Americké akcie v pátek v reakci na data z trhu práce posílily, dolar oslabil

Index Dow vzrostl o 1,11 % na 27 347,09 bodu, širší S&P 500 přidal 0,97 % na 3 066,92 bodu a index technologického trhu Nasdaq Composite se zvýšil o 1,13 % na 8 386,40 bodu. Index volatility VIX spadl o 6,96 % na 12,30 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA se zvýšil asi o dva bazické body na 1,71 %.

Ekonomika USA v říjnu vytvořila mimo zemědělství přibližně 128 000 pracovních míst, což je sice méně než v září, ale výrazně více, než čekali analytici. Míra nezaměstnanosti se zvýšila o desetinu procentního bodu na 3,6 %, zůstala ale blízko 50letého minima. Silná čísla zastínila i zprávu Institutu řízení dodávek, podle které aktivita ve zpracovatelském sektoru USA v říjnu třetí měsíc za sebou klesla.

Naopak aktivita ve zpracovatelském sektoru v Číně v říjnu nečekaně expandovala. To zmírnilo obavy ze slabší poptávky v druhé největší ekonomice světa kvůli americkým clům.

Akcie podporují i zprávy o příznivém vývoji jednání mezi USA a Čínou o dohodě, která by mohla ukončit jejich obchodní válku. Čínská tisková agentura Nová Čína uvedla, že se oběma zemím podařilo dosáhnout dohody v zásadních bodech. Americký ministr obchodu Wilbur Ross prohlásil, že jednání o první fázi dohody vypadají dobře a dohoda by mohla být podepsána kolem poloviny listopadu.

Akcie ropné firmy ExxonMobil (+3,00 %) posílily poté, co výsledky společnosti za třetí čtvrtletí překonaly očekávání. Energetický sektor si připsal 2,5 %, a stal se tak odvětvím s nejvýraznějším růstem.

Výsledkovou zprávu zveřejnilo už téměř 400 firem z indexu S&P 500, z toho 76 % jich překonalo očekávání analytiků. Ti nyní předpokládají, že zisk těchto firem ve třetím čtvrtletí klesl o 0,8 %, na počátku října čekali propad o 2,2 %. Výhled růstu zisku na další čtvrtletí však většina firem snížila.

Za celý uplynulý týden si Dow připsal 1,44 %, S&P 500 zpevnil o 1,47 % a Nasdaq Composite posílil o 1,74 %.

Dolar v pátek oslabil k euru i ke koši měn

Americký dolar v pátek klesl ke koši předních světových měn. Nejnovější statistika z trhu práce a údaje o aktivitě ve zpracovatelském průmyslu v USA vyslaly smíšené signály o vývoji americké ekonomiky. Na trhu navíc roste optimismus, že by USA a Čína mohly uzavřít obchodní dohodu. To snižuje poptávku po bezpečnějších měnách, jako jsou dolar nebo japonský jen.

V závěru obchodování dolarový index, který sleduje výkon dolaru ke koši šesti předních světových měn, klesal o 0,2 % na 97,19 bodu. Euro k dolaru posilovalo o 0,2 % na 1,1169 USD.

Hlavní páteční události na amerických trzích

• Ve Spojených státech v říjnu mimo zemědělství vzniklo asi 128 tisíc pracovních míst. Analytici odhadovali, že vzniklo jen zhruba 89 tisíc míst po 180 tisících v září (revidováno ze 136 tisíc). Míra nezaměstnanosti stoupla z 3,5 % na 3,6 %. Údaje v pátek zveřejnilo ministerstvo práce USA. Meziroční růst mezd v říjnu stagnoval na 3 %.

• Americká technologická společnost Apple v pátek spustila novou streamovací službu Apple TV+, která má konkurovat mimo jiné online poskytovateli filmů Netflix nebo HBO GO. Firma uvedla, že službu rozjíždí s měsíčním rodinným předplatným 4,99 dolaru, v České republice činí 139 korun.
• Australská letecká společnost Qantas odstavila tři letouny Boeing 737 NG, protože mají na křídlech drobné trhliny. Firma to uvedla ve svém pátečním sdělení. Předpokládá ale, že se stroje do vzduchu vrátí ještě letos. Model 737 NG je předchůdcem typu 737 MAX, který celosvětově nesmí létat kvůli dvěma smrtelným nehodám tohoto typu stroje.

• Americká internetová společnost Google koupí za 2,1 miliardy dolarů výrobce chytrých hodinek a náramků Fitbit. Hodlá tak vstoupit na rychle rostoucí trh nositelné elektroniky (wearables). Fitbit v pátek potvrdil dřívější informace médií, že od dceřiné společnosti amerického Alphabetu obdržel nabídku k převzetí. Ta jej hodnotí o 19 procent výše, než za kolik se prodávaly jeho akcie v závěru čtvrtečního obchodování na burze.

• Index nákupních manažerů ve zpracovatelském sektoru USA v říjnu podle finálních údajů společnosti Markit vzrostl na 51,3 bodu ze zářijových 51,1 bodu. Analytici počítali s poklesem na 50,9 bodu. Podle ISM indexu nákupních manažerů v říjnu expanze v americkém zpracovatelském sektoru zrychlila na 48,3 bodu ze 47,8 bodu v srpnu (odhad: 48,9 bodu).

• Stavební výdaje v září meziměsíčně vzrostly o 0,5 % (odhad: +0,2 %, srpen: -0,3 %).

Výsledková sezóna

• Zisky amerických ropných společností ExxonMobil a Chevron se ve třetím čtvrtletí meziročně výrazně snížily vlivem poklesu cen ropy a zemního plynu. Zisky společnosti ExxonMobil, která je největším producentem ropy v USA, poklesly o 49 procent na 3,17 miliardy dolarů. Chevron vykázal pokles čistého zisku o 36 procent na 2,58 miliardy dolarů.

• Výsledky Newell Brands ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,73 USD (odhad: 0,55 USD), tržby 2,45 miliardy USD (odhad: 2,43 miliardy USD).
• Výsledky Colgate-Palmolive ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,71 USD (odhad: 0,7 USD), tržby 3,928 miliardy US (odhad: 3,946 miliardy USD).

• Výsledky AbbVie ve 3Q: Upravený zisk na akcii 2,33 USD (odhad: 2,3 USD), tržby 8,48 miliardy USD (odhad: 8,38 miliardy USD).

Hlavní události tohoto týdne na amerických trzích

• Francouzská skupina LVMH (na burze v Paříži v pondělí -0,48 %) podala nezávaznou nabídku na převzetí prestižního amerického klenotnictví Tiffany (+31,63 %) za zhruba 14,5 miliardy dolarů. Informovaly o tom v pondělí firmy, které tak potvrdily zprávy médií. Podle listu Financial Times však Tiffany nabídku pravděpodobně odmítne s tím, že podnik podhodnocuje. Převzetí by bylo největší akvizicí v historii LVMH, jejímž majitelem je nejbohatší Francouz Bernard Arnault.
• USA: Obchodní bilance se zbožím v září skončila v deficitu 70,39 miliardy USD (odhad: -76,2 miliardy USD, srpen: -73,06 miliardy USD).
• USA: Index aktivity chicagského Fedu v září klesl na -0,45 bodu z 0,15 bodu v srpnu (odhad: -0,37 bodu).
• USA: Index průmyslové aktivity dallaského Fedu v říjnu klesl na -5,1 bodu (září: 1,5 bodu, odhad: 1,4 bodu).
• JPMorgan Chase zvýšila cílovou cenu akcií Apple (v pondělí +1,00 %) na 275 z 265 USD.
• Stifel Nicolaus zvýšila cílovou cenu akcií Facebook (v pondělí +0,80 %) na 205 z 180 USD.
• Ceny domů ve Spojených státech se v srpnu podle indexu S&P/Case-Shiller, který sleduje ceny nemovitostí ve dvaceti velkých amerických městech, meziročně zvýšily o 2 %. Vzrostly tak stejným tempem jako v červenci, přičemž analytici očekávali 2,1% zvýšení.
• Index spotřebitelské důvěry v USA v říjnu vzrostl na 125,9 bodu ze zářijových 125,1 bodu. Analytici počítali s růstem na 128 bodů. Vyplývá to z výsledků průzkumu organizace Conference Board.
• Počet rozjednaných prodejů domů ve Spojených státech v září meziročně vzrostl o 3,9 % po růstu o 2,5 % v srpnu (odhad: 1,4 %). Meziměsíčně se rozjednané prodeje zvýšily o 1,5 % po růstu o 1,4 % v srpnu. Analytici očekávali 0,9% růst.
• Morgan Stanley zvýšila cílovou cenu akcií American Express (v úterý -0,98 %) na 149 ze 142 USD.
• Morgan Stanley zvýšila cílovou cenu akcií Goldman Sachs (v úterý -0,02 %) na 244 z 221 USD.
• Morgan Stanley zvýšila cílovou cenu akcií JPMorgan Chase (v úterý -0,06 %) na 138 ze 124 USD.
• Raymond James zvýšila cílovou cenu akcií AT&T (v úterý -1,12 %) na 45 ze 40 USD.
• Buckingham Research snížila cílovou cenu akcií Boeing (v úterý +2,36 %) na 369 z 395 USD.
• KeyBanc Capital snížila cílovou cenu akcií Restaurant Brands International (v úterý -1,52 %) na 78 z 85 USD.
• Měnový výbor centrální banky USA v říjnu podle očekávání snížil základní úrokovou sazbu o čtvrt procentního bodu, stejně jako v červenci a v září, tentokrát do rozpětí 1,50-1,75 %. Je to třetí snížení úroků od prosince 2008, kdy světová ekonomika čelila nejhorší krizi od 30. let 20. století.
• Růst ekonomiky Spojených států ve třetím čtvrtletí zpomalil na 1,9 % ze 2 % v předchozím kvartálu. Překonal však očekávání analytiků, kteří jej podle průzkumu agentury Reuters odhadovali pouze na 1,6 %. Vyplývá to ze středečních údajů amerického ministerstva obchodu.
• Twitter zakáže veškerou politickou reklamu. Opatření začne platit od 22. listopadu, oznámil zakladatel internetové komunikační služby Jack Dorsey. Jak ve svém vyjádření uvedl, sociální média poskytují inzerentům nespravedlivou výhodu, pokud jde o šíření cílených zavádějících zpráv.
• Počet žádostí o hypotéku ve Spojených státech v týdnu do 25. října po sezónním očištění údajů stoupl proti předchozímu týdnu o 0,6 %. Uvedla to Asociace hypotečních bankéřů (MBA).
• Soukromí zaměstnavatelé ve Spojených státech v říjnu vytvořili 125 000 nových pracovních míst. Ve středu to oznámila organizace ADP. Analytici v průměru odhadovali, že vznikne 120 000 pracovních příležitostí. V září vzniklo 93 000 nových pracovních míst.
• EIA: Zásoby ropy na území USA v minulém týdnu vzrostly o 5,702 milionu barelů (odhad: +0,494 milionu barelů, předchozí týden: -1,699 milionu barelů).
• Raymond James zvýšila doporučení na akcie Analog Devices na "outperform" z "market perform".
• Správní rada automobilky Fiat Chrysler (FCA) a dozorčí rada francouzské PSA schválily plán fúze obou společností. Může tak vzniknout čtvrtý největší výrobce aut na světě podle objemu prodeje, hodnota nové firmy dosáhne zhruba 50 miliard USD. Automobilky to uvedly ve společném čtvrtečním sdělení, v němž poskytly bližší podrobnosti k plánu spojení, které se má uskutečnit prostřednictvím výměny akcií.
• Sociální síť Facebook umožňovala kupovat reklamy "zjevně falešné" stránce vydávající se za kampaň amerického prezidenta Donalda Trumpa, přestože zadavatelé politického obsahu musí procházet prověřovacím procesem. Podvodná stránka byla zrušena až poté, co na ni upozornila televize CNN. 
• Americký prezident Donald Trump pokračoval ve čtvrtek ve svých výpadech proti Fedu obecně a proti jeho šéfovi Jerome Powellovi osobně. "Pro lidi je Powell VELIKÝM zklamáním," zahájil čtvrteční dávku s plnou parádou včetně svých oblíbených verzálek.
• Americké ministerstvo práce ve čtvrtek oznámilo, že úřady práce zaregistrovaly v týdnu do 26. října 218 tisíc nově podaných žádostí o podporu v nezaměstnanosti. Je to vzestup z 213 tisíc z předcházejícího týdne (revidováno z předchozího odhadu 212 tisíc). Trh očekával mírný pokles na 215 tisíc žádostí.
• Osobní příjmy v USA vzrostly v září podle očekávání trhu o 0,3 procenta; v srpnu čítal jejich nárůst 0,5 procenta (revidováno z původního odhadu 0,4 %). Osobní spotřeba byla v září o 0,2 procenta vyšší než v srpnu, kdy vzrostla o 0,2 procenta (revidováno z původního odhadu 0,1 %). 
• Náklady na americkou pracovní sílu stouply ve třetím kvartálu podle očekávání amerického ministerstva práce o 0,7 procenta; v předchozím období čítal růst 0,6 procenta. Náklady na mzdy stouply o 0,3 procenta (2Q: +0,7 %), náklady na benefity o 0,6 procenta (2Q: +0,5 %).
• Chicagský index nákupních manažerů, jenž mapuje podnikatelské klima v USA, v říjnu nečekaně razantně poklesl na 43,2 bodu ze zářijových 47,1 bodu. Trh očekával mírný vzestup na 48 bodů.
• Americké firmy v říjnu oznámily 50 275 plánovaných propouštění. V září to bylo 41 557 propuštěných. Vyplývá to z údajů, které ve čtvrtek zveřejnila konzultační firma Challenger, Gray & Christmas.

Výsledková sezóna v uplynulém týdnu

• Výsledky AT&T (v pondělí +4,39 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,94 USD (odhad: 0,93 USD), tržby 44,59 miliardy USD (odhad: 45,11 miliardy USD).
• Výsledky Walgreens Boots Alliance (v pondělí +0,69 %) ve 4QFY2019: Upravený zisk na akcii 1,43 USD (odhad: 1,41 USD), tržby 33,9 miliardy USD (odhad: 33,9 miliardy USD).
• Výsledky Alphabet (v pondělním after-marketu -1,8 %) ve 3Q: Zisk na akcii 10,12 USD (odhad: 12,42 USD), tržby 40,5 miliardy USD (odhad: 40,32 miliardy USD).
• Výsledky Beyond Meat (v pondělním after-marketu -7,9 %) ve 3Q: Zisk na akcii 0,06 USD (odhad: 0,03 USD), tržby 92 milionů USD (odhad: 82,2 milionu USD).
• Čistý zisk největší americké automobilky General Motors (v úterý +4,28 %) se ve třetím čtvrtletí meziročně snížil o téměř devět procent na 2,3 miliardy dolarů. Čtvrtletní zisk navzdory poklesu překonal očekávání analytiků. Automobilka nicméně zhoršila celoroční výhled s tím, že nedávno ukončená 40denní stávka zaměstnanců letos sníží její zisky o zhruba tři miliardy dolarů.
• Čistý zisk americké ropné a plynárenské společnosti ConocoPhillips (v úterý +2,53 %) ve třetím čtvrtletí díky prodeji majetku výrazně stoupl o 63 % na 3,1 miliardy USD. Bez mimořádných položek sice klesl, překonal však očekávání analytiků kvůli vyšší těžbě z břidlic, která vykompenzovala pokles cen ropy a růst nákladů na průzkum.
• Výsledky Pfizer (v úterý +2,49 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,75 USD (odhad: 0,62 USD), tržby 12,68 miliardy USD (odhad: 12,261 miliardy USD).
• Výsledky Merck & Co. (v úterý +3,53 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,51 USD (odhad: 1,24 USD), tržby 12,4 miliardy USD (odhad: 11,64 miliardy USD).
• Výsledky Xerox (v úterý +11,79 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,08 USD (odhad: 0,87 USD), tržby 2,2 miliardy USD (odhad: 2,19 miliardy USD).
• Výsledky Kellogg (v úterý +2,96 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,03 USD (odhad: 0,91 USD), tržby 3,37 miliardy USD (odhad: 3,35 miliardy USD).
• Výsledky Mastercard (v úterý -0,59 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 2,15 USD (odhad: 2,01 USD), tržby 4,47 miliardy USD (odhad: 4,42 miliardy USD).
• Výsledky Mattel (v úterním after-marketu +18,8 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,26 USD (odhad: 0,16 USD), tržby 1,48 miliardy USD (odhad: 1,43 miliardy USD).
• Výsledky AMD (v úterním after-marketu +0,8 %) ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,18 USD (odhad: 0,18 USD), tržby 1,8 miliardy USD (odhad: 1,81 miliardy USD).
• Čistý zisk americké technologické společnosti Apple ve čtvrtém finančním čtvrtletí meziročně klesl na 13,7 miliardy dolarů ze 14,1 miliardy dolarů. Tržby a prodej ale překonaly odhady a firma ve svém sdělení zveřejněném po konci obchodování potěšila investory výhledem svátečních tržeb v aktuálním kvartálu.
• Čistý zisk provozovatele sociální sítě Facebook ve třetím čtvrtletí meziročně stoupl o 19 % na 6,09 miliardy dolarů a překonal očekávání. Firma těžila především z toho, že se jí stále daří zvyšovat příjmy z reklamy. Její akcie, které před oznámením výsledků oslabovaly, si po uzavření burz připsaly zhruba tři procenta.
• Výsledky General Electric ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,15 USD (odhad: 0,11 USD), tržby 23,36 miliardy USD (odhad: 22,93 miliardy USD).
• Výsledky Tupperware ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,43 USD (odhad: 0,62 USD), tržby 418,1 milionu USD (odhad: 427 milionů USD).
• Výsledky Molson Coors Brewing ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,48 USD (odhad: 1,51 USD), tržby 2,841 miliardy USD (odhad: 2,866 miliardy USD).
• Výsledky Yum! Brands ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,8 USD (odhad: 0,96 USD), tržby 1,34 miliardy USD (odhad: 1,34 miliardy USD).
• Výsledky Advanced Micro Devices ve 3Q: Zisk na akcii 0,11 USD (odhad: 0,18 USD), tržby 1,8 miliardy USD (odhad: 1,8 miliardy USD).
• Výsledky Zynga ve 3Q: Čistý zisk na akcii 0,24 USD (odhad: 0,05 USD), tržby 345 milionů USD (odhad: 386 milionů USD).
• Výsledky MetLife ve 3Q: Upravený zisk na akcii 1,27 USD (odhad: 1,40 USD), výnosy 18,68 miliardy USD (odhad: 16,37 miliardy USD).
• Výsledky Lyft ve 3Q: Čistá ztráta na akcii 1,57 USD (odhad: -1,66 USD), tržby 955,6 milionu USD (odhad: 915 milionů USD).
• Výsledky Starbucks
• Výsledky Twilio ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,03 USD (odhad: 0,01 USD), tržby 295,1 milionu USD (odhad: 287,9 milionu USD).
• Výsledky Etsy ve 3Q: Zisk na akcii 0,12 USD (v souladu s odhady), tržby 198 milionů USD (odhad: 193 milionů USD).
• Výsledky MGM Resorts ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,31 USD (odhad: 0,30 USD), tržby 3,31 miliardy USD (odhad: 3,34 miliardy USD).
• Výsledky Western Digital ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,34 USD (odhad: 0,31 USD), tržby 4,04 miliardy USD (odhad: 3,93 miliardy USD).
• Výsledky Kraft Heinz ve 3Q: Upravený čistý zisk na akcii 0,69 USD (odhad: 0,53 USD), tržby 6,08 miliardy USD (loni: 6,38 miliardy USD, odhad: 6,13 miliardy USD).
• Výsledky Altria Group ve 3Q: Upravený čistý zisk na akcii 1,19 USD (odhad: 1,15 USD), tržby 6,86 miliardy USD (meziročně +0,3 %, odhad: 6,79 miliardy USD).
• Výsledky Pinterest ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,01 USD (odhad: -0,04 USD), tržby 280 milionů USD (odhad: 281 milionů USD). Akcie v after-marketu -17,66 %.