Co musíte ráno vědět (12. prosince)

1. Americké akcie v úterý po kolísavém obchodování převážně mírně ztratily, v centru pozornosti jsou vztahy Číny a USA

Americké akcie mírně oslabily navzdory počátečnímu optimismu ohledně obchodních rozhovorů mezi Spojenými státy a Čínou. Náladu na trhu zasáhly politické spory kolem budování zdi na hranici s Mexikem, které by mohly narušit fungování americké vlády. Negativní vliv měla rovněž přetrvávající nejistota ohledně odchodu Británie z Evropské unie. Index Dow, který zahrnuje akcie třiceti předních amerických podniků, ztratil 0,22 procenta a obchodování uzavřel na 24 370,24 bodu, širší index S&P 500 klesl o 0,04 % na 2 636,78 bodu a index technologického trhu Nasdaq Composite se zvýšil o 0,16 % na 7 031,83 bodu. Index volatility VIX klesl o 3,89 % na 21,76 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA stoupl o dva bazické body na 2,88 %.

2. Evropské burzy v úterý zpevnily, výrazně stoupl sektor základních materiálů

Evropské akciové trhy zakončily úterní obchodování v zelených číslech, když se investoři soustředili na jednání britské premiérky Theresy Mayové se špičkami EU a na obchodní spor mezi USA a Čínou. Regionální index STOXX Europe 600 získal 1,53 % na 344,18 bodu, britský FTSE 100 vzrostl o 1,27 % na 6 806,94 bodu, francouzský CAC 40 si připsal 1,35 % na 4 806,2 bodu a německý DAX stoupl o 1,49 % na 10 780,51 bodu. Z novinek týkajících se obchodního vztahu mezi Čínou a USA těžil zejména sektor základních materiálů. Čínský vicepremiér Liu He v úterý potvrdil, že druhá největší světová ekonomika dále jedná se zástupci administrativy Donalda Trumpa. Výsledkem by měla být komplexní obchodní dohoda mezi oběma zeměmi. Pozitivně na tuto zprávu zareagovaly zejména akcie těžařských gigantů Rio Tinto (+3,27 %) a Anglo American (+5,5 %).

3. Pražská burza v úterý ztratila více než procento, nedařilo se finančním titulům

Pražská burza v úterý prohloubila ztrátu z pondělního obchodování, index PX přišel o 1,14 % na 1 017,36 bodu. Dolů burzu stáhly zejména akcie Erste Group Bank a Monety Money Bank, proti trendu šla společnost Avast. Objem obchodů byl se 740 miliony korun nadprůměrný. Nejobchodovanější byly cenné papíry ČEZ, které odepsaly 1,32 % na 523,50 Kč. Nejvíce ztratily akcie Erste Group Bank, jež zlevnily o 2,79 % na 823,20 Kč. Nedařilo se ani dalším finančním titulům - Komerční banka odevzdala 0,56 % na 880 Kč, MONETA Money Bank spadla o 1,57 % na 75,20 Kč a pojišťovna VIG klesla o 1,17 % na 549,50 Kč.

4. Očekávané události

V noci na středu Japonsko odtajní tovární objednávky a Čína se pochlubí objemem přímých zahraničních investic. V Evropě bude z makrodat poutat pozornost jen zveřejnění průmyslové výroby v eurozóně, náladu na trzích by ale mohlo ovlivnit také jednání předsedy Evropské komise Jeana-Clauda Junckera s italským premiérem Giuseppem Contem o podobě italského rozpočtového plánu. Spojené státy na trh pošlou inflační statistiku a pravidelné týdenní zprávy o počtu žádostí o hypotéku a o zásobách ropy na americkém území. Očekávané události celého týdne včetně odhadů analytiků najdete v našem burzovním kalendáři.

Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.

5. Ministerstvo financí a ČNB zřejmě opět nedoporučí vládě nyní přijímat euro

Ministerstvo financí a Česká národní banka zřejmě opět doporučí vládě zatím nestanovovat cílové datum vstupu do eurozóny. Vláda má ve středu na programu každoroční materiál Ministerstva financí a ČNB o vyhodnocení plnění maastrichtských konvergenčních kritérií a stupně ekonomické sladěnosti ČR s eurozónou. Materiál takové doporučení vždy v posledních letech obsahoval. Vláda Andreje Babiše ve svém programovém prohlášení uvedla, že nebude o vstup do eurozóny usilovat.

6. Státy EU potvrdily dohodu s europarlamentem o rozpočtu EU na 2019

Členské země EU v úterý podpořily nedávnou dohodu s Evropským parlamentem o novém návrhu rozpočtu unie na rok 2019. Celková výše závazků rozpočtu bloku má dosáhnout 165,8 miliardy eur, proti letošnímu upravenému rozpočtu je to nárůst o 3,2 %. Platby budou o 2,4 % vyšší než letos a dosáhnou 148,2 miliardy eur.

7. Nákup dluhopisů ECB je podle soudu v souladu se zákony EU

Program nákupů dluhopisů Evropské centrální banky je v souladu se právem EU, a nepřekračuje tak mandát ECB. Rozhodl o tom v úterý Soudní dvůr EU, což je nejvyšší evropský soud. Zabýval se stížnostmi skupiny německých euroskeptiků. ECB spustila program nákupů dluhopisů v březnu 2015. Do konce letošního roku by měla program za 2,5 bilionu eur ukončit.

8. Trump napsal, že pohraniční zeď může postavit armáda

Pokud američtí zákonodárci nevyčlení peníze na stavbu zdi na hranicích s Mexikem, je prezident Spojených států Donald Trump připraven obejít Kongres a bariéru vybudovat s pomocí armády. Před úterní schůzkou s vůdkyní demokratů ve Sněmovně reprezentantů Nancy Pelosiovou a šéfem demokratů v Senátu Chuckem Schumerem, se kterými hovořil o financování federální vlády a také o zdi, to Trump napsal na Twitteru. Později se s oběma politiky dostal přímo před televizními kamerami do ostré výměny názorů, kvůli čemuž například americké akcie odevzdaly část denních zisků.

9. CzechTrade: Pro exportéry je nejhorší nejistota spojená s brexitem

Horší než případný tvrdý brexit je pro exportéry nejistota spojená s vyjednáváním odchodu Velké Británie z EU. České výrobky jsou kvůli velkému oslabení libry na ostrovech stále dražší, a tedy méně konkurenceschopné. Na setkání s novináři to v úterý uvedl vedoucí kanceláře agentury CzechTrade v Londýně Martin Macourek.

10. Rusko pokutovalo Google kvůli zakázaným výsledkům vyhledávání

Rusko vyměřilo americkému internetovému vyhledávači Google pokutu půl milionu rublů, protože z výsledků vyhledávání neodstraňoval odkazy na zakázaný obsah. Oznámil to v úterý podle agentury AFP ruský úřad pro dozor nad internetem a komunikacemi Roskomnadzor.

Zpravodajství sledujte na Investičním webu celý den on-line ZDE.

BONUS

Inflace ve Venezuele již přesáhla milion procent

Venezuela se již delší dobu potýká s hospodářskou recesí provázenou hyperinflací. V listopadu již meziroční míra inflace dosáhla 1,3 milionu procent a podle Mezinárodního měnového fondu bude hůře. V příštím roce totiž MMF předpovídá Venezuele zrychlení inflace na deset milionů procent.

Venezuelský prezident Nicolás Maduro byl koncem minulého měsíce donucen zvýšit minimální měsíční mzdu o 150 % na 4 500 bolívarů, což podle kurzu na černém trhu odpovídá méně než deseti dolarům. Podle Madura je Venezuela obětí ekonomické války vedené opozicí za pomoci Washingtonu. Kritici však tvrdí, že problémy v zemi jsou výsledkem špatných politických rozhodnutí, včetně nekontrolovaného tištění peněz k financování rostoucího rozpočtového deficitu.