9 pravidel, na která by investoři nikdy neměli zapomenout
|

9 pravidel, na která by investoři nikdy neměli zapomenout

Investování není legrace (i když to tak někdy může vypadat). Uvědomíte si to, když začínáte a stojí proti vám ostřílení profíci, kteří umějí vydělat na každé vaší chybě. Aby vás trh nepřeválcoval, nesmíte na něj vstoupit jako úplní "zelenáči". Než začnete investovat, osvojte si devítku pravidel hry.

Investování Pravidla a doporučení pro investování
Investování má pravidla - ilustrační foto

1. Devět z deseti finančníků nesleduje vaše, ale svoje zájmy

Wall Street je magnetem na nejchytřejší studenty z nejlepších univerzit, ale jen málokteří jdou do finančního sektoru, protože chtějí pomoci alokovat kapitál efektivně, jak je to učili na přednáškách. Chtějí zbohatnout. Jejich cílem je najít lidi, kteří budou ochotni utrácet za vysoké poplatky u nesmyslných produktů, které jen málokdy výkonností překonají indexové fondy.

2. Nesnažte se věštit budoucnost

Pro začátek jen několik příkladů z historie:

  • "Řecko je silné."

  • "Rusko zbankrotovalo."

  • "Ropa za 13 USD za barel."

  • "AOL dominuje internetu."

  • "Ekonomové očekávají, že americká vláda splatí dluh do roku 2009."

  • "Akcie Applu? To je vtip?"

  • "Fortune označil Enron za jednu z nejobdivuhodnějších amerických společností."

Také nadcházející dekáda zajisté přinese nečekané změny. Nesnažte se je uhodnout, raději se naučte s nimi vypořádat.

3. Spoření je důležitější než investování

Málokdo z nás spoří na důchod takovou měrou, aby mu to zajistilo důstojné stáří. Lidé se stresují s tím, zda správně investují, neustále hledají způsoby, jak zvětšit výnosy. Raději se snažte více ušetřit. Pro mladé investory to platí dvojnásob!

Strach z inflace a spoření: Jak to jde dohromady u nás a v okolních zemích?
Pro tři čtvrtiny obyvatel střední a východní Evropy je spoření důležité, nejoblíbenějšími produkty jsou stavební spoření a vkladní knížky. Poláci a Slováci jsou mistři spoření ve střední a východní Evropě - šetří 15, respektive 12 % svého měsíčního příjmu. Rakušané, Němci a Češi následují s 9 %. Většina lidí by se zadlužila jen v případě koupě domu nebo bytu.

4. Ignorujte krátkodobý šum

Zpravodajství 24 hodin denně sledují lidé, kteří dále než za oněch 24 hodin nedohlédnou. Zatímco nikdo nezmiňuje důležitý fakt, že Spojeným státům postupně roste energetická produkce, článek o tom, jak Dow Jones spadl o 100 bodů, patří k nejčtenějším zprávám.

Buď zprávy zcela ignorujte, nebo je berte jako "berličku", která vám postupně napomáhá porozumět světu, ale nikdy vás sama o sobě nepřiměje k akci.

5. Emoční inteligence je důležitější než samé jedničky ve škole

Jsou dva investoři. Jeden je vědec z NASA a pamatuje si hodnotu pí s přesností na padesát desetinných míst. Využívá páky a obchoduje několikrát týdně, protože věří, že svým intelektem přechytračí trh díky přesnému časování. Druhý je "nekňuba", který se nedostal na žádnou vysokou školu, šetří a investuje každý měsíc pomocí nízkonákladových indexových fondů, ať se děje, co che. Nesnaží se porazit trh, chce být jeho věrným společníkem. Kdo v dlouhodobém horizontu inkasuje vyšší výnosy? "Bé je správně!"

Jak říká Warren Buffett: "Při investování nezáleží na tom, zda máte IQ 160, nebo jen 130. Úspěšní investoři jsou ti, kteří znají svá omezení, zůstanou nad věcí a investují disciplinovaně."

6. Bavte se o svých penězích

Investování není jednoduché, musíte při něm bojovat s emocemi. Může vás přivést k zuřivosti, připravit o nervy, nahánět vám hrůzu, vyvolávat vzrušení nebo zmatek. Většiny rozhodnutí, při nichž podlehnete emocím, později litujete. Než uděláte velký krok s vašimi penězi, někomu se svěřte. Příteli, poradci nebo kolegovi – člověku, kterému důvěřujete. Každá rada je cenná, a pokud s ní nebudete souhlasit, jednoduše ji budete ignorovat.

Trading: 10 pravidel, díky nimž vám nebude stop-loss zlým pánem
Možná se ptáte, proč byste měli v okamžiku úvahy o nákupu finančního instrumentu plánovat, kdy a jak se ho zbavíte. Tak tedy zejména proto, že člověk je v investování tvor extrémně nedokonalý a často montuje emoce i do míst, kde nemají co dělat. Stává se pak, že se do "svých" akcií či ETF zamiluje a přehlíží zjevné varovné signály, že ne všechno je takové, jaké by být mělo. I když – ono to vlastně stejně funguje i v jiných oblastech lidského života.

7. Za většinu finančních problémů mohou dluhy

I lidé s vysokými příjmy mohou zbankrotovat a po zbytek života být odsouzeni k nařízeným splátkám. Jiní, mnohem chudší lidé, dokáží s tím, co mají, pohodlně vyjít. Nesnažte se žít si nad poměry, nemusí to dobře dopadnout. Buďte realisty a zvažte, jaký životní standard si můžete dovolit. Osobní příjem a bohatství nekorelují vždy tak, jak by se na první pohled zdálo.

8. Zapomeňte na minulou výkonnost

Ať jde o akcie, nebo fondy, jeden z nejhorších (a nejčastějších) způsobů, jak se investoři snaží posoudit investiční potenciál, představuje zpětný pohled na historické výnosy. Skutečnost, že cena akcie poslední roky rostla, neříká nic o tom, kam bude směřovat v dalších letech.

Naopak, u investic, kterým se nadprůměrně daří dnes, hrozí větší riziko, že jsou jejich ceny nafouknuté. Nakupujte tedy jen akcie firem, jejichž byznysu rozumíte a u nichž vidíte konkurenční výhodu. Při nákupu a prodeji se řiďte valuacemi.

9. Dokonalá investice neexistuje

Zlato, často považované za záruku jistoty, spadlo od 80. let do začátku nového tisíciletí o 70 %. Americké státní dluhopisy ztratily 40 % inflačně očištěné hodnoty od konce druhé světové války do začátku 80. let. Akcie, investice, kterou v roce 2000 doporučoval snad každý, přišly do března 2009 o 40 % hodnoty. A nemovitosti? Krize nekvalitních hypoték v USA potvrdila, že nic neroste do nebes.

Investování je riskantní. Valuace se mění, manažeři chybují, politici dělají špatná rozhodnutí, sektory procházejí strukturálními změnami, a proto vždy všechno nefunguje tak, jak si nalinkujeme. Klíčem jsou diverzifikace, trpělivost, otevřená mysl a schopnost postavit se davu a ignorovat mánie.

Takhle se vybírá správná akciová investice
Obecně platí, že je kurz akcie jakékoli společnosti funkcí dvou základních charakteristik: toho, jak si společnost vede, respektive jak se bude s největší pravděpodobností v budoucnu vyvíjet její hospodaření, a průměrného názoru všech účastníků trhu, jakou by tento předpokládaný scénář měl mít podobu.

Zdroj: fool.com
včera v 12:00

Investorský magazín: ČEZ pohledem analytika a investice Petra Koblice

Společnost ČEZ je dlouhodobě nejsledovanějším titulem v kurzovém lístku pražské burzy. Vedle předpokládané lepší...
ČEZ Akcie ČR Energetika
9. 10. 2019 15:00

Finanční a další výhody amerických prezidentů

Spojené státy se starají, byť někdy svérázně, o blaho své i celého světa. Ponechme však tentokrát (geo)politiku...
Spojené státy americké (USA) Donald Trump Politika
8. 10. 2019 15:00

Vzdělávání mimo školu jako výhoda v dalším studiu i na trhu práce

Stále více českých studentů se vzdělává mimo školu. Populární jsou zejména on-line kurzy, které nabízejí (i)...
Vzdělání Děti Česká republika
7. 10. 2019 12:00

Investorský magazín: Stárnutí lidstva jako investiční příležitost

Světová populace stárne a bohatne, což otevírá nové investiční příležitosti. Investice na základě tohoto...
Demografie Investiční strategie Investiční tipy
5. 10. 2019 18:00

(Nejen) český trh práce musí zareagovat na tyto globální trendy, upozorňuje ekonom

Digitalizace a automatizace jsou realitou současnosti, podmínkou pro zachování konkurenceschopnosti českých podniků a...
Česká republika Česká ekonomika Byznys a podnikání
1. 10. 2019 09:00

Dufek (ČSOB): Růst mezd v Česku je daní za úspěch, montovny vypadají jinak

Česko již dávno není (jen) levnou montovnou, podle mnoha ukazatelů v tomto ohledu struktura naší ekonomiky vypadá...
Česká republika Česká ekonomika Inflace
30. 9. 2019 12:00

Investorský magazín: Proč mají ETF smysl?

Indexové fondy šetří investorům peníze, výkonem překonávají většinu aktivně spravovaných portfolií a jsou jednodušší...
Podílové fondy ETF Ponaučení pro investory
28. 9. 2019 18:00

Klíč k lepšímu vzdělání a zařazení mladých na trh práce? Spolupráce škol a byznysu

Školy a firmy by měly spolupracovat. I díky tomu by se studenti dostali k tolik potřebné inspiraci a praxi, uvedl v...
Vzdělání Pracovní trh Byznys a podnikání
26. 9. 2019 18:00

Petr Koblic: Líbí se mi investice do startupů a menších firem s charismatickým vedením

Základem investiční strategie by měla být diverzifikace, uvedl v rámci ABCD investora generální ředitel Burzy cenných...
Small caps Investiční tipy Petr Koblic
26. 9. 2019 07:00

Automatické obchodní systémy: Možnost pro tradery s výhodami i nevýhodami robotů

Automatické obchodní systémy se nemýlí a zvládají bleskurychle sledovat a obchodovat na mnoha trzích. Jsou to ale...
Trading Obchodování Ponaučení pro investory
24. 9. 2019 18:00

Byznys: Hledají se absolventi s kritickým myšlením a globálním přehledem

Mladí lidé vstupující na trh práce by měli naprosto samozřejmě ovládat angličtinu, mít co nejvíce zájmů a schopnost...
Vzdělání Pracovní trh Zaměstnání
24. 9. 2019 07:00

Social trading: Za provizi lze kopírovat úspěšné obchodníky, zvažte ale svůj vztah k riziku

Pokud investujete a chcete své peníze trochu "rozehrát", budete muset obchodování věnovat poměrně dost času. V...
Investiční strategie Forex (FX) Trading
23. 9. 2019 12:00

Investorský magazín: Podzimní výhled pro české akcie a nízké sazby jako nový normál

Investujete do českých akcií? Investorský magazín zanořil sondu do aktuálního kurzového lístku pražské burzy....
Akcie ČR Úrokové sazby Petr Koblic
22. 9. 2019 16:00

Roman Koděra (Patria Finance): Výhody amerického akciového trhu a portfolio složené z titulů obchodovaných v Praze

Do pořadu Byznys index na TV Seznam si šéfredaktor Investičního webu Petr Novotný zve výrazné osobnosti světa...
Akcie ČR Americké akcie ČEZ
20. 9. 2019 12:00

Rathouský & Hnát: České školství i byznys potřebují chytré darebáky

Český byznys potřebuje chytré darebáky, kteří namísto memorování problémům přijdou na kloub a přistupují k nim (i...
Vzdělání Česká republika Česká ekonomika
20. 9. 2019 07:00

Lukáš Vácha (Conseq IM): V regionu sázíme na banky i na Ukrajinu

V regionu střední a východní Evropy hledáme jak dlouhodobě podhodnocené tituly, jako jsou například akcie některých...
Ukrajina Střední a východní Evropa Rozhovor
19. 9. 2019 18:00

On-line cesta k alternativním investicím (i) pro drobné investory

Svět alternativních investic byl dlouho výsadou bohatých, to se ale mění. Zkraje září byla v Česku spuštěna nová...
Investiční alternativy Sběratelství Investiční tipy
19. 9. 2019 09:00

Fond, se kterým i drobní investoři mohou vsadit na startupy (a scaleupy)

Mladé firmy, které mají silné růstové vyhlídky, ale ještě nejsou v zisku, shánějí často financování namísto v bankách...
Podílové fondy Small caps Private equity
17. 9. 2019 18:00

Koblic (BCPP) & Vácha (Conseq IM): Centrální banky v případě krize mohou přijít s inovacemi v měnové politice. Má ale jejich dohled nad růstem vůbec smysl?

Centrální banky před deseti lety, když se ekonomika hrabala z hluboké krize, přišly s neortodoxními opatřeními typu...
Centrální banky Krize Světová ekonomika
17. 9. 2019 15:00

Rathouský (Svaz průmyslu a dopravy ČR): Rušení maturity z matematiky je nebezpečné, na pracovním trhu může chybět logické myšlení

Bez solidní znalosti matematiky člověk přichází o schopnost logického myšlení a obecně mu v potřebné výbavě do života...
Vzdělání Pracovní trh Česká republika