Pár akciových tipů na rok 2020

David Kass již před rokem investorům doporučoval sledovat tituly jako Berkshire Hathaway, Apple, Bank of America, Microsoft, Stanley Black & Decker nebo StoneCo. Přestože dohromady vydělalo toto portfolio za uplynulý rok zhruba 50 %, má tato jména v hledáčku i pro rok 2020. V polovině roku ještě přidal firmy Amazon, Progressive a Danaher, těm se ale nedařilo a nyní je již nesleduje. Další firmou, která přibyla v polovině roku, je JPMorgan, které se dařilo velice dobře, takže v portfoliu zůstává. "Je potřeba držet vítěze, ale zbavovat se poražených," říká Kass.

Pro rok 2020 zůstává optimistou. Největšími riziky jsou podle něj pokračování napětí mezi USA a Čínou (zatím zažehnáno) a prezidentské volby. Očekává růst cen akcií jako celku o 10 % a do svého portfolia přidal další tři tituly.

Occidental Petroleum

Těžařská firma se dostala do povědomí širší investorské veřejnosti poté, co díky Warrenu Buffettovi v první polovině roku 2019 vyfoukla Chevronu firmu Anadarko. Tou dobou se akcie společnosti obchodovaly za 58,5 USD s roční dividendou 3,16 USD (dividendový výnos přes 5 %). Buffett pokračoval v nákupech akcií, přičemž podle Kasse nakoupil ve třetím čtvrtletí cenné papíry za 300 milionů USD, a dal za ně minimálně 42 USD za akcii. Nyní se titul obchoduje za zhruba 43 USD s dividendovým výnosem přes 7 %. Kass navíc připomíná, že insideři akcie firmy nakupují a neprodávají, což naznačuje, že společnosti věří.

zdroj: Google Finance

Discovery

Aktuálně jsou sice v hledáčku investorů firmy jako Netflix nebo Disney, které nabízejí vlastní obsah, ale i Discovery je v tomto směru zajímavá společnost. Na rozdíl od konkurentů nabízí takzvaný non-fiction obsah, do její sítě patří například Food Network, Oprah Winfrey Network, Science Channel, Discovery Kids nebo Animal Planet. Kass přiznává, že jej k investici do Discovery inspiroval známý investor John Malone, který je považován za Warrena Buffetta v sektoru telekomunikací a médií (přezdívá se mu Cable Cowboy).

Podle Malonea mají v silném konkurenčním boji streamovacích služeb největší šanci na přežití pouze Netflix a Disney a s nimi právě Discovery.Společnost podle něj generuje ročně 3 miliardy volného cash flow a nebojí se akvizic, čímž si udržuje dobré postavení na trhu. Malone vlastní akcie Discovery dlouho a nedávno nakoupil cenné papíry společnosti za 75 milionů USD v průměru za 28 USD za akcii.

zdroj: Google Finance

Parker-Hannifin

Na výrobci technických komponent a technologií používaných v leteckém, elektrotechnickém a energetickém průmyslu se Kassovi líbí, že jsou jeho produkty tak trochu mimo hlavní pozornost investorů. V případě této investice se inspiroval investorem a filantropem Kenem Lagonem. Kromě výsledků společnosti jej nejvíce zaujala informace o tom, že firma již 63 let každoročně navyšuje dividendu. "Takových opravdu není mnoho," říká Kass. Akcie firmy sice v roce 2019 posílila o více než 33 %, ale rostla i dividenda, konkrétně o 13 %.

zdroj: Google Finance

Zdroj: Seeking Alpha