Americké akcie v pátek po datech z maloobchodu kolísaly, index Nasdaq mírně posunul své zavírací maximum

Dow nakonec oslabil o 0,2 % na 18 576,47 bodu a širší S&P 500 klesl o 0,08 % na 2 184,05 bodu. Index technologického trhu Nasdaq Composite posílil o 0,09 % a skončil na novém zavíracím maximu 5 232,90 bodu. Index volatility VIX se snížil o 1,11 % na 11,55 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA klesl o zhruba pět bazických bodů na 1,507 %.

V červených číslech skončilo osm z deseti hlavních sektorů, nejvýrazněji klesl sektor základních materiálů, nad nulou se udržely energetický sektor a odvětví necyklického spotřebního zboží.

Za celý uplynulý týden Dow posílil o 0,18 %, S&P 500 přidal 0,05 % a Nasdaq Composite vzrostl o 0,23 %.

Americké ministerstvo obchodu v pátek oznámilo, že tržby maloobchodních prodejců se v červenci proti předchozímu měsíci nezměnily. Analytici přitom odhadovali, že se proti červnu zvýšily o 0,4 %. Údaje signalizují slabší spotřebitelské výdaje, které byly ve druhém čtvrtletí hlavním motorem hospodářského růstu.

"Pokud se podíváme na ceny výrobců a maloobchodní tržby, je takřka jisté, že zvýšení úrokových sazeb v letošním roce už jednoduše není ve hře," tvrdí Tom di Galoma, výkonný ředitel Seaport Global Holdings. "Maloobchodní tržby bez započtení prodejů aut byly ještě slabší," upozorňuje Naeem Aslam, hlavní tržní analytik Think Markets, a dodává, že zpráva by tak mohla podkopat vyhlídky na zrychlení růstu americké ekonomiky ve třetím kvartálu. Bez započtení prodejů aut tržby maloobchodních prodejců meziměsíčně klesly o 0,3 %, čekal se přitom 0,2% růst po 0,9% zvýšení v červnu (revidováno z +0,7 %).

"Trh byl docela rozjetý a řekl bych, že v posledních dnech sám sebe předběhl. Podle mě jsme svědky klasického předvíkendového vybírání zisků," uvedl Mark Luschini, hlavní investiční stratég ve společnosti Janney Montgomery Scott. O vybírání zisků po silné čtvrteční seanci hovoří také Jack Ablin, hlavní investiční šéf BMO Private Bank, i když zároveň připouští, že svoji roli mohla sehrát právě i slabá zpráva o červencových tržbách maloobchodních prodejců.

V indexu Dow se v závěru týdne nedařilo například akciím chemické firmy DuPont (-1,93 %), počítačového obra IBM (-0,97 %), zábavní společnosti Walt Disney (-0,95 %) nebo softwarového vývojáře Microsoft (-0,62 %). V plusu naopak uzavřely cenné papíry ropného podniku ExxonMobil (+1,3 %), energetické firmy Chevron (+0,75 %), světově největšího výrobce nealkoholických nápojů Coca-Cola (+0,64 %) či výrobce spotřebního zboží Procter & Gamble (+0,36 %).

Akcie maloobchodního prodejce J.C. Penney (+6,14 %) zpevnily o více než šest procent poté, co společnost před začátkem obchodování vykázala menší než očekávanou čtvrtletní ztrátu. Tržby byly sice mírně pod odhady analytiků, to ale nákupní apetit investorů zkazit nedokázalo.

Výrazně po zveřejnění hospodářských výsledků poskočily rovněž akcie provozovatele obchodních domů Nordstrom (+8,03 %). Firma vykázala tržby nad odhady a zlepšila výhled zisku za celý letošní rok. Dosud firma odhadovala, že za celý letošní rok vykáže zisk 2,50 až 2,70 USD na akcii, nyní pásmo upravila na 2,60 až 2,75 USD.

Vydařenou seanci za sebou mají i akcie společnosti Silicon Graphics International (+28,6 %). Nahoru titul vytlačila zpráva, že firmě poskytovatel technologických služeb a vývojář softwaru Hewlett Packard Enterprise (+0,51 %) nabídl převzetí za 275 milionů USD (za jednu akcii nabízí 7,75 USD v hotovosti). Hewlett Packard Enterprise uvedla, že by jí akvizice pomohla upevnit pozici v oblasti analýzy big data.

Ropa zdražila, dolar po slabých datech klesl

Světové ceny ropy v pátek stouply o zhruba dvě procenta, což pomáhalo akciím energetických firem. Podpůrný efekt v podobě dražší ropy však převážily nečekaně horší údaje z americké ekonomiky, které zvýšily obavy ohledně růstu HDP USA ve třetím čtvrtletí.

Americké ministerstvo obchodu oznámilo, že maloobchodní tržby v USA zůstaly v červenci meziměsíčně beze změny, ačkoliv analytici počítali s jejich nárůstem o 0,4 %. Další data pak ukázala, že výrobní ceny v USA klesly v červenci meziměsíčně o 0,4 %, a zaznamenaly tak první pokles od března a největší pokles od loňského září. Trh očekával růst o 0,1 %.

"Údaje signalizují, že americká centrální banka nemusí se zvyšováním úrokových sazeb postupovat agresivně," uvedl podle agentury Reuters analytik z UBS Wealth Management Americas David Lefkowitz.

Dolar pod vlivem slabších amerických údajů na devizovém trhu oslaboval. Euro k dolaru přidávalo před koncem newyorského obchodování zhruba 0,2 % na 1,1164 USD. Dolar k jenu vykazoval pokles o 0,7 % na 101,21 JPY.

Zlato v pátek kolem 21.30 SELČ nepatrně zlevňovalo na 1 336,94 USD za trojskou unci a cena stříbra klesala o více než dvacet centů na 19,74 USD za trojskou unci.

Hlavní páteční události na amerických trzích

• Růst maloobchodních tržeb ve Spojených státech se v červenci překvapivě zastavil. Americké ministerstvo obchodu oznámilo, že tržby zůstaly meziměsíčně beze změny, ačkoliv analytici počítali s jejich nárůstem o 0,4 %.
• Index výrobních cen v červenci meziročně klesl o 0,2 % (odhad: +0,2 %, červen: +0,3 %), meziměsíčně se se snížil o 0,4 % (odhad: +0,1 %, červen: +0,5 %). Bez započtení potravin a energií ceny výrobců meziročně stouply o 0,7 % (odhad: +1,2 %, červen: +1,3 %) a meziměsíčně se snížily o 0,3 % (odhad: +0,2 %, červen: +0,4 %).
• Index spotřebitelské důvěry Michiganské univerzity dosáhl v srpnu podle předběžných dat 90,4 bodu (odhad: 91,5 bodu, červenec: 90 bodů).
• Podnikové zásoby v červnu meziměsíčně stouply o 0,2 % (odhad: +0,1 %, květen: +0,2 %).
• Japonská automobilka Toyota Motor se rozhodla svolat ve Spojených státech potřetí ke kontrole 337 000 vozidel, včetně starších modelů sportovně užitkových aut Toyota RAV4 a sedanů Lexus HS250h. Důvodem jsou vracející se problémy u zadních náprav.
• Mediální magnát Rupert Murdoch jmenoval nové vedení americké televizní stanice Fox News. Dosavadního šéfa Rogera Ailese, který odstoupil v červenci poté, co byl obviněn ze sexuálního obtěžování, střídají nynější generální ředitel Fox Television Stations Jack Abernethy a viceprezident Bill Shine, jeden z vysoce postavených náměstků Ailese. Jmenování platí s okamžitou účinností.
• Hedgeový fond Appaloosa Management Davida Teppera v prvním čtvrtletí koupil 1,6 milionu akcií Facebooku za 185 milionů USD (0,07 % společnosti), 2,9 milionů akcií 21st Century Fox za 82 milionů USD a podíl v Bank of America za 94 milionů USD.
• Počet aktivních vrtů pro těžbu ropy v USA se v uplynulém týdnu zvýšil o 15 na 396, nejvyšší úroveň od týdne do26. února. V minulém týdnu stoupl o sedm na 381, nejvyšší úroveň od týdne do 18. března. Počet aktivních vrtů pro těžbu plynu stoupl o dva na 83.

Výsledková sezóna

• Výsledky J.C. Penney ve 2Q: Upravená ztráta na akcii 0,05 USD (odhad: -0,14 USD), provozní ztráta na akcii 0,18 USD (loni: +0,38 USD).
• Výsledky Nordstrom v 2Q: Upravený zisk na akcii 0,67 USD (meziročně -45 %, odhad: 0,56 USD), tržby 3,65 miliardy USD (meziročně -1,4 %, odhad: 3,68 miliardy USD).

Nejdůležitější události uplynulého týdne na amerických trzích

• Letecká společnost Delta Air Lines v pondělí pozastavila kvůli výpadku v elektronickém systému, způsobenému přerušením dodávky proudu v Atlantě, veškeré odlety. Aerolinky to oznámily v pondělí na Twitteru. Zpoždění ráno postihlo tisíce cestujících společnosti po celém světě, napsala na webu americká televizní stanice NBC.
• Bývalý íránský prezident Mahmúd Ahmadínedžád požádal v dopise amerického prezidenta Baracka Obamu, aby zrušil rozhodnutí o využití části zadrženého íránského majetku v USA k vyplacení odškodného. Americký nejvyšší soud v dubnu umožnil použít dvě miliardy dolarů k odškodnění asi tisíce příbuzných obětí atentátů vyprovokovaných nebo podporovaných Teheránem.
• Americká maloobchodní společnost Wal-Mart Stores se dohodla na převzetí internetového prodejce Jet.com. Firma v pondělí uvedla, že za relativního nováčka v oboru zaplatí zhruba 3,3 miliardy dolarů. Wal-Mart se tak snaží posílit své pozice v konkurenčním boji s největším světovým internetovým obchodem Amazon.
• Japonské úřady provedly razii v kancelářích tamní součásti amerického internetového prodejce Amazon. List Nikkei napsal, že úřady mají podezření na nekalé praktiky vůči maloobchodním prodejcům. Amazon je údajně nutil, aby nabízeli zboží levněji než konkurence. Nikkei se odvolává na zdroje obeznámené s případem, neupřesnil však, kdy se razie uskutečnila. Mluvčí Amazonu v Japonsku informace nekomentoval.
• Americká vláda hodlá v dražbě nabídnout více než 2 700 bitcoinů v hodnotě kolem 1,6 milionu dolarů. Státu propadly mimo jiné při vyšetřování internetového portálu Silk Road, kde se obchodovalo s drogami, zbraněmi a dalším nezákonným zbožím. Internetová aukce se uskuteční 22. srpna.
• Letecká společnost Delta Air Lines musela v pondělí kvůli poruše počítačových systémů po výpadku proudu v americké Atlantě, kde má některá zařízení, pozastavit nebo zrušit nejméně polovinu z téměř 6 000 naplánovaných letů. Dopady poruchy ještě v úterý pociťovali cestující v Asii.
• Americký technologický gigant Apple v úterý odmítl obvinění ruského antimonopolního úřadu (FAS), podle kterého mohl být zapojený do manipulací s maloobchodními cenami chytrých telefonů iPhone, jež vyrábí. Podle Applu si prodejci pro jeho produkty stanovují své vlastní ceny.
• Nizozemská personální agentura Randstad Holding zaplatí 429 milionů USD za převzetí americké firmy Monster Worldwide, která byla průkopníkem v oblasti zprostředkování práce přes internet. Randstad je druhou největší personální agenturou na světě za švýcarskou Adecco a v úterý uvedla, že si chce převzetím společnosti Monster upevnit postavení ve Spojených státech.
• Produktivita práce mimo zemědělství v ekonomice Spojených států ve druhém čtvrtletí podle předběžných dat klesla o 0,5 % (odhad: +0,4 %) po předchozím poklesu o 0,6 %. Náklady na práci ve druhém čtvrtletí podle předběžných dat vzrostly o 2 % (odhad: +1,8 %, 1Q2016 po revizi: -0,2 %).
• Velkoobchodní skladové zásoby v červnu vzrostly o 0,3 % (květen: +0,1 %, odhad: 0 %).
• NRG Energy podala nabídku na převzetí solárních a větrných projektů společnosti SunEdison za 144 milionů USD.
• JPMorgan Chase zvýšila doporučení na akcie Hecla Mining na "overweight" z "neutral".
• Pokud by se ve Spojených státech prezidentské volby konaly nyní a voliči by si měli vybrat mezi Hillary Clintonovou a Donaldem Trumpem, vyšla by ze souboje vítězně bývalá americká první dáma. Vyplývá to z celostátního průzkumu agentury Bloomberg. Hillary Clintonová má aktuálně na Donalda Trumpa náskok šest procentních bodů. Do preferencí ale začíná promlouvat i kandidát libertariánů, bývalý guvernér státu Nové Mexiko Gary Johnson.
• Kanadská mediální a distribuční společnost Entertainment One, majitel populární kreslené postavičky prasátko Peppa, odmítl nabídku na převzetí od britské vysílací společnosti ITV. Ta za firmu nabízela miliardu liber (31,5 miliardy Kč). Správní rada kanadského podniku ve středu uvedla, že nabídka firmu podhodnocuje.
• Donald Trump v předvolební kampani vytáhl další velké téma. Tentokrát se terčem jeho útoků stala jedněmi milovaná a jinými nenáviděná Wall Street. V rozhovoru pro Fox News Trump prohlásil, že americké akcie jsou v současném kontextu jen velkou bublinou.
• Počet žádostí o hypotéku v týdnu do 5. srpna vzrostl o 7,1 % (předchozí týden: -3,5 %).
• JOLTS (Job Openings and Labor Turnover Survey) v červnu 5,624 milionu (odhad: 5,588 milionu, květen: 5,5 milionu).
• Německý výrobce sportovního oblečení a obuvi adidas otevře příští rok ve Spojených státech u města Atlanta továrnu, kde budou většinu produkce zajišťovat roboti. Řekl to ve středu člen představenstva adidasu Eric Liedtke. Půjde o závod podobný vysoce automatizované továrně v jihoněmeckém Ansbachu, kde firma nedávno zahájila výrobu.
• Americký provozovatel alternativní taxislužby Uber si u Evropské komise stěžuje na Maďarsko. Důvodem je nové zákonné opatření, které firmě podle jejího názoru v podstatě brání na tamním trhu působit. Informovala o tom ve středu agentura AP.
• Federální rozpočet v červenci skončil se schodkem 113 miliard USD, v červnu byl v přebytku 6 miliard USD.
• Bernstein zvýšila doporučení na akcie General Dynamics na "outperform" z "market perform", zároveň zvýšila cílovou cenu titulu na 180 ze 168 USD.
• JPMorgan Chase snížila doporučení na akcie SunPower na "neutral" z "overweight", zároveň snížila jejich cílovou cenu na 17 z 28 USD. Dále snížila cílovou cenu akcií SolarEdge Technologies na 26 z 31 USD.
• Těžba ropy v Saúdské Arábii i celé Organizaci zemí vyvážejících ropu (OPEC) v červenci navzdory poklesu cen vzrostla na nová maxima. Uvádí se to ve středeční měsíční zprávě tohoto ropného kartelu. Z údajů plyne, že členové OPEC dál usilují o vysoký podíl na trhu místo toho, aby bojovali proti přebytkům suroviny a snažili se podpořit ceny, uvedla agentura Reuters.
• Týdenní počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve Spojených státech v týdnu do 6. srpna klesl na 266 tisíc z 267 tisíc v předchozím týdnu (revidováno z 269 tisíc). Trh čekal pokles na 265 tisíc. Počet pokračujících žádostí v týdnu do 30. července stoupl na 2,155 milionu z 2,14 milionu (revidováno z 2,138 milionu), očekávalo se 2,14 milionu.
• Americký index dovozních cen v červenci meziročně klesl o 3,7 % a proti minulému měsíci se zvýšil o 0,1 %. V červnu činil meziroční pokles 4,8 % a meziměsíční růst 0,6 % (revidováno z 0,2 %). Index vývozních cen se v červenci meziročně snížil o 3 % a meziměsíčně o 0,2 % vzrostl. V červnu se index vývozních cen meziročně snížil o 3,5 % a meziměsíčně stoupl o 0,8 %.
• Evropská komise hloubkově prošetří plán spojení amerických chemických společností Dow Chemical a DuPont. Výkonný orgán Evropské unie ve čtvrtek sdělil, že v důsledku fúze by se mohlo narušit konkurenční prostředí na některých evropských trzích.
• Právníci zastupující americké majitele naftových vozů německé automobilky Volkswagen umožňujících falšování testů emisí budou požadovat, aby jim firma uhradila poplatky a další právní náklady v objemu až 332,5 milionu dolarů. Vyplývá to podle agentury Reuters ze soudních dokumentů. Automobilka se v červnu dohodla, že na opravy a odkup problémových naftových vozů v USA vynaloží deset miliard dolarů. Souhlasila rovněž, že právníkům majitelů aut zaplatí opodstatněné poplatky a náklady, konkrétní částka však ještě nebyla sjednána.
• Ruský antimonopolní úřad (FAS) vyměřil americké internetové společnosti Google pokutu 438 milionů rublů (164 milionů Kč) za porušování antimonopolních pravidel na trhu s mobilními telefony a počítačovými tablety. Oznámil to ve čtvrtek úřad. FAS již loni dospěl k závěru, že společnost Google zneužila dominantního postavení svého operačního systému Android.
• Americký těžař zlata Newmont Mining na konci roku zřejmě provede revizi své dividendové politiky. Zpravodajské agentuře Reuters to řekl výkonný ředitel společnosti Gary Goldberg. Těžaři zlata v poslední době snižovali dividendy kvůli poklesu ceny kovu.
• Úřady v USA vyšetřují farmaceutickou společnost Valeant Pharmaceuticals International. Snaží se odpovědět na otázku, zda společnost neklamala investory, když maskovala své propojení s prodejcem speciálních léků Philidor. Uvedl to list The Wall Street Journal.
• Výkonný ředitel Google Ventures z holdingu Alphabet Bill Maris rezignoval, nahradit by jej měl David Krane.
• Allergan koupí za 95 milionů USD biotechnologickou společnost ForSight VISION5.
• Vlastní zásilková služba amerického internetového prodejce Amazon.com nemá za cíl nahradit současné smluvní přepravce firmy. Uvedl to list The New York Times. Amazon tento měsíc oznámil, že plánuje vytvořit flotilu až 40 letadel, která by mu měla pomoci zlepšit způsob doručování zásilek. Vlastní zásilková služba a smluvní přeprava mají fungovat souběžně vedle sebe.
• Mexická divize maloobchodního prodejce Wal-Mart prodává za 852 milionů USD oděvní řetězec Suburbia.
• Zakladatelka amerického zpravodajského a komentátorského webu Huffington Post Arianna Huffingtonová se vzdá funkce šéfredaktorky a v příštích týden společnost opustí. Na Twitteru uvedla, že se hodlá věnovat novému projektu z oblasti zdravého životního stylu.
• RBC Capital zvýšila cílovou cenu akcií Applu na 117 ze 115 USD.

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Výsledky Sotheby's ve 2Q: Upravený zisk na akcii 1,51 USD (odhad: 1,04 USD), tržby 298,7 milionu USD (odhad: 282 milionů USD, loni: 332 milionů USD).
• Výsledky Allergan ve 2Q: Upravený zisk na akcii 3,35 USD (odhad: 3,33 USD), tržby 3,68 miliardy USD (loni: 3,63 miliardy USD).
• Výsledky Tyson Foods ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,21 USD (odhad: 1,06 USD), tržby 9,4 miliardy USD (odhad: 9,33 miliardy USD, loni: 10,07 miliardy USD).
• Výsledky Dean Foods ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,38 USD (odhad: 0,4 USD), tržby 1,85 miliardy USD (odhad: 1,84 miliardy USD).
• Výsledky Twilio ve 2Q: Upravená ztráta na akcii 0,08 USD (odhad: -0,15 USD), tržby 64,5 milionu USD (odhad: 58,2 milionu USD). Akcie v pondělním after-marketu +1 %.
• Výsledky Gap ve 2Q: Tržby 3,85 miliardy USD (loni: 3,9 miliardy USD), v červenci tržby 1,1 miliardy USD (loni: 1,12 miliardy USD). Firma čeká za druhé čtvrtletí zisk na akcii 0,30-0,31 USD a upravený zisk na akcii 0,58-0,59 USD. Akcie v pondělním after-marketu -5,5 %.
• Výsledky Weibo ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,16 USD (odhad: 0,11 USD), tržby 146,9 milionu USD (odhad: 146,7 milionu USD). Akcie v pondělním after-marketu beze změny.
• Výsledky Valeant Pharmaceuticals ve 2Q: Upravený zisk na akcii 1,40 USD (odhad: 1,47 USD, loni: 2,14 USD), tržby: 2,42 miliardy USD (odhad: 2,55 miliardy USD).
• Výsledky Coach ve 4Q: Upravený zisk na akcii 0,45 USD (odhad: 0,40 USD, loni: 0,31 USD), tržby 1,15 miliardy USD (odhad: 1,16 miliardy USD, loni: 1 miliarda USD).
• Výsledky Walt Disney ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,62 USD (odhad: 1,61 USD), tržby 14,28 miliardy USD (loni: 13,1 miliardy USD). Akcie v úterním after-marketu -1,5 %.
• Výsledky Fossil Group ve 2Q: Zisk na akcii 0,12 USD (odhad: 0,09 USD), tržby 658,4 milionu USD (odhad: 672 milionů USD). Akcie v úterním after-marketu +3 %.
• Výsledky SolarCity ve 2Q: Upravená ztráta na akcii 2,32 USD (odhad: -2,47 USD), tržby 186 milionů USD (odhad: 143,3 milionu USD). Akcie v úterním after-marketu beze změny.
• Výsledky Mylan ve 2Q: Upravený zisk na akcii 1,16 USD (odhad: 1,13 USD), tržby 2,56 miliardy USD (odhad: 2,57 miliardy USD). Akcie v úterním after-marketu -2 %.
• Výsledky Yelp ve 2Q: Čistý zisk na akcii 0,01 USD (odhad: -0,07 USD), tržby 173,4 milionu USD (odhad: 169,8 milionu USD). Akcie v úterním after-marketu +10 %.
• Výsledky Michael Kors v 1Q: Zisk na akcii 0,83 USD (loni: 0,87 USD, odhad: 0,74 USD), tržby 957,3 milionu USD (loni: 947,3 milionu USD, odhad: 952 milionů USD).
• Výsledky Wendys ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,10 USD (loni: 0,11 USD, odhad: 0,09 USD), tržby 382,7 milionu USD (loni: 489,5 milionu USD, odhad: 367 milionů USD).
• Výsledky Ralph Lauren v 1Q: Upravený zisk na akcii 1,06 USD (odhad: 0,89 USD), tržby 1,55 miliardy USD (loni: 1,62 miliardy USD, odhad: 1,53 miliardy USD).
• Výsledky Shake Shack ve 2Q: Zisk na akcii 0,14 USD (odhad: 0,13 USD), tržby 66,5 milionu USD (odhad: 63,1 milionu USD). Akcie ve středečním after-marketu -9 %.
• Americká maloobchodní firma Macy's vykázala za druhé čtvrtletí upravený zisk na akcii 0,54 USD při tržbách 5,87 miliardy USD. Analytici čekali, že společnost vykáže upravený zisk na akcii 0,48 USD a tržby 5,77 miliardy USD.
• Výsledky Kohl's ve 2Q: Zisk na akcii 1,22 USD (odhad: 1,03 USD), tržby 4,18 miliardy USD (odhad: 4,16 miliardy USD).
• Tržby největšího čínského internetového prodejce Alibaba Group Holding za uplynulé čtvrtletí vzrostly meziročně o 59 % na 32,15 miliardy jüanů (117,4 miliardy Kč), a překonaly tak očekávání analytiků. Zisk v prvním fiskálním čtvrtletí ale výrazně klesl, sdělila ve čtvrtek společnost.
• Výsledky Nordstrom ve 2Q: Zisk na akcii 0,67 USD (odhad: 0,56 USD), tržby 3,65 miliardy USD (odhad: 3,7 miliardy USD). Akcie ve čtvrtečním after-marketu +11 %, v řádném obchodování +7,53 %.

Zdroj: CNBC, MarketWatch, ČTK