Ty správné investice do ETF pro dynamické i konzervativní investory
|

Ty správné investice do ETF pro dynamické i konzervativní investory

Paleta burzovně obchodovaných fondů (ETF) je široká. Před výběrem vhodné kategorie byste měli vědět, zda patříte mezi konzervativní, vyvážené, či dynamické investory. Jen tak můžete vybrat fond, který splní vaše investiční očekávání. Do které kategorie patříte? A na které fondy se zaměřit?

Alokace investic ETF

V každé investiční příručce se dočtete o třech skupinách investorů – konzervativních, vyvážených a dynamických. Lidé v těchto skupinách se liší především v postoji k riziku, které jsou ochotni pro dosažení požadovaného výnosu podstoupit.

Konzervativní investor

Podle dostupných statistik se velká část českých investorů řadí do skupiny konzervativních investorů. Tito lidé od svých investic očekávají především nízkou volatilitu a kladný výnos překonávající úroky u spořicích či termínovaných produktů.

Nízkou volatilitou se vyznačují burzovně obchodované fondy investující do nástrojů peněžního trhu, hypotéčních zástavních listů a kvalitních státních dluhopisů. Například ETF iShares eb.rexx Money Market (DE000A0Q4RZ9) investuje do německých státních dluhopisů se splatností od jednoho měsíce do jednoho roku. Celková výkonnost tohoto ETF je nízká. Od 29. července 2008 vzrostl kurz fondu o 5,2 %, což odpovídá 1,06 % p.a.. Vzhledem k současné situaci na trhu jsou vyhlídky na uspokojivé výnosy malé. Pro nejkonzervativnější české investory jsou nyní zajímavější výnosy ze spořicích produktů.

Vyšší výkonnost nabízejí fondy investující do státních dluhopisů vyspělých zemí. V nabídce německé burzy jsou jak ETF investující do státních dluhopisů jednotlivých zemí (například německých, francouzských, italských nebo amerických), tak fondy zaměřené na širší regiony. Konzervativní investoři by se měli zaměřit právě na fondy s širší regionální alokací.

Jako příklad lze uvést db x-trackers II Global Sovereign UCITS ETF (LU0378818131). Tento fond drží v portfoliu státní dluhopisy 21 vyspělých zemí světa. Nejvyšší váhu v portfoliu mají státní dluhopisy USA (35 %) a Japonska (26 %). Zastoupeny jsou i dluhopisy Spojeného království, Itálie, Francie, Německa, Španělska, Nizozemska či Belgie. Přibližně čtvrtinu portfolia tvoří bondy se splatností od jednoho do tří let (26,7 %), dále jsou zastoupeny dluhopisy se splatností tři až pět let (20,2 %) a pět až sedm let (13,4 %). Nechybějí ani dluhopisy s dlouhou splatností (nad 25 let). Uvedený ETF byl založen v lednu 2009 a od té doby nabídl zhodnocení o 23,32 %.

Vyvážený investor

Vyvážený investor vyžaduje vyšší výnos a je ochoten podstoupit vyšší riziko. I když najdeme na německé Xetře smíšené ETF, řada investorů si sestavuje vlastní vyvážené portfolio z dluhopisových a akciových fondů. Konečné váhové zastoupení akcií v investičním portfoliu se odvíjí od míry rizika, které je investor ochoten podstoupit.

Základem vyváženého portfolia by měly být globální akciové ETF. Příkladem může být iShares MSCI World (DE000A0HGZR1). V portfoliu fondu nejdete akcie firem z USA (53,9 %), Japonska (9,3 %), Spojeného království (9,2 %), Kanady, Francie, Švýcarska, Austrálie či Německa. Z hlediska sektorové alokace dominuje sektor financí (20,8 %) následovaný spotřebním zbožím, IT a zdravotnictvím. Uvedený fond si od svého založení v říjnu roku 2005 připsal téměř 50 %, což odpovídá 5,3 % p.a..

K doplnění akciové části portfolia lze využít fondy, které investují v rámci defenzivních sektorů (například spotřebního zboží nebo zdravotnictví). Nemusíte se vyhýbat ani rozvíjejícím se trhům, jež zahrnuje například ETF iShares MSCI ACWI (DE000A1JS9A4).

Kompetní článek z 21. května 2013 najdete na serveru ETFs.cz

Zdroj: ETFs.cz
Americké akcie v úterý povzbudily výsledkové zprávy firem za třetí…
Americké akcie v úterý povzbudily výsledkové zprávy firem za třetí…
před hodinou

Americké akcie v úterý povzbudily výsledkové zprávy firem za třetí kvartál

Americké akcie uzavřely úterní obchodování se zisky, když je povzbudily výsledkové zprávy firem za třetí čtvrtletí. V...
Americké akcie Shrnutí obchodování v USA
Huawei stále v Evropě získává kontrakty na zařízení pro sítě 5G
21:31

Huawei stále v Evropě získává kontrakty na zařízení pro sítě 5G

Čínská společnost Huawei sice čelí ze strany Spojených států obviněním ohledně možné špionáže, poptávka po jejích...
Telekomunikace Technologie Čína
Nová německá pravidla nevylučují Huawei z výstavby sítí 5G
21:07

Nová německá pravidla nevylučují Huawei z výstavby sítí 5G

Němečtí regulátoři v úterý zveřejnili návrh pravidel pro výstavbu sítí páté generace (5G), který z dodávek potřebných...
Telekomunikace Německo Čína
Firma Benettonových se bude spolupodílet na záchraně Alitalie
20:43

Firma Benettonových se bude spolupodílet na záchraně Alitalie

Firma vlastněná rodinou Benettonových se bude spoluucházet o problémovou aerolinku Alitalia. Společnost Atlantia...
Itálie Doprava
Ryanair bude v létě létat z Prahy do Soluně a na Rhodos
19:23

Ryanair bude v létě létat z Prahy do Soluně a na Rhodos

Irské nízkonákladové aerolinky Ryanair zavedou od dubna 2020 dvě pravidelné přímé linky mezi Prahou a Řeckem. Během...
Doprava Evropské akcie Česká republika
Google představil čtvrtou generaci svých chytrých telefonů Pixel
Google představil čtvrtou generaci svých chytrých telefonů Pixel
18:14

Google představil čtvrtou generaci svých chytrých telefonů Pixel

Americký internetový gigant Google v úterý představil čtvrtou generaci svých chytrých telefonů Pixel a některá další...
Alphabet (Google) Americké akcie Technologie
Evropské akcie v úterý zdražily díky naději na uzavření brexitové…
Evropské akcie v úterý zdražily díky naději na uzavření brexitové…
18:00

Evropské akcie v úterý zdražily díky naději na uzavření brexitové dohody

Evropské akciové trhy zakončily úterní obchodování v zelených číslech, když těžily ze slov hlavního brexitového...
Evropské akcie Shrnutí obchodování v Evropě
Zalando chce mít do roku 2023 v managementu nejméně 40 % žen
17:36

Zalando chce mít do roku 2023 v managementu nejméně 40 % žen

Největší evropský prodejce módy na internetu Zalando chce mít do roku 2023 v managementu nejméně 40 procent žen....
Německo Móda a design Evropské akcie
ČR v žebříčku konkurenceschopnosti WEF spadla o tři místa na 32.…
ČR v žebříčku konkurenceschopnosti WEF spadla o tři místa na 32.…
17:20

ČR v žebříčku konkurenceschopnosti WEF spadla o tři místa na 32. příčku

Česko spadlo v mezinárodním žebříčku konkurenceschopnosti za období 2019/2020 Světového ekonomického fóra (WEF) o tři...
Česká republika Česká ekonomika
Průzkum: Třetina britských automobilových firem propouští
17:03

Průzkum: Třetina britských automobilových firem propouští

Zhruba čtyři pětiny britských firem působících v automobilovém průmyslu se obávají, že odchod Británie z Evropské...
Spojené království Auta Evropská unie
Pražská burza v úterý nepatrně stoupla, nahoru ji táhly akcie…
Pražská burza v úterý nepatrně stoupla, nahoru ji táhly akcie…
16:45

Pražská burza v úterý nepatrně stoupla, nahoru ji táhly akcie Komerční banky

Pražská burza zakončila úterní obchodování v zelených číslech, index PX ale zpevnil pouze o 0,09 % na 1 020,39 bodu....
Akcie ČR Shrnutí obchodování v ČR
Experti ČNB: Zatím nás nečeká ani euro, ani konec hotovosti
Experti ČNB: Zatím nás nečeká ani euro, ani konec hotovosti
16:35

Experti ČNB: Zatím nás nečeká ani euro, ani konec hotovosti

I když v poslední době roste popularita bezhotovostních plateb a dalších inovací v bankovnictví, konec hotovosti...
ČNB Centrální banky Česká koruna
Reuters: AXA zvažuje odprodej aktivit ve střední Evropě, včetně ČR
Reuters: AXA zvažuje odprodej aktivit ve střední Evropě, včetně ČR
16:18

Reuters: AXA zvažuje odprodej aktivit ve střední Evropě, včetně ČR

Finanční skupina AXA zvažuje prodej svých aktivit ve střední Evropě - v Polsku, na Slovensku a v České republice....
Francie Evropské banky Evropské akcie
Ze světa investičních doporučení (15. října)
16:00

Ze světa investičních doporučení (15. října)

Které akcie si v úterý vysloužily pozornost analytiků? Nabízíme přehled vybraných nových a upravených investičních...
Investiční doporučení
Šéf Thomase Cooka hájil před výborem parlamentu výši svého platu
15:18

Šéf Thomase Cooka hájil před výborem parlamentu výši svého platu

Peter Fankhauser, šéf zkrachovalé britské cestovní kanceláře Thomas Cook, hájil před parlamentním výborem výši svého...
Bankrot Management Platy a osobní ohodnocení
MMF: Světová ekonomika letos vzroste nejméně od finanční krize
MMF: Světová ekonomika letos vzroste nejméně od finanční krize
15:00

MMF: Světová ekonomika letos vzroste nejméně od finanční krize

Růst světové ekonomiky v letošním roce zpomalí na tři procenta, což bude nejslabší tempo od globální finanční krize....
Světová ekonomika Hospodářský růst HDP
Norský obchod byl v září poprvé za dva roky v deficitu
14:37

Norský obchod byl v září poprvé za dva roky v deficitu

Bilance zahraničního obchodu Norska se v září poprvé za téměř dva roky propadla do deficitu. Důvodem byl prudký...
Norsko Mezinárodní obchod