50 nešťastných investičních pravd
|

50 nešťastných investičních pravd

Investování má bohužel často pro mnoho začínajících investorů hořkou příchuť. Nejvíce chyb působí neznalost, které lze snadno předejít tím, že se do investování nevrhnete po hlavě, ale vyslechnete si zkušenosti profíků.

Investování Pravidla a doporučení pro investování
Investorská chyba - ilustrační foto

1. Přísloví "buďte chamtiví, když mají ostatní strach" je mnohem jednodušší vyslovit, než se jím řídit.

2. Propast mezi dobrou firmou a dobrou investicí může být obrovská.

3. Trhy procházejí minimálně jednou výraznější korekcí každý rok a zažijí jeden velký propad každých deset let. Zvykněte si na to, trhy se nezmění.

4. Osobní zodpovědnost finančních vědátorů je mizivá. Lidé, kteří se léta mýlí, stejně stále určují chování davu.

5. Jak říká Eric Falkenstein, "v profesionálním tenise je 80 % míčů vítězných, zatímco v amatérském stojí za 80 % chyby". Stejné je to podle něj i u jiných sportů, šachů i v investování. Začátečníci se musejí soustředit především na to, aby se vyhnuli chybám.

6. Přestože jsou na světě desetitisíce profesionálních portfoliomanažerů, jen hrstka z nich je úspěšných.

7. Někteří "legendární" investoři za celou kariéru jen málokdy (pokud vůbec) předčili výkonností indexový fond. Na Wall Street není velké bohatství indikátorem velkých výnosů.

8. Během recese, voleb nebo zasedání Fedu lidé nabývají pocit, že rozumí věcem, o kterých ve skutečnosti nic nevědí.

9. Čím se cítíte při svém investování klidnější, tím spíše zaznamenáte ztrátu.

10. Tip, který vám ušetří mnoho času: Místo obchodování penny stocks hoďte rovnou své peníze do ohně. To samé platí pro zapákované ETF.

11. Nikdo na světě neví, co trh udělá v příští minutě.

12. Analytik, který mluví o svých chybách, je člověk, který je ochoten naslouchat. Vyhýbejte se lidem, kteří o nich mlčí - jejich omyly jsou zajisté mnohem závažnější.

13. Nerozumíte rozvaze velké banky? Nic si z toho nedělejte, nerozumějí jí ani její manažeři a účetní.

14. Dá se čekat zhruba sedm až deset recesí během příštích padesáti let. Nenechte se jimi zaskočit!

15. Před třiceti lety vysílání v televizi z trhů trvalo dohromady zhruba hodinu denně. Dnes je to asi 18 hodin. Nezměnil se objem událostí, ale objem blábolů.

10 přikázání úspěšného tradingu
Chcete obchodovat, nevíte, jak na to a nechcete se do toho pustit po hlavě? Právě pro vás jsme připravili desatero, díky němuž se úspěšní tradeři dostali na výsluní.

16. Warren Buffett dosáhl největších výnosů v době, kdy byly trhy mnohem méně konkurenční. Jen těžko někdo překoná jeho výkonnost za uplynulých 50 let.

17. Většina toho, co se učí o investování ve škole, je teoretický nesmysl. Po světě chodí jen málo bohatých profesorů.

18. Čím více se někdo objevuje v televizi, tím méně se jeho predikce vyplní.

19. Na což navazuje: Nevěřte nikomu, kdo se v investičním zpravodajství objevuje více než dvakrát týdně.

20. Trh nehledí na to, kolik jste za akcii zaplatili. Nebo za rodinný dům. A už vůbec ho nezajímá, jaká je podle vás "správná cena" nebo "skutečná hodnota".

21. Většina zpráv z trhů je nejen nepotřebná, ale dokonce škodlivá pro váš finanční účet.

22. Profesionální investoři mají lepší informace a rychlejší počítače než vy. Nikdy je nepřekonáte krátkodobým obchodováním. Radši se o to ani nepokoušejte.

23. Zkušenosti portfoliomanažera nehrají až takovou roli. Někteří podávají podprůměrné výkony celou kariéru.

24. Pokles nákladů na obchodování je jednou z nejhorších věcí, co mohla investory potkat, protože umožnil HFT obchodování. Vysoké transakční náklady dříve nutily lidi více přemýšlet, než do obchodu vstoupili.

25. Investování je jednou z nejtěžších profesí, když chcete obstát, ale má menší překážky vstupu než jiné obory. Chrlí zástupy rádoby expertů, kteří nedomýšlejí důsledky svých činů.

26. Většina IPO půjde proti vám, převálcují vás lidé s lepšími informacemi.

27. Když někdo zmíní grafy, klouzavé průměry, hladinu odporu nebo třeba formaci "hlava-ramena", znamená to jediné - vezměte "nohy na ramena".

28. Podle statistik Googlu byl pojem "recese s dvojitým dnem" zmíněn mezi lety 2010 a 2011 10,8milionkrát. Přitom nikdy nepřišla. Naproti tomu v letech 2006 a 2007 nikdo negoogloval "finanční kolaps", ale ten se i tak dostavil.

29. Reálná úroková míra na 20leté americké státní dluhopisy je negativní a investoři do nich navzdory tomu lijí peníze ostošest. Strach může být mnohem silnější než matematika.

30. Kniha "Kde jsou jachty klientů?" byla napsána v roce 1940. Přesto většina z nás stále nepřišla na to, že finanční poradci nemají vždy ty nejčestnější úmysly.

Stop-loss: Vše o příkazu, který má chranit peníze investorů
Stop-loss - podle některých odborníků naprostá nutnost při investování a tradingu, podle jiných někdy nebezpečná past. Podrobný popis jednoho z nejznámějších obchodních příkazů nabízí Patrik Komárek, makléř brokerjetu České spořitelny.

31. Nízkonákladový fond je jedním z nejužitečnějších finančních objevů v historii. Nudný, ale funkční.

32. Nejlepší investoři na světě bývají zdatnější v psychologii než ve financích.

33. Trhy jsou den co den taženy náhodnými pohyby. Nesnažte se objasnit krátkodobé pohyby, je to jako snažit se zdůvodnit loterii.

34. Najděte způsob, jak ušetřit více peněz. Je to mnohem efektivnější krok než hledání dobrých investic.

35. Pokud máte kontokorent na kreditní kartě a uvažujete o investování, zařaďte zpátečku. Nikdy nepřekonáte 30% roční úrok.

36. Velká část akciových zpětných odkupů je pouze kompenzace akcií vydaných managementu. Nevěřte manažerům, že zpětnými navracejí peníze akcionářům.

37. Pravděpodobnost, že je přinejmenším jedna světově známá společnost nesolventní a skrývá to pomocí kreativního účetnictví, je obrovská.

38. Za dvacet let S&P 500 nebude vypadat jako dnes. Některé firmy trh pohřbí a na jejich místo nastoupí nové.

39. Před dvanácti lety byla společnost General Motors na vrcholu a akciím Applu se všichni smáli. Něco podobného se stane určitě i v příští dekádě, ale nikdo nedokáže odhadnout, kterých firem se to bude týkat.

40. Většině investorů by pomohlo, kdyby se přestali starat o ECB, Fed nebo Kongres a zaměřili se na vlastní finanční chyby.

41. Nemovitost je ve skutečnosti velký závazek, který je vydáván za bezpečné aktivum.

42. Americký prezident má mnohem méně vlivu na ekonomiku, než si lidé myslí.

43. Sumu, kterou podle vás budete potřebovat na důchod, zdvojnásobte. Teprve nyní se blížíte realitě.

44. Nová recese se nikdy nepodobá té předešlé.

45. Výrok Warrena Buffetta o pokroku: "První přicházejí inovátoři, pak imitátoři, a nakonec idioti."

46. Mark Twain o pravdě: "Lež stihne oběhnout polovinu světa, zatímco si pravda teprve nazouvá boty."

47. Marty Whitman o informacích: "Zřídkakdy jsou skutečně důležité více než tři nebo čtyři proměnné. Všechno ostatní je šum."

48. Čím větší fúze, tím vyšší pravděpodobnost, že to bude propadák. CEO milují budování impéria a jsou si za to ochotni hodně připlatit.

49. Investice, které nabízejí menší prostor pro výnos než pro ztrátu, převažují nad těmi, co mohou poskytnout opak. Přinejmenším 10 ku 1.

50. Nejnudnější společnosti, tedy ty, které vyrábějí zubní pasty, potraviny nebo součástky, představují jedny z nejlepších dlouhodobých investic. U těch nejinovativnějších je naproti tomu dlouhodobá statistika nejbídnější.

Ján Hájek: Uzdravím vaše portfolio, preferuji informace z první ruky
Se správným výběrem akcií a dobrou diverzifikací portfolia se dá přežít nejedna burzovní bouře. Velmi zajímavé zisky na akciových trzích by měly vydržet až do Silvestra, říká dlouhodobě nejúspěšnější akciový portfoliomanažer v České republice a příznivec nových technologií Ján Hájek z fondu Top Stocks ISČS, jehož náplň práce se skládá mimo jiné z účasti na biotechnologických konferencích a jenž jako jeden z mála manažerů v Česku sám investuje do fondu, který řídí.

5 rad od hráčů pokeru: Zásady finanční gramotnosti platí i u karetního stolu
V České republice přibývá lidí, kteří nacházejí v pokeru zajímavou formu přivýdělku. Do hry se můžete zapojit i se třemi stovkami, výhry se pohybují až v řádech desítek tisíc korun. Pokud však chcete být v turnajích dlouhodobě úspěšní, vyplatí se vám dodržovat několik základních pravidel finanční gramotnosti. Tyto zásady platí pro oblast osobních financí stejně jako v pokeru.

Zdroj: fool.com
14:52

Stratég: Český trh práce v recesi neutrpí jako při poslední krizi, pomůže mu i menší flexibilita

Míra nezaměstnanosti v Česku v březnu zůstala na 3 %, podle analytiků je ale potřeba čekat její výrazný nárůst v...
Česká republika Česká ekonomika Rozhovor
včera v 09:07

Miroslav Plojhar (ČS): Slabší koruna v době koronavirové krize působí jinak, než jsme zvyklí

V době, kdy se velká část ekonomiky zastavila, je slabší koruna pro firmy (a nakonec i pro spotřebitele) spíše...
Forex (FX) Česká koruna EUR/CZK
7. 4. 2020 14:52

Fyzické zlato: Investoři by měli vědět, co a kde nakupují, říká expert

Investoři, kteří nakupují zlaté cihly, slitky a mince, například i v rámci různých programů spoření do zlata, by měli...
Zlato Vzácné kovy Investiční alternativy
6. 4. 2020 12:00

Investorský magazín: Levné peníze, měnové riziko a český drobný investor

Tiskárny peněz jedou na historicky nejvyšší výkon. Co to znamená pro drobného investora, který se ještě navíc musí...
Investorský magazín Investiční strategie Centrální banky
4. 4. 2020 12:09

Roger Tooze: Deglobalizace probíhá, koronavirus ji může urychlit

Dodavatelské řetězce velkých nadnárodních korporací byla a stále jsou globální, pandemie COVID-19 a před ní i napětí...
Světová ekonomika Koronavirus Mezinárodní obchod
1. 4. 2020 17:21

Alternativní investice a panika na trhu: Proč se (ne)bát nemovitostí a spol.?

Pokud bude pandemie koronaviru dočasným faktorem v řádu týdnů či měsíců, alternativní investice v čele s realitami by...
Panika na trzích Koronavirus Rozhovor
31. 3. 2020 17:18

Tomáš Jandík (REICO): Dlouhodobé nemovitostní strategie koronavirus příliš nezasáhne, největší starosti budou mít hotely

Pandemie onemocnění COVID-19 a preventivní opatření vlád dopadají na globální ekonomiku. Budou cítit i na trhu s...
Nemovitosti Podílové fondy Komerční reality
30. 3. 2020 12:00

Investorský magazín: Současné tržní turbulence podle Jána Hájka, kolik nakupovat zlata a jak přežít home office

Investoři zažívají na trzích jedno z nejvíce volatilních období v historii. Jak touto dokonalou bouří proplout? S...
Investorský magazín Rozhovor Ján Hájek
30. 3. 2020 09:05

Semotan (J&T Banka): ČEZ a Avast jsou to nejlepší, co si teď na pražské burze můžete koupit

Pokles cen akcií bank na pražské burze se jeví jako atraktivní příležitost, ale pozastavení dividend bude zájem...
Akcie ČR Dividendy Rozhovor
26. 3. 2020 06:37

Sklenář (Saxo Bank): Podpora ekonomiky by mohla být pro stříbro jako průmyslový kov další vzpruhou

Cena trojské unce stříbra kvůli obavám z dopadů pandemie koronaviru rychle spadla, v posledních dnech ale našla...
Stříbro Komodity Průmyslové kovy
25. 3. 2020 09:16

Sklenář (Saxo Bank): Barel ropy okolo 25 USD dává smysl, počítejte ale s velkou volatilitou

Aktuální ceny barelu ropy mohou lákat kupce finančních nástrojů, například certifikátů, které mají černé zlato jako...
Ropa Komodity Ropa WTI
24. 3. 2020 06:26

Pilíšek (ZLATÉ REZERVY): Zlato srazily níže maržové obchody, vyhlížím kurz 2 000 USD za unci

Dolarová cena zlata až do začátku března rostla, a zdálo se tak, že žlutý kov potvrzuje pověst bezpečné investice v...
Zlato Investiční alternativy Komodity
23. 3. 2020 13:00

Investorský magazín: České nemovitosti v době (po)koronavirové

Co čeká české nemovitosti, až skončí karanténa? Scénářů je několik, ale ani jeden zatím neslibuje rychlý návrat...
Nemovitosti Realitní trh Česká republika
21. 3. 2020 07:06

Tlak na trhu s dluhopisy: Pohled portfoliomanažera

Výnosy některých vládních dluhopisů v souladu s defenzivním charakterem těchto cenných papírů v posledních týdnech...
Dluhopisový trh Státní dluhopisy Firemní dluhopisy
20. 3. 2020 06:35

Pražská burza: Oporou v krizi je po výsledcích ČEZ. Bankám by svědčil jiný přístup ČNB, říká makléř

Akcie ČEZ jsou v současnosti pro českou burzu oporou, investoři se mohou těšit možná i na dvojí dividendu v letošním...
Akcie ČR Panika na trzích Koronavirus
18. 3. 2020 12:19

Vácha (Conseq IM): Černí pasažéři v indexech, kteří se svezli vzhůru, mohou teď mít o to větší problémy

Poslední jedenáct let šly nahoru ceny většiny aktiv. V současných turbulencích se může jako problém ukázat například...
ETF Medvědí trh Uber
18. 3. 2020 06:23

Michal Šnobr (J&T Banka): ČEZ má potenciál zvyšovat dividendu, ve hře je i mimořádná výplata

Hospodaření ČEZ se podle očekávání vyvíjí solidně. Cena akcií tomu po plošných hlubokých výprodejích na trzích...
ČEZ Dividendy Akcie ČR
17. 3. 2020 09:45

Sýkora & Jaroš (WOOD & Company): Pandemii koronaviru zvládneme, nejvíce jsou teď na trhu potřeba klid a trpělivost

Prožili jsme hluboké krize, třeba bankrot Ruska nebo pád Lehman Brothers. Propady byly značné, důvěra v trhy se ale...
Koronavirus Světové akcie Medvědí trh
16. 3. 2020 12:11

Nový jaderný blok v Česku nic nevyřeší. Politici lžou, říká Šnobr

Spoléhání se na rozvoj jaderné energetiky v Česku působí jako nesmysl. Cena, ze kterou politici uvažují postavit nový...
Česká republika Česká ekonomika Energetika
13. 3. 2020 09:00

Investorský magazín: Černé pondělí a konec býka v Americe pohledem burzovního veterána

Akciové trhy po celém světě v druhém březnovém týdnu prudce oslabovaly. Začalo to výraznými pondělními propady, které...
Světové akcie Americké akcie Panika na trzích