50 nešťastných investičních pravd
|

50 nešťastných investičních pravd

Investování má bohužel často pro mnoho začínajících investorů hořkou příchuť. Nejvíce chyb působí neznalost, které lze snadno předejít tím, že se do investování nevrhnete po hlavě, ale vyslechnete si zkušenosti profíků.

Investování Pravidla a doporučení pro investování
Investorská chyba - ilustrační foto

1. Přísloví "buďte chamtiví, když mají ostatní strach" je mnohem jednodušší vyslovit, než se jím řídit.

2. Propast mezi dobrou firmou a dobrou investicí může být obrovská.

3. Trhy procházejí minimálně jednou výraznější korekcí každý rok a zažijí jeden velký propad každých deset let. Zvykněte si na to, trhy se nezmění.

4. Osobní zodpovědnost finančních vědátorů je mizivá. Lidé, kteří se léta mýlí, stejně stále určují chování davu.

5. Jak říká Eric Falkenstein, "v profesionálním tenise je 80 % míčů vítězných, zatímco v amatérském stojí za 80 % chyby". Stejné je to podle něj i u jiných sportů, šachů i v investování. Začátečníci se musejí soustředit především na to, aby se vyhnuli chybám.

6. Přestože jsou na světě desetitisíce profesionálních portfoliomanažerů, jen hrstka z nich je úspěšných.

7. Někteří "legendární" investoři za celou kariéru jen málokdy (pokud vůbec) předčili výkonností indexový fond. Na Wall Street není velké bohatství indikátorem velkých výnosů.

8. Během recese, voleb nebo zasedání Fedu lidé nabývají pocit, že rozumí věcem, o kterých ve skutečnosti nic nevědí.

9. Čím se cítíte při svém investování klidnější, tím spíše zaznamenáte ztrátu.

10. Tip, který vám ušetří mnoho času: Místo obchodování penny stocks hoďte rovnou své peníze do ohně. To samé platí pro zapákované ETF.

11. Nikdo na světě neví, co trh udělá v příští minutě.

12. Analytik, který mluví o svých chybách, je člověk, který je ochoten naslouchat. Vyhýbejte se lidem, kteří o nich mlčí - jejich omyly jsou zajisté mnohem závažnější.

13. Nerozumíte rozvaze velké banky? Nic si z toho nedělejte, nerozumějí jí ani její manažeři a účetní.

14. Dá se čekat zhruba sedm až deset recesí během příštích padesáti let. Nenechte se jimi zaskočit!

15. Před třiceti lety vysílání v televizi z trhů trvalo dohromady zhruba hodinu denně. Dnes je to asi 18 hodin. Nezměnil se objem událostí, ale objem blábolů.

10 přikázání úspěšného tradingu
Chcete obchodovat, nevíte, jak na to a nechcete se do toho pustit po hlavě? Právě pro vás jsme připravili desatero, díky němuž se úspěšní tradeři dostali na výsluní.

16. Warren Buffett dosáhl největších výnosů v době, kdy byly trhy mnohem méně konkurenční. Jen těžko někdo překoná jeho výkonnost za uplynulých 50 let.

17. Většina toho, co se učí o investování ve škole, je teoretický nesmysl. Po světě chodí jen málo bohatých profesorů.

18. Čím více se někdo objevuje v televizi, tím méně se jeho predikce vyplní.

19. Na což navazuje: Nevěřte nikomu, kdo se v investičním zpravodajství objevuje více než dvakrát týdně.

20. Trh nehledí na to, kolik jste za akcii zaplatili. Nebo za rodinný dům. A už vůbec ho nezajímá, jaká je podle vás "správná cena" nebo "skutečná hodnota".

21. Většina zpráv z trhů je nejen nepotřebná, ale dokonce škodlivá pro váš finanční účet.

22. Profesionální investoři mají lepší informace a rychlejší počítače než vy. Nikdy je nepřekonáte krátkodobým obchodováním. Radši se o to ani nepokoušejte.

23. Zkušenosti portfoliomanažera nehrají až takovou roli. Někteří podávají podprůměrné výkony celou kariéru.

24. Pokles nákladů na obchodování je jednou z nejhorších věcí, co mohla investory potkat, protože umožnil HFT obchodování. Vysoké transakční náklady dříve nutily lidi více přemýšlet, než do obchodu vstoupili.

25. Investování je jednou z nejtěžších profesí, když chcete obstát, ale má menší překážky vstupu než jiné obory. Chrlí zástupy rádoby expertů, kteří nedomýšlejí důsledky svých činů.

26. Většina IPO půjde proti vám, převálcují vás lidé s lepšími informacemi.

27. Když někdo zmíní grafy, klouzavé průměry, hladinu odporu nebo třeba formaci "hlava-ramena", znamená to jediné - vezměte "nohy na ramena".

28. Podle statistik Googlu byl pojem "recese s dvojitým dnem" zmíněn mezi lety 2010 a 2011 10,8milionkrát. Přitom nikdy nepřišla. Naproti tomu v letech 2006 a 2007 nikdo negoogloval "finanční kolaps", ale ten se i tak dostavil.

29. Reálná úroková míra na 20leté americké státní dluhopisy je negativní a investoři do nich navzdory tomu lijí peníze ostošest. Strach může být mnohem silnější než matematika.

30. Kniha "Kde jsou jachty klientů?" byla napsána v roce 1940. Přesto většina z nás stále nepřišla na to, že finanční poradci nemají vždy ty nejčestnější úmysly.

Stop-loss: Vše o příkazu, který má chranit peníze investorů
Stop-loss - podle některých odborníků naprostá nutnost při investování a tradingu, podle jiných někdy nebezpečná past. Podrobný popis jednoho z nejznámějších obchodních příkazů nabízí Patrik Komárek, makléř brokerjetu České spořitelny.

31. Nízkonákladový fond je jedním z nejužitečnějších finančních objevů v historii. Nudný, ale funkční.

32. Nejlepší investoři na světě bývají zdatnější v psychologii než ve financích.

33. Trhy jsou den co den taženy náhodnými pohyby. Nesnažte se objasnit krátkodobé pohyby, je to jako snažit se zdůvodnit loterii.

34. Najděte způsob, jak ušetřit více peněz. Je to mnohem efektivnější krok než hledání dobrých investic.

35. Pokud máte kontokorent na kreditní kartě a uvažujete o investování, zařaďte zpátečku. Nikdy nepřekonáte 30% roční úrok.

36. Velká část akciových zpětných odkupů je pouze kompenzace akcií vydaných managementu. Nevěřte manažerům, že zpětnými navracejí peníze akcionářům.

37. Pravděpodobnost, že je přinejmenším jedna světově známá společnost nesolventní a skrývá to pomocí kreativního účetnictví, je obrovská.

38. Za dvacet let S&P 500 nebude vypadat jako dnes. Některé firmy trh pohřbí a na jejich místo nastoupí nové.

39. Před dvanácti lety byla společnost General Motors na vrcholu a akciím Applu se všichni smáli. Něco podobného se stane určitě i v příští dekádě, ale nikdo nedokáže odhadnout, kterých firem se to bude týkat.

40. Většině investorů by pomohlo, kdyby se přestali starat o ECB, Fed nebo Kongres a zaměřili se na vlastní finanční chyby.

41. Nemovitost je ve skutečnosti velký závazek, který je vydáván za bezpečné aktivum.

42. Americký prezident má mnohem méně vlivu na ekonomiku, než si lidé myslí.

43. Sumu, kterou podle vás budete potřebovat na důchod, zdvojnásobte. Teprve nyní se blížíte realitě.

44. Nová recese se nikdy nepodobá té předešlé.

45. Výrok Warrena Buffetta o pokroku: "První přicházejí inovátoři, pak imitátoři, a nakonec idioti."

46. Mark Twain o pravdě: "Lež stihne oběhnout polovinu světa, zatímco si pravda teprve nazouvá boty."

47. Marty Whitman o informacích: "Zřídkakdy jsou skutečně důležité více než tři nebo čtyři proměnné. Všechno ostatní je šum."

48. Čím větší fúze, tím vyšší pravděpodobnost, že to bude propadák. CEO milují budování impéria a jsou si za to ochotni hodně připlatit.

49. Investice, které nabízejí menší prostor pro výnos než pro ztrátu, převažují nad těmi, co mohou poskytnout opak. Přinejmenším 10 ku 1.

50. Nejnudnější společnosti, tedy ty, které vyrábějí zubní pasty, potraviny nebo součástky, představují jedny z nejlepších dlouhodobých investic. U těch nejinovativnějších je naproti tomu dlouhodobá statistika nejbídnější.

Ján Hájek: Uzdravím vaše portfolio, preferuji informace z první ruky
Se správným výběrem akcií a dobrou diverzifikací portfolia se dá přežít nejedna burzovní bouře. Velmi zajímavé zisky na akciových trzích by měly vydržet až do Silvestra, říká dlouhodobě nejúspěšnější akciový portfoliomanažer v České republice a příznivec nových technologií Ján Hájek z fondu Top Stocks ISČS, jehož náplň práce se skládá mimo jiné z účasti na biotechnologických konferencích a jenž jako jeden z mála manažerů v Česku sám investuje do fondu, který řídí.

5 rad od hráčů pokeru: Zásady finanční gramotnosti platí i u karetního stolu
V České republice přibývá lidí, kteří nacházejí v pokeru zajímavou formu přivýdělku. Do hry se můžete zapojit i se třemi stovkami, výhry se pohybují až v řádech desítek tisíc korun. Pokud však chcete být v turnajích dlouhodobě úspěšní, vyplatí se vám dodržovat několik základních pravidel finanční gramotnosti. Tyto zásady platí pro oblast osobních financí stejně jako v pokeru.

Zdroj: fool.com
včera v 07:03

Horyna (eMan): Regulace velkých technologických korporací by se hodila. Musela by mít ale nadnárodní charakter, jinak si koledujeme o další nástup čínských obrů

Americké technologické giganty v poslední době doslova požírají jakoukoli konkurenci, která doroste do určité...
Informační technologie Technologie Regulace
26. 10. 2020 12:00

Investorský magazín: Trhy 33 let od černého pondělí a začátek velkého investičního trendu

Ačkoli se na trzích a v ekonomice kvůli covidu-19 přepisuje historie, některá srovnání s důležitými milníky...
Panika na trzích Ponaučení pro investory Burzovní almanach
23. 10. 2020 06:39

Aleš Prandstetter (eFrank.cz): Na tyto sektory má smysl dlouhodobě vsadit

Neumím říci, jak se budou vyvíjet ceny akcií v tom kterém odvětví do prezidentských voleb v USA nebo třeba do konce...
Americké akcie Světové akcie ETF
21. 10. 2020 17:42

3. listopad jako nejdůležitější den letošního roku: Do jakého světa se probudíme po prezidentských volbách v USA?

Myslím si, že Donald Trump navzdory dosavadním předvolebním průzkumům nakonec křeslo v Bílém domě uhájí. A pro trhy...
Spojené státy americké (USA) Americká ekonomika Volby
20. 10. 2020 14:51

Tenconi (ADA Economics): Inflace není, co bývala. V měnícím se světě (i) s tím musíme počítat

Jednou z nejvýznamnějších průmyslových strategií posledních let bylo omezení životnosti výrobků. Jde přitom o jistou...
Světová ekonomika Ekonomické a politické hrozby Inflace
20. 10. 2020 12:37

Expert: Česká zemědělská půda je stále atraktivní ve srovnání s Rakouskem nebo Německem, obrovský potenciál teď ale vidím na Slovensku

Zemědělská půda na Slovensku slibuje v současnosti podobně atraktivní zhodnocení, jaké jsme zaznamenali v uplynulých...
Investiční alternativy Zemědělství Pozemky a půda
19. 10. 2020 12:00

Investorský magazín: Bankovky jako investice

Co je fascinujícího na sběru bankovek? A jak velké zhodnocení nabízejí? Investorský magazín nabízí úvodní lekci z...
Investorský magazín Rozhovor Investiční alternativy
15. 10. 2020 12:10

Výnosy a riziko na trhu s dluhopisy: Diverzifikace je základ, ve firemním sektoru budou (stále) padat hlavy

Velká část státních dluhopisů nabízí v současností záporný reálný výnos, mnohdy dokonce i ten nominální. Čeští drobní...
České státní dluhopisy Státní dluhopisy Firemní dluhopisy
13. 10. 2020 06:46

Horská (Raiffeisenbank): V horizontu pěti let změnu politiky centrálních bank nečekám, změna jejich role v globální ekonomice ale probíhá naplno

Centrální banky přehlížejí rychlý růst cen aktiv a sveřepě se věnují inflaci na úrovni klasického spotřebitelského...
Centrální banky Fed ECB
12. 10. 2020 12:00

Investorský magazín: Ruské akcie a trendy v obchodování drobných českých investorů

Investorský magazín tentokrát hledá zajímavé investiční příležitosti v největší zemi na světě. Ruské akcie, a nejen...
Rusko Emerging Markets Investiční strategie
12. 10. 2020 09:45

Jiří Staník (Helgi Library): Pilulka svůj růst nezakládá na lékárenském byznysu, ale na e-commerce. Třešničkou na dortu může být deregulace prodeje léků na předpis

Ocenění společnosti Pilulka je vzhledem k jejím růstovým plánům a dosavadní neziskovosti samozřejmě složité, firma má...
Akcie ČR Pražská burza Pilulka
11. 10. 2020 18:30

Pilulka.cz jde na burzu. Projděte si webinář s vedením společnosti a analytikem

26. října 2020 by se mělo na trhu START pražské burzy poprvé obchodovat s akciemi společnosti Pilulka.cz. Proč mohou...
Pilulka Akcie ČR Farmacie
10. 10. 2020 06:31

Petr a Martin Kasovi (Pilulka.cz): Cílem je spokojený zákazník, ne maximální možný zisk. Podnikání musí mít hlubší smysl

Petr a Martin Kasovi míří s Pilulkou.cz na pražskou burzu. V burzovní vinárně si povídali se šéfredaktorem...
Pilulka Akcie ČR Primární úpis akcií (IPO)
8. 10. 2020 12:15

Prandstetter (eFrank.cz): Český akciový trh není pro ty, kdo chtějí chránit své bohatství. Bankovní tituly budou nadále pod tlakem nízkých sazeb

Z hlediska dividend je pražská burza nepochybně zajímavá, dlouhodobě je ale výkonnost samotných akcií na trhu v Rybné...
Akcie ČR Pražská burza Banky
6. 10. 2020 06:52

Filip Kejla (WOOD & Company): Pilulka je mimořádně atraktivní investice, hospodaření i valuace slibují růst

Filip Kejla není na trhu žádným nováčkem. Společnost Pilulka.cz, která se chystá na trh START pražské burzy, je podle...
Pilulka Akcie ČR Primární úpis akcií (IPO)
5. 10. 2020 12:00

Investorský magazín: Česká zbrojovka Group na pražské burze a jak je (ne)bezpečný dark web

Vlna IPO na parketu pražské burzy pokračuje. Hlavní trh na začátku října obohatil tradiční český výrobce ručních...
Investorský magazín Rozhovor Česká zbrojovka Group
5. 10. 2020 09:54

Druhá vlna pandemie covidu-19: Je oživení ekonomiky v roce 2021 ohroženo?

Jaké jsou scénáře vývoje (nejen) české ekonomiky ve světle probíhající druhé vlny pandemie koronaviru? V rámci...
Česká republika Česká ekonomika Koronavirus
2. 10. 2020 11:52

Valuace technologických akcií pohledem insidera: Tesla není Amazon aneb Kde hledat hodnotu na přehřátém trhu

Ocenění akcií velkých technologických akcií je přehnané, v některých segmentech jsou ale očekávání přece jen...
Informační technologie Technologie Tesla
1. 10. 2020 17:53

Další globální otřes na vzdáleném horizontu: Rozpadnou se USA?

Chaos se stává normálem, o vítězích tak bude napříště rozhodovat odolnost vůči nečekaným šokům. Mezi ně se může...
Ekonomické a politické hrozby Geopolitická rizika Bitcoin
28. 9. 2020 12:00

Investorský magazín: Aktivní vs. pasivní investování

Pasivně, nebo aktivně spravovaný podílový fond? Investorský magazín probírá přednosti a nedostatky obou strategií....
Investiční strategie Podílové fondy ETF