Evropské akcie v pátek zlevnily, v týdenním horizontu ale hlavní indexy skončily v plusu

Panevropský index STOXX Europe 600 se v pátek snížil o 0,20 % na 464,30 bodu, britský FTSE 100 odepsal 0,10 % a uzavřel na 8 004,36 bodu, německý DAX skončil se ztrátou 0,33 % na 15 482 bodech a francouzský CAC 40 se snížil o 0,25 % na 7 347,72 bodu.

V indexu STOXX Europe 600 výrazně zlevnily akcie společností NatWest Group (-6,87 %), Carnival (-4,20 %) nebo Lloyds Banking Group (-3,83 %). Dařilo se naopak cenným papírům firem Ubisoft Entertainment (+3,78 %), THG (+3,12 %) či Mercedes Benz Group (+2,84 %).

Za celý uplynulý týden index STOXX Europe 600 přidal 1,40 %, FTSE 100 se zvýšil o 1,55 %, DAX zpevnil o 1,14 % a CAC 40 si připsal 3,06 %.

Nejdůležitější páteční události na evropských trzích

• Velkoobchodní cena plynu pro evropský trh ve virtuálním obchodním uzlu Title Transfer Facility (TTF) v Nizozemsku v pátek klesla pod 50 eur za megawatthodinu. Ocitla se tak nejníže od prosince 2021. Hlavním důvodem je slabší poptávka kvůli teplejšímu počasí v zimních měsících.
• Bulharsko se vzdalo cíle přijmout příští rok v lednu jednotnou evropskou měnu euro, protože se mu nepodařilo splnit některé podmínky. Bude se ale snažit vstoupit do eurozóny nejpozději v roce 2025. Uvedla to v pátek bulharská ministryně financí Rosica Velkovová-Želevová.
• Spojené království: Maloobchodní tržby v lednu meziročně klesly o 5,1 % (odhad: -5,5 %, prosinec: -5,8 %) a meziměsíčně se zvýšily o 0,5 % (odhad: -0,3 %, prosinec: -1,2 %, revidováno z -1 %).
• Německo: Index výrobních cen v lednu meziročně vzrostl o 17,8 % (odhad: +16,4 %, prosinec: +21,6 %), meziměsíčně klesl o 1 % (odhad: -1,6 %, prosinec: -0,4 %).
• Eurozóna: Běžný účet v prosinci skončil přebytkem 28,9 miliardy eur (odhad: +13,3 miliardy eur, listopad: +12,7 miliardy eur, revidováno z +13,4 miliardy eur).

Výsledková sezóna

• Výrobce luxusních aut Mercedes-Benz loni zvýšil konsolidovaný čistý zisk o 34 % na 14,8 miliardy eur. Německé automobilce pomohlo účinnější řízení nákladů a také to, že se zaměřila na auta vyšší třídy, která mají vyšší ziskovou marži. Firma ale ve svém pátečním sdělení varovala před nižším ziskem v letošním roce, zejména kvůli ekonomické nejistotě.
• Francouzsko-nizozemská letecká společnost Air France-KLM loni hospodařila s čistým ziskem 728 milionů eur po ztrátě 3,3 miliardy eur v předchozím roce. Firma, která podobně jako další aerolinky těží z růstu poptávky po letecké přepravě po útlumu způsobeného pandemií covidu-19, to v pátek uvedla v tiskové zprávě.
• Francouzská elektrárenská společnost EdF vykázala za celý loňský rok rekordní čistou ztrátu 17,9 miliardy eur. Přispěl k tomu nebývalý počet odstávek jaderných reaktorů, roli ale sehrála i regulace cen energií, uvedla v pátek firma v tiskové zprávě. EdF směřuje k úplnému zestátnění, za rok 2021 vykázala čistý zisk 5,1 miliardy eur.
• Výsledky Hermès International v 4Q: Tržby 2,99 miliardy eur (odhad: 2,81 miliardy eur), tržby za rok 2022 dosáhly 11,6 miliardy eur a čistý zisk 3,37 miliardy eur, skupina navrhne zvýšení dividendy z 8 na 13 eur.
• Výsledky NatWest Group v 4Q: Čistý zisk 1,26 miliardy liber (odhad: 940 milionů liber). Společnost hodlá v první polovině roku 2023 zahájit program zpětného odkupu akcií v objemu až 800 milionů liber.
• Výsledky Allianz v 4Q: Čistý zisk 2,01 miliardy eur (odhad: 2,03 miliardy eur), společnost zvýšila dividendu o 5,6 % na 11,40 eura.
• Výsledky Swiss Re za rok 2022: Čistý zisk 472 milionů dolarů (odhad: 438,5 milionu dolarů).

Hlavní události uplynulého týdne na evropských trzích

• Bývalý šéf zkrachovalé německé finanční společnosti Wirecard Markus Braun v pondělí před soudem popřel, že by se podílel na podvodech v podniku. Uvedl, že kolapsu firmy hluboce lituje, ale odmítá veškerá obvinění vůči své osobě. V případě prokázání viny hrozí Braunovi až 15 let vězení, napsala agentura Reuters.
• Brexit zastavil vlnu podnikatelských investic, Británie kvůli němu přišla o 29 miliard liber, což je zhruba 1,3 % hrubého domácího produktu (HDP). Každá britská domácnost přišla tedy asi o 10 000 liber. V rozhovoru, který v pondělí zveřejnil server The Overshoot, to řekl Jonathan Haskel z britské centrální banky. Její činitelé před dopady brexitu nevarují poprvé. Sílí přitom obavy, že Británie směřuje k vleklému ekonomickému poklesu.
• Turecko loni vykázalo nejvyšší deficit bilance běžného účtu nejméně za 10 let. K hlavním příčinám patří prudký růst dovozu zlata a nákladů na energie. Téměř polovinu schodku ale pomohl financovat nevysvětlený příliv kapitálu, uvedla v pondělí agentura Bloomberg.
• Automobilky Nissan a Renault investují v Indii 600 milionů dolarů do výroby šesti nových modelů. O investici v pondělí informovaly na webu své aliance. Tímto krokem se snaží reagovat na klesající tržní podíly na indickém trhu, který nabývá na globálním významu, uvedla agentura Reuters. Automobilky minulý týden oznámily restrukturalizaci své aliance a vedle Indie se zavázaly spolupracovat i v Evropě a Latinské Americe.
• Česká ekonomika bude v prvním čtvrtletí letošního roku stagnovat a za celý rok vykáže růst o 0,1 procenta. To bude výrazně pod očekávaným průměrem celé Evropské unie. Počítá s tím v pondělí zveřejněná makroekonomická prognóza Evropské komise, která v případě České republiky nijak nezměnila dřívější odhady letošního minimálního růstu hrubého domácího produktu. K rychlejšímu růstu by se česká ekonomika měla vrátit v příštím roce, kdy Evropská komise očekává růst HDP o 1,9 procenta. Loni české hospodářství vzrostlo o 2,5 procenta.
• Evropská ekonomika se v první části letošního roku navzdory pokračujícím dopadům ruské agrese na Ukrajině vyhne dosud avizované recesi a letošní hospodářský růst bude proti původním odhadům vyšší. V zimní makroekonomické předpovědi to v pondělí uvedla Evropská komise (EK). Hrubý domácí produkt zemí Evropské unie tak podle komise letos vzroste o 0,8 procenta, což je o půl procentního bodu více, než předpovídala na podzim.
• Běžný účet platební bilance ČR, který je souhrnem všech ekonomických transakcí české ekonomiky se zahraničím, skončil loni rekordním schodkem 380,1 miliardy korun. Vyplývá to z předběžných údajů, které v pondělí zveřejnila Česká národní banka (ČNB). Předloni dosáhl schodek 51,1 miliardy korun, tehdy zaznamenal běžný účet platební bilance deficit poprvé od roku 2013. Dosavadní rekordní deficit byl z roku 2007 se 177,1 miliardy korun.
• Švýcarsko: Index spotřebitelských cen v lednu vzrostl meziročně o 3,3 % (odhad: +2,7 %, prosinec: +2,8 %) a meziměsíčně o 0,6 % (odhad: +0,3 %, prosinec: -0,2 %).
• Ekonomika Evropské unie loni v čtvrtém čtvrtletí stagnovala, hrubý domácí produkt se tak proti předchozím třem měsícům podle sezónně přepočtených údajů nezměnil. Ve zpřesněné zprávě to v úterý uvedl statistický úřad Eurostat, který tak potvrdil rychlý odhad z konce ledna. Česká republika je však v recesi, její ekonomika o 0,3 % klesla. Ze zemí, z kterých jsou data k dispozici, jsou v recesi už jen Maďarsko a Finsko. V zemích platících eurem ekonomika o 0,1 % vzrostla, což je také v souladu s prvním odhadem Eurostatu. V třetím čtvrtletí růst v eurozóně činil 0,3 % a stejný byl i v celé EU.
• Americký deník The New York Times (NYT) se obrátil na nejvyšší soud Evropské unie ve snaze získat textové zprávy, které si předsedkyně Evropské komise (EK) Ursula von der Leyenová posílala se šéfem farmaceutické společnosti Pfizer Albertem Bourlou. Žaloba byla podána 25. ledna, detaily však zatím Soudní dvůr EU neposkytl, zjistil web Politico.
• Evropská unie v úterý přidala Rusko na seznam zemí nespolupracujících s unijními úřady v daňových otázkách. Podle českého ministra financí Zbyňka Stanjury krok souvisí s ruskou invazí na Ukrajinu, během níž Moskva neposkytuje důvěryhodné informace o ekonomických záležitostech. Unie rozšířila listinu takzvaných daňových rájů také o Kostariku, Marshallovy ostrovy a Britské Panenské ostrovy. Celkem je na ní 16 zemí, informovala Rada EU.
• Indická letecká společnost Air India si objednala 250 letounů od evropského výrobce Airbus a 220 letadel od jeho amerického konkurenta Boeing. Katalogová hodnota zakázky pro Boeing činí 34 miliard dolarů, Airbus již své katalogové ceny nezveřejňuje.
• Spojené království: Míra nezaměstnanosti za tři měsíce do prosince v souladu s odhady zůstala na 3,7 %, počet nezaměstnaných se v lednu snížil o 12,9 tisíce (prosinec: -3,2 tisíce).
• Německo: Index velkoobchodních cen v lednu meziročně vyskočil o 10,6 % (odhad: +13,5 %, prosinec: +12,8 %), meziměsíčně se zvýšil o 0,2 % (odhad: -1,3 %, prosinec: -1,6 %).
• Mezinárodní automobilová skupina Stellantis v Polsku otevře nové centrum pro vývoj softwaru nedaleko své továrny. Oznámila to ve středu firma. Centrum bude stát ve městě Gliwice na jihozápadě Polska a bude v něm pracovat až 300 lidí.
• Průmyslová výroba v Evropské unii se v prosinci podle sezónně přepočtených údajů snížila o 0,4 %, zatímco v listopadu se po zpřesnění údajů o 1,2 % zvýšila. V odhadu to ve středu oznámil statistický úřad Eurostat. V České republice výroba o 0,3 procenta vzrostla, což je výrazné zpomalení proti tříprocentnímu růstu v listopadu.
• Míra inflace v Polsku se v lednu zvýšila na 17,2 % z prosincové hodnoty 16,6 %. V předběžné zprávě to ve středu oznámil polský statistický úřad. Analytici čekali výraznější růst. Nejvíce se zvýšily ceny potravin a pohonných hmot.
• Míra inflace v Británii se v lednu snížila o 0,4 procentního bodu na 10,1 %, což je překvapivě výrazný pokles. Dále tak sestoupila z maxima za 41 let, které činí 11,1 % a které je z loňského října. V předběžné zprávě to ve středu uvedl britský statistický úřad. Zvýšily se zejména ceny potravin a služeb, zlevnily naopak pohonné hmoty a služby v restauracích a hotelech. Ekonomové v anketě agentury Reuters očekávali pokles inflace na 10,3 %.
• Spojené království: Index výrobních cen v lednu meziročně stoupl o 13,5 % (odhad: +14,4 %, prosinec +14,6 %, revidováno z +14,7 %) a meziměsíčně o 0,5 % (odhad: +0,1 %, prosinec: -0,8 %).
• Spojené království: Index cen rezidenčních nemovitostí DCLG v prosinci meziročně stoupl o 9,8 % (odhad: +11,2 %, listopad: +10,6 %, revidováno z +10,3 %).
• Eurozóna: Obchodní bilance v prosinci skončila deficitem 8,8 miliardy eur (odhad: -12,5 miliardy eur, listopad: -11,7 miliardy eur).
• Norské ropné a plynárenské firmy výrazně zvýšily plán letošních investic, koncem loňského roku totiž navrhly ještě desítku nových projektů. Největší podnikatelský sektor v zemi očekává, že letos investuje 187,8 miliardy norských korun (NOK, 406,6 miliardy Kč). Loni v listopadu počítal s investicemi za 149,7 miliardy NOK. Ukázal to průzkum norského statistického úřadu. V příštím roce podle předběžného odhadu firmy počítají s investicemi v objemu 178,6 miliardy NOK.
• Německá společnost Infineon dostala povolení postavit v Drážďanech za pět miliard eur závod na výrobu čipů. Se zahájením výroby se počítá od roku 2026, uvedla ve čtvrtek firma na svém webu. Výrobce čipů používaných v automobilech a datových centrech uvedl, že půjde o největší jednorázovou investici v jeho historii.
• Německý potravinářský diskont Aldi chce v Británii v letošním roce vytvořit 6 000 pracovních míst. Chystá se také otevírat nové pobočky. Firma, která byla zvolena nejoblíbenějším supermarketem v Británii, to ve čtvrtek uvedla na svém webu.

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Nizozemský pivovar Heineken loni zvýšil provozní zisk bez mimořádných položek o 24 % na 4,5 miliardy eur. Firma zaznamenala růst na všech trzích, výrazně se zlepšilo zejména podnikání v Asii. Heineken, který je druhým největším prodejcem piva na světě, to ve středu uvedl v tiskové zprávě.
• Nadnárodní těžařský gigant Glencore v loňském roce zvýšil čistý zisk o téměř 250 % na rekordních 17,3 miliardy dolarů. Za růstem zisku stály vysoké ceny uhlí, ropy a dalších komodit. Oznámila to ve středu firma. Dodala, že svým akcionářům vyplatí více než sedm miliard dolarů.
• Nizozemská maloobchodní skupina Ahold Delhaize v loňském čtvrtém čtvrtletí zvýšila očištěný provozní zisk o 22,4 % na 1,026 miliardy eur. Podnik to ve středu uvedl v tiskové zprávě. Výsledky překonaly očekávání analytiků, zejména díky úsporám a příznivému vývoji ve Spojených státech.
• Výsledky Kering za rok 2022: Tržby 20,35 miliardy eur (meziročně +9 %), tržby v 4Q: 5,28 miliardy eur (odhad: 5,48 miliardy eur), společnost zvýšila dividendu z 12 na 14 eur.
• Výsledky Barclays v 4Q: Čistý zisk 1,04 miliardy liber (odhad: 919 milionů liber), výnosy 5,8 miliardy liber (odhad: 6,07 miliardy liber).
• Švýcarské společnosti Nestlé, největší potravinářské firmě světa, loni klesl čistý zisk o 45 % na 4,9 miliardy švýcarských franků. K hlavním důvodům patří zdražení ingrediencí a komodit, stejně jako vliv mimořádného zisku z prodeje akcií firmy L'Oreal zaúčtovaný v roce 2021. Tržby loni ale částečně díky růstu cen vzrostly.
• Evropský výrobce letadel Airbus loni zvýšil zisk před úroky a zdaněním (EBIT) o 16 % na 5,6 miliardy eur. Firma o tom ve čtvrtek informovala ve svých výsledcích hospodaření. Překonala tak očekávání trhu. Letos chce Airbus dodat 720 letadel. Stejný plán měl i loni, ten ale nakonec nesplnil.
• Francouzská automobilka Renault se loni kvůli odchodu z ruského trhu propadla do ztráty 700 milionů eur po zisku téměř 967 milionů eur v předchozím roce. Tržby se ale zvýšily a firma plánuje poprvé od roku 2019 vyplatit dividendu.
• Výsledky Standard Chartered v 4Q: Upravený zisk před zdaněním 529 milionů USD (odhad: 769,6 milionu USD).
• Výsledky Commerzbank v 4Q: Čistý zisk 472 milionů eur (odhad: 411,9 milionu eur).

Zdroj: CNBC