Americké akcie v pátek oslabily, čeká se na rozhodnutí Fedu o úrokových sazbách

Index Dow ztratil 0,90 % a uzavřel na 33 476,46 bodu, širší S&P 500 klesl o 0,73 % na 3 934,38 bodu a index technologického trhu Nasdaq Composite se snížil o 0,70 % na 11 004,62 bodu. Index volatility VIX stoupl o 2,42 % na 22,83 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se zvýšil o téměř deset bazických bodů na 3,586 %.

Americké ministerstvo práce v pátek oznámilo, že výrobní ceny v USA se v listopadu meziměsíčně zvýšily o 0,3 %, zatímco analytici jejich růst odhadovali jen na 0,2 %. Meziroční růst výrobních cen zvolnil na 7,4 % z říjnových 8,1 %. Analytici nicméně čekali výraznější zpomalení na 7,2 %. "Není to konec světa, ale rozhodně je to pro trhy negativní překvapení," uvedl analytik Peter Cardillo ze společnosti Spartan Capital Securities.

Fed o nastavení úroků rozhodne příští týden ve středu. O den dříve zveřejní americká vláda údaje o listopadovém vývoji spotřebitelských cen v USA, které by mohly být klíčové pro dlouhodobější vyhlídky vývoje měnové politiky. V listopadu Fed v rámci boje proti inflaci počtvrté v řadě zvýšil úrokové sazby o 0,75 procentního bodu. Jeho základní sazba se tak dostala do rozpětí 3,75 až 4,00 %, tedy na nejvyšší úroveň za téměř 15 let. Šéf Fedu Jerome Powell minulý měsíc uvedl, že banka by v prosinci mohla tempo zvyšování úroků snížit.

Za celý uplynulý týden index Dow klesl o 2,77 %, S&P 500 se snížil o 3,37 % a Nasdaq Composite odevzdal 3,99 %.

Dolar v závěru týdne zpevnil vůči euru

Na devizovém trhu v pátek americký dolar mírně posiloval vůči euru. Krátce po 22.00 SEČ jednotná evropská měna vůči dolaru ztrácela zhruba čtvrt procenta na 1,053 USD. O nastavení úrokových sazeb bude příští týden rozhodovat také Evropská centrální banka. Finanční trhy podle agentury Reuters předpokládají, že ECB stejně jako Fed sníží tempo zvyšování sazeb.

Nejdůležitější páteční události na amerických trzích

• Sociální síť Twitter zavede od příštího týdne nové ovládací prvky, které umožní společnostem zabránit tomu, aby se jejich reklamy zobrazovaly u tweetů obsahujících určitá klíčová slova. S odvoláním na e-mail, který provozovatel sociální sítě zaslal inzerentům, o tom v pátek informovala agentura Reuters.
• Švédský výrobce telekomunikačních zařízení Ericsson uzavřel s americkou technologickou společností Apple globální dohodu ohledně poskytování patentů. Oznámila to v pátek firma. Tato dohoda znamená konec sporu kolem licenčních poplatků za používání patentů souvisejících s technologií 5G v chytrých telefonech iPhone.
• Cla na dovoz hliníku a oceli do Spojených států, která americká vláda zavedla za úřadování bývalého prezidenta Donalda Trumpa, byla v rozporu s globálními obchodními pravidly. V pátek o tom podle agentury Reuters v rozsudku rozhodla Světová obchodní organizace (WTO). Washington její rozhodnutí kritizuje.
• Index výrobních cen v USA v listopadu meziročně vzrostl o 7,4 % (odhad: +7,4 %, říjen: +8,1 %), meziměsíčně se zvýšil o 0,3 %, (odhad: +0,1 %, říjen: +0,3 %).
• Index spotřebitelské důvěry Michiganské univerzity v prosinci podle předběžných dat stoupl na 59,1 bodu (odhad: 53,3 bodu, listopad: 56,8 bodu).
• Velkoobchodní zásoby v USA v říjnu stouply o 0,5 % (září: +0,8 %).

Hlavní události uplynulého týdne na amerických trzích

• Americká technologická společnost Apple jedná s indickými představiteli o možnosti přesunu části výroby tabletů iPad z Číny do Indie. Informoval o tom v pondělí server CNBC s odvoláním na zdroje blízké indické vládě. Apple již v Indii vyrábí některé modely telefonů iPhone.
• Britská kryptoúvěrová společnost Nexo v příštích měsících postupně ukončí své aktivity ve Spojených státech kvůli neshodám s tamními regulátory. Kryptoúvěrové společnosti fungují jako banky pro kryptoměnový svět, nabízejí zákazníkům možnost uložit kryptoměny do produktů s úrokovým výnosem.
• Pokles aktivity v americkém sektoru služeb v listopadu podle finálního indexu nákupních manažerů (PMI) od společnosti S&P Global zrychlil, podle ukazatele od ISM naopak nabral na tempu její růst. PMI od S&P Global se podle finálních dat v listopadu snížil na 46,2 bodu z 47,8 bodu, flash údaj byl 46,1 bodu. Ukazatel od Institutu řízení dodávek (ISM) naopak stoupl na 56,5 bodu z říjnových 54,4 bodu. Klíčová je úroveň 50 bodů, která je předělem mezi pásmem růstu aktivity a pásmem jejího poklesu.
• Americká automobilka Tesla plánuje tento měsíc v závodu v Šanghaji snížit produkci ve srovnání s listopadem o 20 %. S odvolám na informované zdroje to v pondělí uvedla agentura Bloomberg. Sama Tesla se k informaci nevyjádřila.
• Průmyslové zakázky v USA v říjnu meziměsíčně stouply o procento (odhad: +0,7 %, září: +0,3 %).
• Majitelé některých přístrojů iPhone a Mac americké společnosti Apple (v úterý -2,54 %) v osmi evropských zemích si budou moci své přístroje opravit doma. Apple tak rozšiřuje svůj program domácích oprav, který ve Spojených státech spustil začátkem roku 2022.
• Americká internetová společnost Meta Platforms (v úterý -6,79 %) pohrozila, že pokud ve Spojených státech projde nový mediální zákon posilující vyjednávací schopnost zpravodajských organizací, mohla by ze své platformy v USA odstranit kanál zpravodajských příspěvků. Meta Platforms je vlastníkem sociální sítě Facebook a dalších projektů. Firmě vadí, že by nový zákon dal mediálním společnostem více možností při vyjednávání o poplatcích za využívání zpravodajství na platformách, jako je právě Facebook. Podobný zákon, který už dříve schválila Austrálie, vedl k tomu, že zprávy tam z Facebooku na nějaký čas zmizely.
• Spojené státy a Evropská unie zvažují nová cla na čínskou ocel a hliník. Souviset mají s bojem proti emisím oxidu uhličitého. S odvoláním na informované zdroje to uvedla agentura Bloomberg. Čína má na celosvětové výrobě oceli více než poloviční podíl a USA a EU ji obviňují, že vytváří nadměrnou kapacitu, která ohrožuje život jejich vlastních ocelářských firem.
• Tchajwanský výrobce čipů Taiwan Semiconductor Manufacturing zvýší svou investici v americkém státě Arizona na 40 miliard dolarů. Plánuje zde postavit druhý závod na výrobu čipů. Firma o tom v úterý informovala na svém webu. Jde o největší investici této společnosti mimo území Tchaj-wanu a zároveň to je nejvyšší zahraniční přímá investice v USA.
• Výrobce nealkoholických nápojů PepsiCo (v úterý -0,81 %) propustí ve svých severoamerických provozech stovky lidí. S odkazem na zdroje obeznámené se situací o tom informoval server deníku The Wall Street Journal. Nápojový gigant zaměstnává celosvětově asi 309 000 lidí, z toho 40 % ve Spojených státech. Masivní propouštění ve velkých firmách se tak rozšiřuje i mimo oblast médií a technologických společností.
• Amazon uzavřel dohodu s orgány Evropské unie pro ochranu trhu. Americký internetový prodejce se zavázal, že zvýší viditelnost výrobků, které na jeho webu nabízejí jiní prodejci. Na webu o tom píše deník Financial Times, jehož zdroje uvádějí, že Evropská komise se dohodu chystá oznámit 20. prosince. Podle zdrojů obeznámených se situací v úterý zhruba dvě procenta zaměstnanců propustila také banka Morgan Stanley.
• Firma bývalého amerického prezidenta Donalda Trumpa, The Trump Organization, byla v úterý u soudu v New Yorku shledána vinnou z daňového podvodu. Informuje o tom agentura AP, která výsledek soudu charakterizuje jako jasné odmítnutí finančních praktik vysokých manažerů v Trumpově společnosti.
• Obchodní bilance USA v říjnu skončila deficitem 78,2 miliardy USD (odhad: -79,1 miliardy USD, září: -73,3 miliardy USD).
• Americký internetový prodejce Amazon dostal ve Francii pokutu 3,3 milionu eur za to, že ve stanovené lhůtě neupravil smluvní ustanovení týkající se prodejců třetích stran. Na svém webu o tom ve středu informovalo francouzské ministerstvo financí. Amazon se proti rozhodnutí hodlá odvolat, uvedla agentura Reuters.
• Vietnamský výrobce elektromobilů VinFast požádal o primární veřejnou nabídku akcií (IPO) ve Spojených státech. Výnos z prodeje akcií chce použít na plánovanou expanzi v USA, žádné další podrobnosti firma k nabídce zatím neuvedla. Ocenění nebo velikost nabídky budou záviset na tržních podmínkám, uvedla generální ředitelka Le Thi Thu Thuy. VinFast bude první vietnamskou společností obchodovanou v USA, informovala ve středu agentura Reuters.
• Produktivita práce v USA mimo zemědělství v třetím čtvrtletí stoupla o 0,8 % (odhad: +0,5 %, 2Q: +0,3 %), jednotkové náklady na práci se zvýšily o 2,4 % (odhad: +3,2 %, 2Q: +3,5 %).
• Americká Sněmovna reprezentantů ve čtvrtek většinou 350 ku 80 hlasům schválila návrh obranného rozpočtu na příští rok v rekordní výši 858 miliard dolarů, což je o 45 miliard dolarů více, než navrhoval prezident Joe Biden. Rozpočet počítá s rozšířením bezpečnostní spolupráce s Tchaj-wanem a další pomocí pro Ukrajinu. O návrhu zákona bude dále hlasovat Senát.
• Americká Federální obchodní komise (FTC) podala žalobu, s jejíž pomocí se snaží zablokovat převzetí společnosti Activision Blizzard firmou Microsoft. Americký úřad o tom ve čtvrtek informoval v tiskové zprávě. Transakce by podle něj mohla poškodit hospodářskou soutěž. Hloubkové vyšetřování fúze, která má být největším převzetím v herním odvětví, před měsícem zahájila ze stejného důvodu i Evropská komise. Microsoft se hodlá proti kroku FTC bránit u soudu.
• Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve Spojených státech v týdnu do 3. prosince stoupl na 230 tisíc (odhad: 230 tisíc, předchozí týden revidován na 226 tisíc z 225 tisíc). Počet pokračujících žádostí pak v týdnu do 26. listopadu stoupl na 1,671 milionu (odhad: 1,575 milionu, předchozí týden revidován na 1,609 milionu z 1,608 milionu).

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Výsledky AutoZone v 1Q:FY2023: Zisk na akcii 27,45 USD (odhad: 25,18 USD), tržby 3,99 miliardy USD (odhad: 3,67 miliardy USD).
• Výsledky Campbell Soup v 1QFY2023: Upravený zisk na akcii 1,02 USD (odhad: 0,88 USD), tržby 2,58 miliardy USD (odhad: 2,45 miliardy USD).
• Výsledky Brown-Forman v 2QFY2023: Čistý zisk na akcii 0,49 USD (odhad: 0,55 USD), tržby 994 milionů USD (odhad: 1,08 miliardy USD).
• Výsledky GameStop v 3Q: Upravená ztráta na akcii 0,31 USD (odhad: -0,28 USD), tržby 1,19 miliardy USD (odhad: 1,35 miliardy USD).
• Výsledky Costco Wholesale v 1QFY2023: Zisk na akcii 3,07 USD (odhad: 3,12 USD), tržby 53,44 miliardy USD (odhad: 58,36 miliardy USD).
• Výsledky Broadcom v 4QFY2022: Upravený zisk na akcii 10,45 USD (odhad: 10,28 USD), tržby 8,93 miliardy USD (odhad: 8,90 miliardy USD).

Zdroj: CNBC, MarketWatch, ČTK