Americké akcie v pátek prudce oslabily kvůli zostření obchodní války

Index Dow odepsal 2,37 % a obchodování uzavřel na 25 628,90 bodu, širší S&P 500 klesl o 2,59 % na 2 847,11 bodu a index technologického trhu Nasdaq Composite se snížil 3 % na 7 751,77 bodu. Index volatility VIX vyskočil o 19,12 % na 19,87 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA spadl o osm bazických bodů na 1,54 %.

Obchodní konflikt mezi Spojenými státy a Čínou v pátek opět nabral na intenzitě. Peking oznámil záměr uvalit nová cla na americké zboží a prezident Spojených států Donald Trump následně vyzval americké firmy k hledání alternativ k podnikání v Číně, včetně přesunu výroby z Číny do USA.

Nejnovější vývoj americko-čínské obchodní války zatlačil do pozadí projev šéfa Fedu, který v americkém horském letovisku Jackson Hole uvedl, že centrální banka uskuteční patřičné kroky k udržení hospodářského růstu ve Spojených státech. Nedal ale jasně najevo, zda Fed příští měsíc přikročí k dalšímu snížení svých úrokových sazeb.

Se ztrátou 4,62 % uzavřely páteční seanci akcie technologické společnosti Apple, pro kterou je čínský trh zásadní. Výrazné ztráty zaznamenaly také výrobci čipů, jejichž podnikání je velmi závislé na situaci v mezinárodním obchodě.

Za celý týden ztratil index Dow 0,99 %, S&P 500 klesl o 1,44 % a Nasdaq Composite se snížil o 1,83 %. Byl to jejich čtvrtý týdenní pokles za sebou, což podle agentury Reuters představuje pro všechny tři indexy vůbec nejdelší takové období od května.

Dolar v pátek oslabil k euru i koši měn

Na devizovém trhu kvůli vystupňování americko-čínské obchodní války slábl dolar. Sestoupil z třítýdenního maxima vůči euru, na dvoutýdenní maximum posílil nicméně k čínskému jüanu.

Kolem 22.00 SELČ ztrácel dolarový index, který vyjadřuje hodnotu dolaru ke koši šesti hlavních světových měn, 0,5 % na 97,72 bodu. Euro si k dolaru připisovalo 0,5 % na 1,1136 USD.

Hlavní páteční události na amerických trzích

• Prezident Spojených států Donald Trump v pátek vyzval americké firmy k hledání alternativ k podnikání v Číně, včetně přesunu výroby z Číny do USA. Učinil tak krátce poté, co Čína ohlásila nová cla na americké zboží.
• Americká centrální banka uskuteční patřičné kroky k udržení hospodářského růstu ve Spojených státech. Uvedl to v pátek šéf Fedu Jerome Powell v projevu na setkání světových centrálních bankéřů v americkém horském letovisku Jackson Hole. Nedal však jasně najevo, zda Fed příští měsíc přikročí k dalšímu snížení svých úrokových sazeb. To vyvolalo rozhořčenou reakci ze strany prezidenta Donalda Trumpa.
• Americký výrobce hraček Hasbro koupí kanadskou mediální a distribuční firmu Entertainment One (eOne) za čtyři miliardy dolarů. Společnost tak získá přístup k populárním televizním pořadům, jako jsou Prasátko Peppa a Pyžamasky, a rozšíří svou působnost na lukrativním trhu zaměřeném na předškoláky.
• Americký výrobce elektromobilů Tesla je v pokročilé fázi jednání s jihokorejskou společností LG Chem o dodávkách baterií. Zprávu přinesla agentura Bloomberg, podle které chce Tesla tímto způsobem diverzifikovat zdroje klíčového komponentu pro její elektrické vozy. V současnosti Tesle dodává baterie pouze japonská společnost Panasonic.
• Internetový obchod Amazon měl na svém webu tisíce výrobků, které nesplňují požadavky amerických regulátorů nebo které svým popisem klamaly zákazníky. Zjistilo to vyšetřování deníku The Wall Street Journal (WSJ). Šlo například o helmy pro motorkáře, které neprošly bezpečnostními testy, doplňky stravy, které podle Úřadu pro kontrolu potravin a léčiv (FDA) obsahují nelegálně importované léky na předpis, či hračky a léčiva bez příslušných varování ohledně rizik pro děti

Výsledková sezóna

• Výsledky Foot Locker ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,66 USD (odhad: 0,67 USD), tržby 1,77 miliardy USD (odhad: 1,82 miliardy USD).

Hlavní události tohoto týdne na amerických trzích

• Čínský výrobce telekomunikačních zařízení Huawei Technologies bude moci nakupovat součástky od amerických dodavatelů o 90 dní déle. Ve Washingtonu to v pondělí oznámil americký ministr obchodu Wilbur Ross. Krok jeho úřadu se očekával, přestože se proti dalšímu obchodování s Huawei stavěl prezident Donald Trump. Firma tak bude moci poskytovat služby americkým zákazníkům i po pondělku, kdy původní lhůta vyprší.
• Část amerických ekonomů je natolik znepokojena riziky hospodářské politiky prezidenta Donalda Trumpa, že do konce roku 2021 očekávají ve Spojených státech recesi. Vyplývá to z průzkumu americké Národní asociace podnikových ekonomů (NABE), z něhož v pondělí citovala agentura AP.
• UBS snížila cílovou cenu akcií Deere & Co. na 160 ze 167 USD.
• Spojené státy jsou podle Donalda Trumpa od případné recese na hony vzdálené. Americká ekonomika je ve světě číslo jedna, řekl prezident novinářům v Bílém domě. Dodal, že hovořit v současné situaci o recesi je nemístné. Trump také opět vyzval americkou centrální banku, aby postupně snížila základní úrokovou sazbu o jeden procentní bod. Kdyby Fed dělal, co má, měli bychom takový skokový růst hospodářství jako nikdy dříve, prohlásil Trump.
• Americký ministr zahraničí na soukromé akci před zástupci byznysu a ekonomy uvedl, že věří v konec obchodní války s Čínou před prezidentskými volbami v USA v roce 2020. Podle účastníků akce ovšem zároveň Pompeo v krátkodobém výhledu zůstává vůči uzavření dohody s Pekingem skeptický.
• Americká ocelárna United States Steel (v úterý -0,97 %) v příštích týdnech dočasně propustí zhruba 200 zaměstnanců v Michiganu. Vyplývá to z dokumentu, který firma zaslala vedení státu Michigan. Již v polovině června oznámila, že odstaví z provozu dvě pece kvůli nižším cenám oceli a slábnoucí poptávce. Agentura Reuters upozornila, že propouštění zpochybňuje tvrzení amerického prezidenta Donalda Trumpa, který slíbil, že obnoví domácí ocelářský průmysl.
• Společnost Apple (v úterý +0,01 %) je odhodlána vynaložit přes šest miliard dolarů na původní pořady a filmy pro svoji plánovanou televizi Apple TV+. S odvoláním na informované zdroje to v úterý napsal britský list Financial Times. Apple dříve uváděl, že streamovací službu s vlastním obsahem spustí na podzim, podle zprávy FT ale firma plánuje službu zprovoznit v následujících dvou měsících, ještě před spuštěním televize Disney+, které je naplánováno na 12. listopadu.
• Uživatelé Facebooku (v úterý -1,27 %) budou mít nově možnost sledovat a případně zablokovat na této sociální síti sběr dat o své osobě, která jí zasílají externí weby a aplikace. Americká firma oznámila zavedení této dlouho slibované služby. Uživatelům se tak bude ve výsledku zobrazovat méně přesně cílené reklamy.
• Walmart (v úterním after-marketu po kolísavém průběhu prakticky beze změny) žaluje společnost Tesla (-1,4 %) v souvislosti se sedmi požáry solárních panelů na střechách svých provozoven.
• JPMorgan Chase zvýšila doporučení na akcie Beyond Meat (v úterý +6,55 %) na "overweight" z "neutral".
• Citigroup snížila doporučení na akcie HP (v úterý -1,56 %) na "neutral" z "buy".
• Představitelé americké centrální banky (Fed) se rozcházeli v názorech na červencové snížení úrokových sazeb. Někteří navrhovali výraznější pokles úroků, zatímco jiní chtěli sazby ponechat beze změny. Vyplývá to ze zápisu z červencového zasedání, na kterém Fed nakonec základní úrokovou sazbu snížil o čtvrt procentního bodu do pásma 2,00 až 2,25 %.
• Deficit federálního rozpočtu Spojených států v příštím fiskálním roce překročí hranici bilionu dolarů. Vyplývá to z nové prognózy Rozpočtového úřadu Kongresu (CBO), která poprvé zohledňuje nedávnou rozpočtovou dohodu mezi prezidentem Donaldem Trumpem a Kongresem. V letošním fiskálním roce, který skončí v září, schodek podle prognózy CBO dosáhne 960 miliard dolarů.
• Největší americká maloobchodní společnost Walmart žaluje firmu Tesla kvůli požárům způsobeným solárními panely Tesly instalovanými na střechách obchodů tohoto řetězce. Walmart obvinil Teslu z hrubé nedbalosti a žádá soud, aby firmu přinutil odstranit solární panely z více než 240 jejích amerických obchodů, uvedla agentura Reuters. Tesla na žádost o komentář nereagovala.

• Antimonopolní regulátoři Evropské unie se rozhodli prozkoumat plány americké internetové společnosti Facebook na vytvoření nové digitální měny. Informovala o tom ve středu agentura Reuters s odvoláním na zdroje obeznámené se situací. Evropská komise podle zdrojů tento měsíc rozeslala dotazníky různým skupinám, kterých se projekt nové měny týká. Tento krok by mohl být přípravou na zahájení oficiálního vyšetřování.

• Počet žádostí o hypotéku ve Spojených státech v týdnu do 16. srpna po sezónním očištění údajů klesl proti předchozímu týdnu o 0,9 %. Uvedla to Asociace hypotečních bankéřů (MBA).
• EIA: Zásoby ropy na území USA v minulém týdnu klesly o 2,732 milionu barelů (předchozí týden: +1,58 milionu barelů, odhad: -1,889 milionu barelů).
• UBS zvýšila cílovou cenu akcií Home Depot na 240 z 215 USD.
• Šéf německého automobilového koncernu Volkswagen Herbert Diess se zajímá o koupi podílu v americkém výrobci elektromobilů Tesla.Informoval o tom ve čtvrtek podle agentury Reuters německý list Manager Magazin s odvoláním na zdroje z podniku. Diess se podle listu domnívá, že Volkswagen by mohl těžit ze zkušeností Tesly v oblasti baterií a softwaru. Akcie Tesly v reakci na zprávu stouply až o tři procenta. Později, když mluvčí Volkswagenu zprávu popřel, akcie Tesly zhruba polovinu svých denních zisků zase odevzdaly.
• Americké úřady práce zaregistrovaly v týdnu do 10. srpna 209 tisíc čerstvě podaných žádostí o podporu v nezaměstnanosti. Po 216 tisících žádostí z předcházejícího týdne (revidováno z původního odhadu 220 tisíc) očekával trh mírnější pokles na 215 tisíc žádostí.
• Objem amerického zpracovatelského sektoru se v srpnu po deseti letech expanze zmenšil. Index nákupních manažerů společnosti IHS Markit podle předběžných dat klesl na 49,9 bodu z 50,4 bodu v červenci, když analytici naopak odhadovali nepatrný růst na 50,5 bodu.
• Objem zásob zemního plynu na území Spojených států se v týdnu do 16. srpna zvětšil o 59 miliard krychlových stop. Poté, co v předcházejícím týdnu čítal přírůstek 49 miliard kubických stop, očekával trh, že přibude dalších 60 miliard krychlových stop. 
• Index aktivity ve výrobním sektoru na území Spojených států spadajícím pod kansaský Fed dosáhl v srpnu hodnoty -2 bodů. Představuje to nečekaný vzestup z červencové hodnoty -6 bodů; trh očekával pokles na -10 bodů.

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Výsledky Estée Lauder Cos ve 4QFY2019: Upravený zisk na akcii 0,64 USD (odhad: 0,53 USD), tržby 3,59 miliardy USD (odhad: 3,53 miliardy USD).
• Výsledky Home Depot (v úterý +4,40 %) ve 2Q: Upravený zisk na akcii 3,17 USD (odhad: 3,08 USD), tržby 30,84 miliardy USD (odhad: 30,99 miliardy USD).
• Výsledky Medtronic (v úterý +2,62 %) v 1QFY2020: Upravený zisk na akcii 1,26 USD (odhad: 1,18 USD), tržby 7,49 miliardy USD (odhad: 7,4 miliardy USD).
• Výsledky Kohl's (v úterý -6,89 %) ve 2Q: Upravený zisk na akcii 1,55 USD (odhad: 1,53 USD), tržby 4,43 miliardy USD (odhad: 4,308 miliardy USD).
• Výsledky TJX Companies (v úterý -0,08 %) ve 2Q: Zisk na akcii 0,62 USD (odhad: 0,62 USD), tržby 9,78 miliardy USD (odhad: 9,9 miliardy USD).
• Výsledky Target ve 2Q: Zisk na akcii 1,82 USD (odhad: 1,62 USD), tržby 18,42 miliardy USD (odhad: 18,34 miliardy USD).
• Výsledky Lowe's ve 2Q: Upravený zisk na akcii 2,15 USD (odhad: 2,01 USD), tržby 20,99 miliardy USD (odhad: 20,94 miliardy USD).
• Výsledky Analog Devices ve 3QFY2019: Upravený zisk na akcii 1,26 USD (odhad: 1,22 USD), tržby 1,48 miliardy USD (odhad: 1,45 miliardy USD).
• Výsledky L Brands ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,24 USD (odhad: 0,20 USD), tržby 2,9 miliardy USD (odhad: 2,95 miliardy USD).
• Výsledky Nordstrom ve 2Q: Zisk na akcii 0,90 USD (odhad: 0,77 USD), tržby 3,87 miliardy USD (odhad: 3,92 miliardy USD).
• VýsledkyDick's Sporting Goods ve 2Q: Čistý zisk na akcii 1,26 USD (loni: 1,2 USD, odhad: 1,21 USD), tržby 2,26 miliardy USD (loni: 2,18 miliardy USD, odhad: 2,21 miliardy USD).
• VýsledkyHormel Foods ve 3QFY2019: Upravený čistý zisk na akcii 0,37 USD (loni: 0,39 USD, odhad: 0,36 USD), tržby 2,29 miliardy USD (loni: 2,36 miliardy USD, odhad: 2,3 miliardy USD).
• Výsledky salesforce.com ve 2Q: Upravený zisk na akcii 0,66 USD (odhad: 0,47 USD), tržby 4 miliardy USD (loni: 3,28 miliardy USD). Akcie v after-marketu +6,93 %.

Zdroj: CNBC, MarketWatch, ČTK