Petr Zýma (XTB): Jak se stát ziskovým traderem?

Co Vás přitáhlo k tradingu?

Během studií oboru finance na americké Creighton University jsem se dostal do akademického týmu spravujícího portfolio školní nadace (akcie, dluhopisy, ETF). Tam jsem se poprvé dostal k obchodování. Tím dostala teorie i reálné obrysy a tato zkušenost ve mně utvrdila zájem o obor. K aktivnímu obchodování jsem se dostal poté, byla to přirozená nadstavba spojená se zájmem o finanční trhy a další možnost, jak zhodnocovat vlastní kapitál.

Můžete popsat svůj obchodní styl? A na jaké instrumenty se obvykle zaměřujete?

Připravuji strategie se střednědobým horizontem, to znamená okolo jednoho roku. Na základě více než desetileté zkušenosti jsem opustil myšlenku hledání jedné neprůstřelné strategie, protože trhy svojí dynamikou nabízejí více možností právě v tomto kratším intervalu. Primárně hledám volatilní trhy, kde dochází k vychýlení ceny od průměru na základě konkrétních událostí nebo změny fundamentů.

Jak se rozhodujete, kdy vstoupíte do obchodu nebo kdy z něj vystoupíte? A jaké faktory zvažujete?

Mám sérii kroků, které podstupuji, pokud zvažuji jednotlivé trhy. Nejprve hledám trh, který svým vychýlením mimo své průměrné hodnoty nabízí pozitivní poměr mezi potenciálním výnosem a rizikem. Zaměřuji se na důvody pohybu ceny daného aktiva, zda jsou důvodem změny (makroekonomického prostředí, sentimentu), nebo pouhá nejistota. Dále si na historických datech zjišťuji extrémy daného trhu, například trendové posloupnosti nebo průměrné a maximální denní pohyby. U všech svých obchodovaných trhů nepřemýšlím pouze o možnostech výnosu, ale také si modeluji moment, kdy se daný trh vyvíjí mimo mé představy, abych jej mohl včas s nějakou řízenou ztrátou opustit.

Jak důležité pro celkový úspěch je mít dobře definovaný obchodní plán? A jak takové své plány následujete, přizpůsobujete situaci a podobně?

Je důležité znát důvody pro vstup do obchodu. To může pomoci při hledání vhodných informací pro další analýzu. Přiznávám, že několik instrumentů jsem začal obchodovat pouze ze zvědavosti, čímž jsem sám sebe dostal pod tlak, abych o daném trhu přemýšlel konstruktivně. Nejsem teoretik, mé znalosti vycházejí z osobní zkušenosti.

Jak řešíte obchody, které nejdou podle plánu, a jak se snažíte snižovat ztráty?

Před každým obchodem již vím, s jakým rizikem do něj vstupuji, takže pokud realizuji ztrátu, je to vždy částka, se kterou jsem předem počítal. Toto emoční odpoutání od peněz umožňuje mít volné ruce pro obchodování.

Jakou roli při vašich rozhodnutích hraje technická analýza a jaké její nástroje a indikátory považujete za nejužitečnější?

S postupným vývojem mého stylu obchodování se mění i náhled na trhy, a to včetně používaných strategií a nástrojů. Můj styl je nyní definován odhadem makroekonomického vývoje. Technika v tomto směru hraje sekundární roli a používám ji primárně pro odhad úrovní pro realizaci zisku nebo ztráty a pro opakované vstupy do předchozích uzavřených pozic. Metody price action jsou pro mě zásadní – supporty, rezistence a trendové a obratové formace jsou ty hlavní, které sleduji.

Dokázal byste popsat nějaký nedávný obchod, který jste provedl, a vysvětlit svůj myšlenkový proces, který za ním stál?

Poměrně úspěšné obchody byly na dolarových párech a dolarovém indexu, do kterého jsem vstupoval při změně rétoriky americké centrální banky. Ta totiž svého času začala nahlas uvažovat o zvyšování úrokových sazeb.

Jak sledujete a analyzujete své obchodní výsledky a jaké metriky používáte k hodnocení?

Mám jednoduchý přehled o výkonu jednotlivých aktiv a ve chvíli, kdy se ziskovost instrumentu výrazně změní, tak se vrátím k podkladové myšlence; zda stále platí, či se situace změnila.

Jak se vypořádáváte s výkyvy emocí, které obchodování přináší, a jaké strategie používáte k udržení disciplíny a soustředění?

Trading by měl být spojen s rizikovým kapitálem. Tím pádem jde o peníze, které nutně nepotřebuji. Mnohem lépe se pak psychicky vyrovnávám se ztrátami, ale i se zisky. V této věci neexistuje zkratka, jde o zkušenosti a množství obchodů, které pomohou tento přístup vstřebat.

Co považujete za největší výzvy, kterým obchodníci na trzích v současnosti čelí, a jak se těmto výzvám přizpůsobujete?

Jako první mě napadne přesycení informacemi, které může vést k tomu, že obchodník ztratí pozornost, odchýlí se od hlavní myšlenky svého obchodu a začne reagovat emotivně na množství nových informací.

Jste součástí projektu XTB Live Trading. Mohl byste jej krátce popsat?

Již deset let komentujeme dění na trzích prostřednictvím projektu XTB Live Trading. Podle názvu je evidentní, že se jedná o tradingové účty, které v přímém přenosu spravujeme a na nichž ukazujeme své vlastní strategie a postupy. Na české scéně nenajdeme podobný projekt s takovou transparentností, obchodní aktivitou a historií. Naše obchodování lze zhlédnout na YouTube kanálu XTB.

V čem spatřujete hlavní přidanou hodnotu těchto videí pro začínající obchodníky?

Hlavní zásadou obchodních účtů, které mají ambice zůstat aktivní delší dobu, je práce s rizikem, jelikož ztráty a jejich akceptace patří k obchodování. Fakt, že na svých účtech vždy hovoříme o tom, s jakým rizikem budeme pozice dále řídit, lze chápat jako hlavní poselství celého projektu. Jsme konzistentní a nehledáme zásadní změny po každém neúspěchu, to může být také jistá inspirace.

Měl byste na závěr nějakou praktickou radu pro všechny obchodníky, kteří nejsou zatím spokojeni se svými výsledky?

Nesnažit se zobchodovat každý pohyb a najít způsob, jak se emočně odpoutat od peněz.

Zajímáte se o trading? XTB pořádá 25. března 2023 od 13.00 ONLINE TRADING KONFERENCI 2023, na které budou přední čeští a slovenští obchodníci a další experti probírat témata jako začátky v tradingu, obchodování v prostředí vysokých úrokových sazeb a další. Více informací a možnost bezplatné registrace najdete na webu cz.xtb.com/online-trading-konference-2023.