V roce 2015 slušně vydělaly jen některé akciové fondy

"Vítězem roku 2015 se staly fondy zaměřené na Evropu, a to jak na poli akcií, tak dluhopisů. Poraženým pak byly fondy zaměřené na rozvíjející se trhy v Asii a Jižní Americe. Největším poraženým tohoto roku je ovšem konzervativní investor. Fondy peněžního trhu i dluhopisové fondy nemají pod vlivem kvantitativního uvolňování ECB možnost připsat zajímavé zhodnocení," popsal vývoj na trhu analytik Broker Consulting Martin Novák.

Nákupy Evropské centrální banky ženou cenu státních dluhopisů vzhůru a kvůli tomu klesají jejich výnosy k nule či dokonce do záporu. Fondy peněžního trhu podle Nováka velmi obtížně překonávají inflaci, mnohdy jsou na tom dokonce ještě hůře než například spořicí účet u banky. Aby investor dosáhl zhodnocení, je nucen investovat do stále rizikovějších aktiv, dodal.

Šéfredaktor serveru Penízenavíc.cz Petr Rozkošný upozornil na to, že z jednotlivých sektorů vykázaly nejvyšší zhodnocení loni akciové fondy zaměřené na biotechnologie a farmacii (+13,7 %), Japonsko (+13,2 %), technologie (+11,3 %), západní Evropu (+9,3 %) a nemovitosti (+9 %). Naopak největší propad zaznamenaly fondy investující do rozvíjejících se trhů (-10,3 %), energetiky a plynárenství (-10,5 %) a zemí BRIC (-14,9 %).

Majetek, který mají Češi uložený v podílových fondech, stoupl za tři čtvrtletí 2015 o 44 miliard na Kč na 367 miliard Kč. Celkem 79 % majetku drží fyzické osoby a 21 % právnické osoby. Také předloni vydělaly hlavně akciové fondy, které si v průměru připsaly výnos téměř pět procent. Úspěšné ale byly i dluhopisové fondy, které si připsaly průměrně přes čtyři procenta. Smíšené fondy byly v plusu o více než procento, fondy peněžního trhu okolo nuly.

Zdroj: ČTK