Bank of America: Manažeři fondů drží spoustu hotovosti a preferují defenzivu, ještě to ale nevzdávají. Největší obavy mají z příliš jestřábí měnové politiky
Bank of America se každý měsíc dotazuje stovek manažerů velkých podílových fondů na hlavní rizika, pozice v portfoliích, sektorové preference a ekonomické výhledy. Z květnového kola Fund Manager Survey mimo jiné vyplynulo, že manažeři drží nejvíce hotovosti od září 2001, největší obavy mají z příliš přísné měnové politiky a globální recese.
Silnější ekonomiku čeká stále méně manažerů.
Manažeři čekají slabší ekonomiku a nižší inflaci.
Očekávání stagflace stále roste.
Největší riziko je měnověpolitické, nikoli geopolitické.
Největší obavy jsou z jestřábích centrálních bank a z recese, obavy z války a samotné inflace klesly.
Obliba hotovosti v portfoliích roste.
Manažeři drží v portfoliích nejvíce hotovosti od září 2001.
Manažeři (stále) ve velkém sázejí na komodity.
Manažeři pro letošní rok nejvíce věří ropě.
Toto jsou aktuálně podle manažerů "nejpřecpanější" obchody na trhu.
Další pokles deklarované ochoty riskovat.
Další růst výnosů dluhopisů čeká nejméně manažerů od března 2020.
Manažeři ještě "nekapitulovali", ačkoli již mají hodně medvědí postoje.
Regionální akciová alokace.
Extrémní pokles podílu akciových optimistů.
Manažeři podvažují akcie v portfoliích nejvíce od května 2020.
Manažeři preferují defenzivu nejvíce od května 2020.
Sektorové preference manažerů na americkém akciovém trhu.
Největší SHORT sázky na technologický sektor od roku 2006.
Manažeři očekávají, že Fed zakročí proti poklesům na akciovém trhu 3 529 bodech indexu S&P 500.
dd
Zdroj: Bank of America
Doporučujeme
Aktuality
dnes | 9:20
