet lidí bez práce se v Německu v říjnu snížil o 16 000 na 2,791 milionu. Míra nezaměstnanosti ve srovnání s předchozím měsícem zůstala beze změny na šesti procentech. V předběžné zprávě to ve středu oznámil Spolkový úřad práce, podle nějž je počet nezaměstnaných meziročně o 183 000 vyšší.
• Meziroční růst spotřebitelských cen v Polsku v říjnu zrychlil na pět procent ze zářijového tempa 4,9 %. Inflace tak vzrostla už sedmý měsíc za sebou a je na nejvyšší úrovni od začátku letošního roku. Vyplývá to z rychlého odhadu, který ve čtvrtek zveřejnil polský statistický úřad. Za vzestupem inflace stály zejména ceny energií, které se meziročně zvýšily o 11,5 %. Ceny potravin a nealkoholických nápojů vzrostly o 4,9 %.
• Německý průmyslový koncern Siemens koupí za 10,6 miliardy dolarů americkou firmu Altair Engineering. Upevní si tak podnikání na rychle rostoucím trhu s průmyslovým softwarem a umělé inteligence (AI). Společnost o tom informovala v tiskové zprávě. Podle agentury Reuters je to největší akvizice Siemensu od roku 2020, kdy jeho divize Siemens Healthineers koupila za 16,4 miliardy dolarů výrobce zdravotnických přístrojů Varian Medical Systems.
• Meziroční tempo růstu spotřebitelských cen v eurozóně v říjnu stouplo na dvě procenta ze zářijových 1,7 %. Nejvíce zdražily služby, uvedl ve čtvrtek v rychlém odhadu statistický úřad Eurostat. Údaje za celou Evropskou unii odhad neobsahuje.
• Výrobce generických léků Teva Pharmaceutical Industries dostal od Evropské komise pokutu 462,6 milionu eur za zneužití dominantního postavení na trhu a šíření zavádějících informací o konkurenčních výrobcích. Komise o tom ve čtvrtek informovala v tiskové zprávě. Společnost se sídlem v Tel Avivu podle komise uměle prodlužovala patentovou ochranu svého přípravku Copaxone určeného k léčbě roztroušené sklerózy.
• Německo: Maloobchodní tržby v září meziročně vzrostly o 3,8 % (odhad: +1,6 %, srpen: +2,2 %, revidováno z +2,1 %), meziměsíčně se zvýšily o 1,2 % (odhad: -0,5 %, srpen: +1,2 %, revidováno z +1,6 %).
• Německo: Index dovozních cen v září meziročně klesl o 1,3 % (odhad: -0,4 %, srpen: +0,2 %) a meziměsíčně se snížil v souladu s odhady o 0,4 % (srpen: -0,4 %).

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Největší německé letecké společnosti Lufthansa v třetím čtvrtletí meziročně klesl provozní zisk o devět procent na 1,3 miliardy eur. Firma to v úterý oznámila v tiskové zprávě. Podnik se nyní potýká s ostrou konkurencí, rostoucími náklady a nejistotou ohledně vývoje na Blízkém východě.
• Britské ropné společnosti BP ve třetím čtvrtletí meziročně klesl zisk o 30 % na 2,3 miliardy dolarů. Byl nejslabší za téměř čtyři roky. Na vině je slabší poptávka po ropě, která snižuje ceny suroviny i marže rafinerií. Firma to uvedla v úterním sdělení.
• Německý výrobce sportovního oblečení a obuvi adidas v třetím čtvrtletí zvýšil čistý zisk meziročně o 71 % na 443 milionů eur. Firma to v úterý oznámila v tiskové zprávě. Poukázala na pokračující růst v Číně a na zlepšující se výsledky v Severní Americe.
• Ruský plynárenská gigant Gazprom za prvních devět měsíců letošního roku vykázal ztrátu 309 miliard rublů (74,1 miliardy Kč) ve srovnání se ziskem 446 miliard rublů ve stejném období loni. Firma důvod ztráty nevysvětlila. Výsledky jsou podle ruských účetních standardů, které nezahrnují dceřiné společnosti.
• Výsledky HSBC v 3Q: Zisk před zdaněním 8,5 miliardy USD (odhad: 8 miliard USD), tržby 17 miliard USD (odhad: 16,2 miliardy USD). Banka oznámila zpětný odkup akcií za 3 miliardy USD. Akcie kotované na londýnské burze přidaly 4,5 %
• Výsledky Banco Santander v 3Q: Čistý zisk 3,25 miliardy EUR (odhad: 3,07 miliardy EUR), zisk na akcii 0,2 EUR, výnosy 15,14 miliardy EUR (odhad: 15,31 miliardy EUR).
• Výsledky Novartis v 3Q: Čistý zisk 3,19 miliardy USD (odhad: 3,89 miliardy USD), zisk na akcii 1,57 USD (odhad: 1,93 USD), tržby 12,82 miliardy USD (odhad: 12,98 miliardy USD).
• Evropský výrobce letecké techniky Airbus ve třetím čtvrtletí zvýšil provozní zisk o 39 procent na 1,4 miliardy eur. Tržby vzrostly o pět procent na 15,69 miliardy eur. Firma to uvedla ve středeční tiskové zprávě. Výsledky překonaly očekávání analytiků, kteří na základě dat od samotné firmy očekávali provozní zisk v průměru ve výši 1,2 miliardy a tržby 15,3 miliardy eur.
• Britský výrobce luxusních sportovních automobilů Aston Martin ve třetím čtvrtletí snížil ztrátu meziročně o 90 procent na 12,1 milionu liber. Firma to oznámila ve středeční tiskové zprávě. Akcie společnosti po zveřejnění výsledků posílily, později však o své zisky přišly. Od začátku roku ztrácejí více než polovinu hodnoty.
• Provozní zisk německé automobilky Volkswagen ve třetím čtvrtletí meziročně klesl o 42 procent. Společnost vykázala zisk před úroky a zdaněním (EBIT) 2,86 miliardy eur (72,5 miliardy Kč) při tržbách 78,5 miliardy eur. Na vině je slabý výkon hlavní stejnojmenné značky osobních vozů a vysoké náklady, včetně nákladů na modernizaci modelů. Firma, pod kterou spadá česká automobilka Škoda Auto, to uvedla ve svém středečním sdělení. Provozní marže podniku se snížila na 3,6 procenta, což je nejnižší hodnota za poslední čtyři roky.
• Největší švýcarská bankovní skupina UBS hospodařila ve třetím čtvrtletí s čistým ziskem 1,43 miliardy dolarů po ztrátě 715 milionů dolarů před rokem. Banka o tom ve středu informovala v tiskové zprávě. Její výsledky výrazně překonaly očekávání analytiků.
• Výsledky GSK v 3Q: Tržby 8,01 miliardy GBP (odhad: 8 miliard GBP), jádrový provozní zisk 2,76 miliardy GBP (odhad: 2,49 miliardy GBP, meziročně: +5 %).
• Výsledky BASF v 3Q: Čistý zisk 287 milionů EUR (odhad: 394 milionu EUR), zisk na akcii 0,32 EUR (odhad: 0,42 EUR), tržby 15,74 miliardy EUR (odhad: 15,52 miliardy EUR).
• Výsledky Standard Chartered v 3Q: Čistý zisk 1,15 miliardy USD (odhad: 886,9 milionu USD), zisk na akcii 0,368 USD (odhad: 0,40 USD).
• Britskému ropnému a plynárenskému gigantu Shell klesl ve třetím čtvrtletí čistý zisk ve srovnání s předchozími třemi měsíci o čtyři procenta na šest miliard dolarů, překonal však odhady. Dařilo se obchodu se zemním plynem, který vyvážil nižší poptávku po ropě. Firma to ve čtvrtek uvedla ve zprávě o hospodaření, kde rovněž ohlásila nový program odkupu svých akcií.
• Francouzská finanční skupina Société Générale ve třetím čtvrtletí zvýšila čistý zisk více než čtyřnásobně na 1,37 miliardy eur. Výsledek překonal odhady analytiků díky oživení ve francouzské divizi drobného bankovnictví a vyšším výnosům z obchodování s akciemi. Firma, která v České republice vlastní Komerční banku, to uvedla v tiskové zprávě.
• Čisté tržby mezinárodní automobilky Stellantis ve třetím čtvrtletí meziročně klesly o 27 procent na 33 miliard eur. Společnost dodala méně vozů na většinu trhů včetně Evropy a Severní Ameriky, kde se snaží snížit nadměrné zásoby. Firma to uvedla ve svém čtvrtečním sdělení.
• Nadnárodní pivovarnická skupina AB InBev zvýšila ve třetím čtvrtletí hrubý provozní zisk (EBITDA) o 7,1 procenta na 5,42 miliardy dolarů (126,7 miliardy Kč). Výsledky ale zaostaly za očekáváním analytiků a objem prodeje klesl. Společnost současně v dnešní tiskové zprávě oznámila odkup svých akcií za dvě miliardy dolarů.
• Největší ruské bance Sberbank ve třetím čtvrtletí klesl zisk o 0,1 procenta na 411,1 miliardy rublů (98,5 miliardy Kč).https://www.investicniweb.cz/zisk-ruske-sberbank-ve-ctvrtleti-klesl-o-01-vliv-maji-vyssi-uroky Výsledky ovlivnily mimořádné položky způsobené revizí sazby daně z příjmu pro odložené daňové pohledávky a závazky, pomalejší růst úvěrů a také skokový růst rezerv kvůli zvýšení úrokových sazeb. S odvoláním na zprávu banky to ve čtvrtek uvedla agentura Reuters.
• Výsledky Banco de Sabadell v 3Q: Čistý zik1,295 miliardy EUR (meziročně: +25,9 %), čistý úrokový výnos 3,746 milionů EUR (meziročně: +6,7 %), aktiva 245,514 milionů EUR (meziročně: +0,9 %).
• Výsledky Repsol za 3Q: Čistý zisk +1,792 miliardy EUR (meziročně: -36 %). Společnost oznámila výplatu dividendu 0,475 EUR na akcii v lednu 2025.
• Výsledky STMicroelectronics v 3Q: Čisté tržby 3,25 miliardy USD (meziročně: -26,6 %), hrubý zisk 1,23 miliardy USD, provozní výnosy 381 milionů USD (meziročně: -69,3 %).
• Výsledky ING Groep v 3Q: Zisk na akcii 0,59 EUR (odhad: 0,53 EUR, loni: 0,56 EUR).
• Výsledky BNP Paribas v 3Q: Zisk na akcii 2,38 EUR (odhad: 2,45 EUR, loni: 2,17 EUR).
• Výsledky Total Energies v 3Q: Čistý zisk 2,29 miliardy USD (loni: 6,68 miliardy USD), tržby 47,43 miliardy USD (meziročně: -12 %), upravený zisk na akcii 1,74 USD (odhad: 1,82 USD, loni: 2,63 USD).

Zdroj: CNBC